Presentazione Longo Dente - Confindustria Pesaro Urbino

IMB - INTERNATIONAL & MULTINATIONAL BANKING
TURCHIA: CONTESTO OPERATIVO E OPPORTUNITA’ PER LE AZIENDE ITALIANE
Forum Turchia
Pesaro, 20 Giugno 2014
 Turchia: Un Mercato Emergente a Livello Globale
 Sistema Bancario & Mercato Finanziario
 Yapı Kredi & IMB
2
La Turchia e’ un paese giovane e dinamico con un elevato potenziale di
crescita


Popolazione giovane, dinamica, numerosa ed in
aumento

Raitings sovrano
Moody’s/
S&P/Fitch. Investment grade raggiunto in
Novembre 2012 (Fitch). Secondo investment grade
raggiunto in Maggio 2013 (Moody’s)

3
7a economia Europea1, 17a economia al mondo
e membro del G20
TR 2013
EU 2013
Popolazione (mln)
77
506
Eta’ media della
popolazione
30
42
1.4%
0.4%
PIL(€ bln)
641
13,116
Ranking Mondiale
17
-
Per Capita PIL (€)
8,355
25,937
66
-
Crescita della popolazione
(CAGR 2000-2013)
Baa33/BB+2/BBB-2
Ambizione per il 2023: Diventare la
piu’ grande al mondo
10a
Ranking Mondiale
Ratings2
economia
Moody’s
Baa3
S&P
BB+
Fitch
BBB-
1) Dati al 2013. Fonte: Istituto di statistica turco e World Economic Outlook del FMI.
2) Aggiornamento di un notch a Baa3 (investment grade) assegnato da Moody’s nel maggio 2013. Aggiornamento di un notch a BB + (un notch inferiore a investment grade) da parte di S&P
nel marzo 2013. Nel Nov. 2012, Fitch ha alzato il raiting a lungo termine Issuers Default FC della Turchia (IDR) a 'BBB-' (investment grade) da 'BB +' e il raiting a lungo termine LC IDR a
'BBB' da 'BB‘
Notevoli progressi dal 2001 in termini di stabilita’
Inflazione
(media)
45.0%
Crescita del
PIL
7.5%
6.2%
5.3%
9.4%
8.4%
6.9%
4.7%
0.7%
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
8.8%
2.2%
4.0%
2010
2011
2012
2013

A seguito di una grave crisi economica, nel 2001, buona stabilità economica con anni consecutivi
di crescita positiva ad eccezione dei periodi di turbolenze globali

Sostenuto contesto di bassa inflazione attraverso
- Programma anti-inflazionistico
- Riforme strutturali
- Grande economia diversificata
- Settore privato dinamico
- Settore bancario disciplinato
4
2009
-4.8%
9.2%
Fondamentali macroeconomici solidi/migliorati con alto potenziale di
crescita ed un basso fattore di leva...
2010
2012
2013
20141
Tasso di crescita del PIL
(anno su anno)
9.2%
8.8%
2.2%
4.0%
2.5%
Inflazione (fine periodo
anno su anno)
6.4%
10.4%
6.2%
7.4%
7.8%
CBRT O/N Rate (fine
periodo)
6.5%
5.7%
5.5%
4.5%
10.0%
Livello tassi
obbligazioni (fine
periodo)
7.1%
11.0%
6.2%
10.1%
10.5%
Produzione Industriale
(anno su anno)
12.4%
Tasso di
disoccupazione (fine
periodo, anno su anno)
11.9%
Disavanzo delle partite
correnti (CAD/PIL)
6.4%
Disavanzo di
bilancio/PIL
3.6%
1)
2)
5
2011
9.7%
9.8%
2.5%
9.2%
3.4%
9.7%

La volatilità è proseguita nei mercati finanziari mondiali
nel corso del 2014, a causa delle azioni FED e crescente
tensione in Russia / Ucraina. Una parziale
normalizzazione si è osservata in Turchia dopo le elezioni
di Marzo

La crescita del PIL nel primo semestre 2014 deve essere
supportata da un riequilibrio dei mercati esteri e dalla
spesa pubblica

L'inflazione è aumentata nella prima meta’ del 2014 a
causa del forte deprezzamento della lira turca. Prevista
una diminuzione nella seconda meta’ del 2014

Produzione Industriale in miglioramento

CAD/PIL in riduzione a causa della diminuzione del
commercio di oro e della moderata domanda interna

Tasso di disoccupazione su un trend decrescente
n/a
10.5%
Debito Pubblico Lordo / PIL2
10.0%
1.3%
Ricerca economica YK previsione al Maggio 2014
All’Aprile 2014. Fonte: World Economic Outlook FMI.
6.0%
2.0%
7.9%
1.2%
5.2%
1.9%
Turchia
36%
Austria
74%
Germania
78%
Italia
133%
... che aumenta le aspettative sulla Turchia del resto del mondo...
Crescita media annua del PIL reale (%) – Paesi dell’OCSE 2014-2018
4.2%

Nonostante il rallentamento previsto, la recente performance economica Turca ha indotto le organizzazioni internazionali a
considerare la Turchia come l’economia a piu’ rapida crescita in Europa:
-
Secondo il FMI, durante gli anni 2014-2018, la Turchia dovrebbe essere tra le prime 5 economie a piu’ rapida crescita tra i
membri dell’OCSE, con un tasso medio di crescita annuo del 3,2% mentre il recente piano a medio termine, dichiarato dal
governo turco indica una crescita del 4,7% (2014-2016)
Fonte: IMF, World Economic Outlook Apr’14
6
Italy
Japan
1.1% 1.0% 1.0%
Spain
Belgium
Finland
1.3% 1.3% 1.3%
Slovenia
Germany
Austria
Portugal
France
Denmark
1.6% 1.7% 1.6% 1.6% 1.6% 1.5%
Netherlands
1.8%
Hungary
1.9%
Norway
Switzerland
Luxembourg
2.1% 2.1% 2.0%
Czech Rep.
Canada
2.3% 2.3%
Ireland
UK
2.5% 2.5%
Sweden
Izeland
New Zealand
USA
Greece
Australia
Turkey
3.2% 3.2%
2.8% 2.8% 2.9% 2.8% 2.8%
Slovakia
Estonia
Israel
Poland
3.5%3.4% 3.4%
3.3%
Mexico
Chile
Korea
3.8%
... perché le opportunità offerte dal mercato locale non sono
paragonabili in nessun'altra parte d’Europa
Consumi Classe Media
(% della spesa sul reddito per ciascun cliente)
Others
Turkey
Austria
Germany
EU27
Education
Communications
Health
Restaurants, Hotel, Culture

Opportunità significative nel
mercato locale (~ 72 milioni di
abitanti, con rapida crescita del
reddito)

Istanbul, con oltre 12 milioni di
abitanti, la porta di accesso
principale per il mercato locale

Economia turca seconda in
termini di dimensioni tra i Paesi
dell’Europa "allargata"

PIL pro capite decimo tra i 18
paesi dell'area CEE (30°tra i 38
paesi europei)
Transports
Furniture and House Goods
House, Water, Electricity, Gas
Clothing
Food and Beverages
0%
7
10%
20%
30%
40%
... e la competitivita’ turca é migliorata negli ultimi anni grazie anche alle
riforme intraprese attraverso il percorso di adesione alla EU…
Opportunita’ offerte dal mercato locale
E’ il piu’ grande produttore di veicoli commerciali in Europa ed il 16° piu’ grande produttore
automobilistico al mondo
Competitiveness
Index1
Ease of Doing
Business2
Corruption
Perception Index3
8°produttore d’acciao al mondo ed il secondo nell’UE27
6 °destinazione di vacanza più visitata al mondo con 22 dei 100 migliori alberghi del mondo.
Turkish Airlines una delle compagnie aeree a più rapida crescita in Europa e selezionata "La
migliore compagnia aerea in Europa" da Skytrax nel 2011, 2012 e 2013
Best
46 milioni carte di credito,
62 milioni di utenti GSM, 35 milioni di utenti Internet, ancora con
un ulteriore potenziale di crescita
CZ
IT
RU
HU
TK
RO
BG
UA
HU
BG
RO
TK
IT
CZ
CZ
HU
IT
TK
RO
BG
8
Aliquota d'imposta per le società solo al 20%, l'imposta sul reddito dal 15% al 35%, la
ritenuta sui depositi dal 10 al 18%, sui dividendi al 15%
39 zone di sviluppo tecnologico, 263 zone industriali e 20 zone franche fiscali
Mercato del lavoro flessibile, competenze elevate, costi contenuti(minimo salariale € 294
rispetto a € 1.398 in Francia, ore lavorate per settimana 53 rispetto a 40/42 in UE, giorni di
malattia / dipendente 4,6 rispetto a 6,6 in Germania, 8,3 in Francia)
RU
UA
UA
RU
Worst
Miglioramento della competitivita’ grazie a
Competitivo rapporto prezzo / qualità del prodotto
Regolamento più favorevole agli investimenti stranieri (flussi di dividendi liberi)
Spedizione delle merci efficiente ed economica con servizi di trasporto intermodel affidabili
(raiting 6,83 rispetto a 5,40 in Italia da IMD World Competitiveness Yearbook 2010)
1) Competitiveness Index (World Economic Forum): prende in considerazione 90 variabili (ad esempio, le infrastrutture, lo sviluppo tecnologico, il livello medio di istruzione,
contesto macroeconomico)
2) Facilità di fare business (Banca Mondiale): prende in considerazione gli indicatori come il tempo e i costi necessari per avviare un'impresa, reclutare manodopera e fare
operazioni di importazione / esportazione
3) Corruption Perception Index (Transparency International): punteggio della corruzione percepita a livello pubblico e privato
... che attira importanti investimenti esteri
(USD bln)
Turchia – Investimenti Diretti Esteri (IDE) milliardi US$
25
5%
20
4%
15
3%
10
2%
5
1%
0
0%

Afflusso massiccio di investitori stranieri nel paese, specialmente in settori
chiave quali i servizi finanziari e l’energia

Nel 2013, la Turchia ha attratto IDE totali di US $ 13 miliardi, pari al 1,5%
del PIL

Germania, Olanda, Russia, Austria, Azerbaijan e Spagna sono i paesi con i
più alti flussi IDE in Turchia nel 2013

Flussi IDE per settori nel 2013: elettronica 30%, alimentare, bevande e
tabacco 17%, prodotti plastici 11%

Prominenti transazioni internazionali del 2013: Allianz – Yapı Kredi
Sigorta/Emeklilik
02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13
FDI
FDI % of GDP (right axis)
2013 I 10 Paesi Principali – IDE in Turchia
Russia, 9%
2013 Settori Principali – IDE in Turchia
Food &
Beverage,
3%
Spain , 5%
Other, 28%
Other, 27%
Energy,
25%
Germany,
18%
Chemicals,
5%
Japan, 5%
Azerbaijan,
8%
Austria, 6%
Lebanon,
6%
Spain, 5%
Netherlands,
10%
9 Fonte: CBRT
Real
Estate, 3%
Construction
, 2%
Financial
Services,
37%
Progetti in corso e principali opportunita’
Istanbul Centro Finanziario Regionale
Finanza di Progetto
1
Project
Exp.
Investment Timeline

Istanbul come centro finanziario regionale entro il 2023 (560 mila m²
uffici, 90 mila m² centri commerciali, 60 mila m² residenze)

Istanbul e’ già un hub regionale per le multinazionali globali. 16
aziende principali gestiscono dalla Turchia le operazioni nell’area tra cui:

Coca Cola Istanbul gestisce le operazioni in 94 paesi da Istanbul

Microsoft Istanbul gestisce le operazioni in 80 paesi

GE Healthcare Turchia gestisce le operazioni in 80 paesi
(US$ bln)
Transportation
Gebze Izmir Highw ay & Bridge
9.6
1H13
Eurasia Tunnel in Istanbul
1.2
2H12
3rd Bridge in Istanbul
2.8
2013-14
3rd Airport in Istanbul
7.0
2013-14
Privatizatization of Highw ays & Bridges
5.7
2013-14
Privatization of Galataport
1.5
2013-14
Privatization of Ports (Izmir + Derince)
1.5
2013-14
I Settori Piu’ Promettenti 2
Energy
Star Refinery
5.0
2H 2013
Thermal Pow er Plants (Ayas, Şırnak Coal Fired )
1.5
2H 2013
Privatizations of EUAS Electricity Generation Plants
10.0
2013-14
Privatization of Electricity Distribution ( Boğaziçi , Akdeniz, Gediz)
3.7
2H13
Privatization of Natural Gas Distribution (Başkent + Igdaş)
4.0
2013-14
•
1.0
2013-14
•
11.0
2013-14
•
•
•
Services
Privatization of National Lottery
Healthcare
Public Private Partnership (PPP) Hospital Projects (18 hospital )


10
La finanza di progetto e’ uno dei principali strumenti
guida della crescita economica
US $ 65,5 mld di investimenti previsti per essere completati
nei prossimi cinque anni
•
Automotive; target di produrre oltre 2 milioni di veicoli entro 5 anni
Trasporti; piano di triplicare la capacita’ autostradale fino al 2023 con 12 progetti
diversi
Immobiliare; la terza destinazione più attraente per investimenti immobiliari nel
2012 (AFIRE), Istanbul è la citta’ più attraente nel mercato degli investimenti
immobiliari del 2012 (PwC, ULI)
Finanza; Resistente alla crisi finanziaria globale con forte quadro normativo e di
vigilanza, il settore più attraente con $39 miliardi di IDE nell'ultimo decennio; più
opportunità con il centro di finanziario regionale di Istanbul
Energia; Posizione strategica per la presenza e lo sviluppo di importanti gasdotti e
oleodotti; domanda di energia in rapida crescita’: oltre $100 miliardi di investimenti
servono per soddisfare la domanda fino al 2023; opportunità per privatizzazioni e
diversificazioni
ICT; la più rapida crescita delle società IT nella regione viene dalla Turchia, 27
delle 500 aziende tecnologiche a più rapida crescita in EMEA sono Turche.
(1) Ci sono alcuni altri progetti di gasdotti possibili che possono essere sospesi e quindi non sono stati inclusi nella lista
- Oleodotto Samsun-Ceyhan
Nabucco, gasdotto di gas naturale (circa € 12 mld)
(2) Fonte: ISPAT - Sostegno agli investimenti e Agenzia per la promozione di Turchia - www.invest.gov.tr
Import Export 2013... Forti legami commerciali tra Italia e Turchia
Dopo aver traguardato un risultato storico nel 2011 con oltre 20 miliardi di US$ attestandosi a quota 21.3
miliardi in crescita del 28% rispetto al dato 2010, nel 2012 l’Italia si e’ attestata al sesto posto come partner
commerciale mondiale della Turchia dopo Germania, Federazione Russia, Iran, Cina e Stati Uniti con un
interscambio pari a 19,7 miliardi di dollari.
Dati 2013
Import 2013
Pari a 6,7 miliardi di dollari (+5,5%)
Export 2013
Pari a 12,9 miliardi di dollari (-3,4%)
Saldo Import / Export
11
Nel 2013, l’Italia si è collocata al quarto posto fra i partner commerciali della Turchia, con un
interscambio di 19,6 miliardi di dollari (-0,6%), un export dall’Italia verso la Turchia di 12,9 miliardi di
dollari (-3,4%), un import dell’Italia dalla Turchia di 6,7 miliardi di dollari (+5,5%), con un saldo negativo
per la Turchia pari a 6,1 miliardi di dollari. Nel 2012 l’Italia si era attestata al sesto posto nella
graduatoria dei Paesi partner della Turchia, dopo Germania, Russia, Iran, Cina e Stati Uniti, con un
interscambio pari a 19,7 miliardi di dollari.
Positivo per l’Italia, ammontava a 6,1 miliardi di dollari
IL COMMERCIO ESTERO della TURCHIA nel 2012
Importazioni
Ripartizione per Settori Import (valori in 000 $)
Esportazioni
Ripartizione per Settori Export (valori 000 $)
Import della Turchia dall’Italia (in millioni di euro %)
Export della Turchia in Italia (in millioni di euro %)
12
Fonte: ICE, Agenzia per la promozione all'estero e l'internazionalizzazione delle imprese italiane
In poche parole, perche’ Turchia?
L'esperienza di più di 4.000 imprese a capitale estero - tra cui più di 100 tra le migliori aziende Fortune 500
- conferma la Turchia come un importante luogo di investimento, e c'è più potenziale da sfruttare.
14
ECONOMIA AD ALTO TASSO DI CRESCITA
POPOLAZIONE GIOVANE
FORZA LAVORO QUALIFICATA
STABILITA’ POLITICA
UN GRANDE MERCATO DOMESTICO
SETTORE PRIVATO MATURO E DINAMICO
POSIZIONE GEOGRAFICA STRATEGICA
LIBERALIZZAZIONE DEGLI INVESTIMENTI
PROCESSO DI PRIVATIZZAZIONI
RIFORME STRUTTURALI CONTINUE
INFRASTRUTTURE BEN SVILUPPATE
SISTEMA BANCARIO BEN CAPITALIZZATO
RUOLO DI LEADERSHIP NEL COMMERCIO
FAVOREVOLE REGIME FISCALE ED INCENTIVI
ASSENZA BARRIERE DOGANALI CON EU
PROCESSO IN CORSO DI ADESIONE ALLA EU
 Turchia: Un mercato emergente a livello globale
 Sistema Bancario & Mercato Finanziario
 Yapı Kredi Bank
14
Sfide
Sviluppi Recenti
Settore Bancario
Settore bancario sano, supporta la crescita economica e resiste agli shock
esterni
15

Ben regolamentato dalla BRSA (fondata nel 2001)

Dotato di tecnologia d’avanguardia: sistemi di pagamento e
manodopera qualificata
2007
2011
2012
2013
2014F
46
44
46
48
48
Branches #
7,618
9,834
10,234
11,023
11,583
Loans/GDP
32%
50%
53%
63%
66%
Deposits/GDP
42%
53%
54%
61%
63%
Loans/Assets
49%
56%
58%
61%
61%
Aumento della pressione normativa (maggiori accantonamenti e
assorbimento di capitale di rischio sulle carte di credito e sui prestiti al
consumo, introduzione di un tasso d’interesse massimo sullo scoperto
di c/c e sulle carte di credito)
Loans/Deposits
78%
94%
98%
105%
105%
3.5%
2.6%
2.8%
2.6%
3.2%
17.4%
15.4%
17.3%
14.6%
14.2%
Basilea III introduzione nel primo trimestre 2014 con min. Tier-1
(6%), Core Tier-1 (4,5%)1 e indice di indebitamento2
Loan Growth
26%
30%
15%
33%
14%
Deposit Growth
14%
13%
11%
23%
13%
Legge sulla protezione del consumatore potrebbe avere un impatto
sulle commissioni
ROAE
27%
15%
16%
13%
10%
ROAA
3.3%
1.8%
1.8%
1.5%
1.0%
NIM
5.0%
3.5%
4.2%
3.8%
3.3%

Buona redditività anche se influenzata da una normativa e una
politica monetaria restrittiva

Forte qualità del credito, liquidità e capitalizzazione




Ulteriore inasprimento delle condizioni monetarie

Ulteriore inasprimento della normativa regolamentare

Concorrenza nel costo dei depositi

Incertezze geopolitiche (conflitti nei paesi limitrofi)
Banks #
NPL Ratio
CAR
Fonte: Turkish Banks Association (per le banche e numeri di filiali), CBRT, BRSA e TurkStat (per i prestiti / PIL, depositi / PIL), BRSA (per prestiti / attività), CBRT e BRSA (per impieghi / depositi, il
rapporto di NPL, prestito la crescita, la crescita dei depositi), BRSA (per i prestiti / attività, coefficiente di adeguatezza patrimoniale, ROE, ROA, NIM)
(1) CAR totale minimo dell'8%, 12% soglia minima per l'apertura di filiali.
(2) A partire dal 1 gen 2014 ma il minimo del 3% sarà applicabile a partire dal 1 gennaio 2015
Settore bancario sottopenetrato; un'opportunità di crescita rapida
Banking Sector Penetration
Filiali per millioni di abitanti
Sottopenetrato sia nei prodotti bancari per privati che nei prestiti alle imprese
Totale Prestiti1/PIL
Prestiti alle Imprese/PIL
160%
460
60%
120%
42%
40%
80%
63%
144
20%
40%
EU-27
Turkey
0%
0%
2003
2005
Hungary
2007
Poland
2009
2011
Turkey
2013
2003
EU27
2005
Hungary
(Prestiti+Depositi)/PIL
Prestiti Ipotecari/PIL
2007
Poland
2009
2011
Turkey
2013
EU27
Prestiti al Consumo2/PIL
50%
234%
60%
40%
40%
30%
124%
20%
20%
21%
10%
EU-27
Turkey
6%
0%
2003
2005
Hungary
16
2007
Poland
2009
2011
2013
Turkey
EU27
Fonte: Banca Centrale Europea, dati GDP base Eurostat
Nota: Tutti i dati sono attuali al 2013
(1) Esclusi i prestiti agli istituti di credito
(2) Compresi prestiti per la casa, credito al consumo e altri prestiti alle famiglie (comprese CC, escludendo le PMI)
0%
2003
2005
Hungary
2007
Poland
2009
Turkey
2011
2013
EU27
Attori principali del sistema bancario Turco
Principali 10 attori del sistema bancario Turco, in
termini di totale attivo ( mld EUR, al Settembre 2013)
 52 banche in totale (di cui 4 banche Islamiche),
28 con partecipazione straniera
74
71
Garanti
69
65
52
47
Halkbank
46
23
20
19
17
 Settore bancario prevalentemente controllato
da gruppi locali, anche se con una quota
crescente di capitale straniero.
 Le prime 10 banche Turche controllano l’86%
delle attivita’ totali, di cui 3 sono di proprieta’
dello stato (Ziraat, Vakıf & Halk) e 6 o di
proprieta’ straniera o con un partner straniero
(Garanti, Akbank, Yapı Kredi, Finansbank, TEB,
Denizbank)
 Turchia: Un mercato emergente a livello globale
 Sistema Bancario & Mercato Finanziario
 Yapı Kredi Bankasi & IMB
18
Yapı Kredi: Un gruppo leader nei servizi finanziari
Yapı Kredi Overview
Assets
Shareholders’
Equity
Customers2
160
bln TL
18.3
bln TL
8.8
mln
Branches
949
Net
Income
Bank
CAR
Ratings
19
1)
2)
3)
4)
5)
6)
3.7
bln TL
16.0%
Loans
Deposits+
TL Bonds1
99
bln TL
90
bln TL

4 °banca privata e un franchising radicato
(fondata nel 1944)

Tra i 10 marchi6 di maggior valore in Turchia

Rete integrata con copertura diffusa di filiali e
canali innovativi di distribuzione alternativa

Focalizzata alla soddisfazione del cliente come
prerequisito per un andamento sostenibile

Personale giovane e qualificato che serve una
vasta clientela

Livello ROAE sano grazie a ricavi di qualità e
gestione efficace dei costi

Focalizzata sul business alla clientela

Profilo di rischio prudente, solidità patrimoniale e
capacità di accedere a fonti di finanziamento
Employees
16,682
Share of
ADCs3
Tangible
ROAE
Total NPL
Coverage5
83%
25.7%
16.7%4
107%
Moody’s: Baa3 / Fitch: BBB / S&P: BB+
Depositi: TL 88.5 bln , TL bond 1.7 bln
Clienti che soddisfano i criteri di «cliente attivo» almeno una volta e sono assegnati a un portafoglio negli ultimi 5 anni
Quota dei canali di distribuzione alternativa (ADCs) del totale delle transazioni comparabili
Escluso impatto della plusvalenza derivante dalla vendita del business assicurativo contabilizzato nel terzo trimestre 2013 (TL 1.284M post 5% tassa sulla plusvalenza)
Percentuale di copertura totale NPL indica la (accantonamenti specifici + generici) / NPL
Basato sul rapporto di Brand Finance (Yapi Kredi classificata al nono posto)
Posizioni di Leader nei servizi di generazione di valore e prodotti facendo leva su
tecnologie bancarie innovative
Market Position
Rank
Market Share
Loans
Deposits
Total Bank
5
9.5%
6
9.1%
Branches
5
8.6%
Mobile Banking
-
10.9%
Revenues
5
8.9%
Credit Cards Outstanding
Retail
17.7%
1
Number of Cards
17.8%
1
1
2
Commercial Installment Loans
3
Corporate Loans
7
7.7%
5
6.5%
6
8.7%
Leasing
18.1%
Cheque Clearing
Equity Transaction Volume
20
18.2%
4
1
2
11.1%
Mutual Funds
Borsa Istanbul Transaction Volume
1
14.8%
Factoring
Private
1
Credit Cards Issuing
Consumer Loans
Corporate
20.6%
15.5%
6.9%
Nota: Interbank Card Center (per l'acquisizione di carte di credito e numero dei titolari di carta), Associazione turca di Leasing (per il leasing), Associazione turca di Factoring (per factoring), Stanza di
compensazione assegni della Banca centrale (per compensazione assegno) Rasyonet (per fondi comuni), Borsa di Istanbul (per volume di transazioni di ISE e TurkDEX e per volumi mercato azionario)
Se non specificato, i dati sono basati su dati BRSA bank only data per YKB e BRSA dati settimanali escludendo le banche «Islamic banking» per il settore bancario
1.
Inclusi i mutui, prestiti generici e prestiti per acquisto auto
2.
Proxy per prestiti alle PMI
3.
Prestiti in contanti escluse carte di credito e prestiti al consumo
4.
Include repo, reverse repo, buoni del tesoro, bond governativi, azioni e volumi di transazioni sui derivati
1
1
3
Business mix ben diversificato che poggia su un modello di servizio
orientato al cliente e divisionalizzato
Organisational Structure
Revenues and Volumes
by Business Unit
(2013)
L
Retail1
53%
Individual (incl.
Card Payment
Systems)
53%
58%
97%
Private Banking and
Wealth Management
Retail Banking
22%
25%
 22 branches
 176 RMs
38%
49%
9%
SME
28%
Private
Corporate
Commercial
3%
Card
Payment
Systems
 10.1 mln cards2
 ~456K POS
 343K merchants
15%
24%
Corporate and
Commercial Banking
Commercial
International /
Multinationals
 3 branches  76 branches
 55 RMs
 527 RMs
 Further
 1 branch
 21 headcount
 >1,000
Corporate
Individual
& SME
 842 branches
 3,414 RMs
 3,000 ATMs
segmented as
mid/large
companies
0.2%
customers
9%
Product Factories:
16%
23%
20%
Product Factories:
48%
31%
Treasury 18%
and Other
International Operations
19%
3%
Revenues
21
Loans
Deposits
Assets
Under
Management
Total
Assets
US$ 2.2 bln
US$ 242 mln
US$ 401 mln
Fonte: Dati approssimati MIS reporting per informazioni sulle societa’. Dati sugli Assets delle sussudiarie internazionali basati su dati consolidati al 31/12/2013 BRSA
Numero filiali esclude due filiali satelliti, due in free-zone, una filiale off-shore.
(1) Include retail e private banking
(2) Include 2.1 mln di carte virtuali
L = Listed
Struttura di governance solida con azionisti forti e impegnati
Azionariato stabile e focalizzato sul lungo termine che supporta una
crescita equilibrata di YKB e un andamento economico sostenibile

Fondato nel 1926, il più grande
conglomerato in Turchia e 217a nella
classifica Global Fortune 5001

Leadership di lunga data in settori
fondamentali (automotive, finanza,
energia, beni di consumo durevoli)

5 delle 10 maggiori aziende in Turchia
fanno parte del Gruppo Koç

Posizione nel mercato turco (vendite
totali / PIL: 7%, totale delle esportazioni /
export Turchia: 8%)

La piu’ grande rete di distribuzione e di
assistenza post-vendita in Turchia

Quota dei prestiti infragruppo sul
capitale totale al 6,1% (Limite
regolamentare max 20%)
Totale Attivo (US $ mld)
29.0
Ricavi (US $ mld)
25.9
Utile netto (US $ milioni)
Numero dei dipendenti
22
1,203
84,059
50%

Istituzione finanziaria italiana
sistemicamente importante in Europa

Gruppo integrato di servizi finanziari
impegnato in una vasta gamma di
servizi bancari, finanziari e strumentali

Ampia presenza internazionale con
forti radici in 22 paesi europei e
presenza in altri 50 mercati

Leader in Austria, #2 in Italia, #3 in
Germania, #1 nella CEE, con più di
4.000 filiali

Turchia tra i primi 4 mercati di crescita
a lungo termine nella CEE

Eroga € 2.5 mld finanziamenti per YKB
(di cui 54% per le controllate)
50%
d
81.8%2
YKB considerato un asset chiave e strategico a
lungo termine da parte di entrambi gli azionisti
Totale Attivo (US $ mld)
Ricavi (US $ mld)
Utile netto (US $ milioni)
Numero dei dipendenti
Nota: Tutti i dati e le cifre (salvo diversa indicazione) per quanto riguarda UniCredit e il Gruppo Koç tratti da dati pubblici sulla Società dal sito web investor relations. Dati patrimoniali del 30 Giugno 2013
1) Secondo Fortune Global 500
2) Restante 18,2% quotate all'Istanbul Stock Exchange e Global Depository Receipts che rappresentano azioni della Banca sono quotate alla Borsa di Londra
1,194
23.8
1,324
148,341
 Fondata nel 1926, il più grande gruppo industriale e di servizi della Turchia
Financial Highlights
in termini di fatturato e di esportazioni, con 82 mila dipendenti
(in US$, 30 Giugno 2013)
Total Assets (bln)
28.1
Revenues (bln)
16.3
Net Income (mln)
574
 217a più grande azienda al mondo1
 Posizioni di primo piano con forti vantaggi competitivi nei settori energia,
Number of Employees
86,070
Market Capitalisation (bln)
Other
6%
Durables
10%
Autom otive
21%
23
 La più grande rete di distribuzione e assistenza in Turchia
Vendite totali / PIL 7%
Le esportazioni totali / Esportazioni Turchia 's 8%
Totale quota di capitalizzazione alla Borsa di Istanbul2 16%
12.5
Revenue Composition (1H13)
Finance
12%
automotive, beni di consumo durevole e finanza
Energy
51%
Posizione di Mercato









Unica raffineria di petrolio in Turchia
# 1 nella distribuzione di GPL (quota di mercato del 29%)
# 2 nella distribuzione di prodotti petroliferi (quota di mercato del 19%)
# 1 nel settore automobilistico (quota di mercato del 27%)
# 1 nelle autovetture (quota di mercato del 17%)
# 1 nei veicoli commerciali (quota di mercato del 49%)
# 1 nei beni di consumo durevoli (quota di mercato del 50%)
# 4 in attività bancarie totali tra le banche private (quota di mercato del 9,4%)
# 1 nel factoring e nel leasing; # 2 nelle gestioni patrimoniali
Nota: Le quote di mercato delle società del Gruppo Koç (esclusi YKB) al 2011 sulla base di informazioni pubblicamente disponi bili Koç Group. Tutti i dati e le informazioni fornite in questa pagina sono a disposizione del
pubblico sul sito internet Koç Group Investor Relations. Capitalizzazione di mercato al 29 marzo 2013. Basato su dati della borsa di Istanbul. Calcolato come prezzo delle azioni * capitale versato
1)
Fortune Global 500
2)
Quota totale della borsa di Istanbul = (Mcap totale di tutte le società del gruppo di Koç) / (Mcap di stock cambio Istanbul), al 2012
 Radici che risalgono al 1870. Creata dalla fusione di 9 delle più grandi banche italiane
Financial Highlights
(in US$, 30 Giugno 2013)
•
Total Assets (bln)
1,162
Loans (bln)
696
Deposits and Debt Securities Issued (bln)
738
Revenues (bln)
16.3
Net Income
(m ln)
1
1,058
e la successiva aggregazione con il Gruppo tedesco HVB e il Gruppo Italiano
Capitalia
Un importante istituto finanziario internazionale con sede in Italia, con attività in 22
paesi e 50 mercati finanziari
•
•
•
•
Leader in Austria con una quota di mercato del 15%
# 2 in Italia con una quota di mercato del 13%
# 3 in Germania, con una quota di mercato del 3%
# 1 in Europa centro-orientale con una quota di mercato del 6%
 Più grande rete di banche nell'area CEE, con più di 4.000 filiali e sportelli
- Leader in Bosnia, Bulgaria e Croazia
- Tra le Top 5 in Serbia, Slovacchia, Turchia,
No. of Branches
9,079
Rep. Ceca, Polonia e Kazakistan
- Tra le Top 10 in Romania, Paesi Baltici,
No. of Employees
Tier 1 Ratio
150,787
11.4%
Russia, Slovenia, Ungheria e Ucraina
Revenue Composition
Branch Composition
Austria
Capital Adequacy Ratio
Market Capitalisation (bln)
38.1
Italy
Italy 41%
20%
25%
Poland
ItalyItaly
CEE
47%
Italy
Italy
32%
Austria
6%
CEE
Turkey
Austria
3%
Germany
9%
Nota: Informazioni finanziarie basate su dati finanziari di UniCredit pubblicamente disponibili. Cambio EUR/USD al 30/6/2013: 1.3060. Tutti i dati e le informazioni presentate in questa pagina sono disponibili al pubblico sul "sito di
Unicredit investor relations. Composizione ricavi , filiali e dipendenti al 23 settembre 2013. Calcolato come quota di prezzo * capitale versato
24
Lithuania
Poland
Romania
Russia
Serbia
Slovakia
Slovenia
Turkey
Ukraine
Other
30%
Poland
Germany CEE
7%









Employee Composition
11%
Germany
Austria 24%
Azerbaijan
Bosnia-H.
Bulgaria
Croatia
Czech Republic
Estonia
Hungary
Kyrgyzstan
Latvia
Poland
8%
15.1%









Germany
11%
PolandPoland
14%
Germany
12%
Yapı Kredi IMB - Il Tuo Partner Bancario in Turchia
Yapi Kredi è il partner bancario ideale e il punto di ingresso per gli investitori internazionali in Turchia
grazie alla sua vasta rete ed i suoi prodotti diversificati (cash management, trade finance, project
finance, prodotti di tesoreria, servizi bancari di investimento, ecc.).
Yapı Kredi ha istituito una funzione di copertura centralizzata delle aziende internazionali e
multinazionali in Turchia con il Dipartimento IMB, che accompagna dalla fase di studio a quella di
esecuzione le aziende interessate a investire in Turchia e le aziende Turche interessate a investire
all’estero.
IMB ha anche una filiale dedicata con un team di gestori specializzati a servire e supportare la
clientela che parlano fluentemente lingue straniere e conoscono bene i servizi ed i prodotti di cui le
aziende internazionali e multinazionali possono avere bisogno.
Yapi Kredi è parte del network di UniCredit, la più grande banca in Europa centrale e orientale, con
posizioni di leadership in Austria (Bank Austria), Germania (HypoVereinsbank), Italia (UniCredit SpA) e
Polonia (Bank Pekao) e una forte presenza in altri paesi CEE ad alta crescita. Yapi Kredi opera con
sussidiarie direttamente controllate in Azerbaijan, Olanda e Russia.
25
Website Utili
 ITA è l’agenzia per la promozione all'estero e l'internazionalizzazione delle imprese italiane. Ha istituto recentemente il desk
per la tutela della proprietà intellettuale piu’specificatamente Anticontraffazione e Ostacoli al Commercio (incluse problematiche
doganali).
http://www.ice.gov.it/paesi/europa/turchia/
 ISPAT
è l‘agenzia per il supporto e per la promozione degli Investimenti in Turchia è l'organizzazione ufficiale che promuove
le opportunità di investimento in Turchia tra la comunità imprenditoriale mondiale e presta assistenza agli investitori prima, durante
e dopo il loro ingresso in Turchia.
www.invest.gov.tr
 DEIK è l'organizzazione della comunità imprenditoriale privata Turca, che gestisce le relazioni economiche estere del settore
privato.
www.deik.org.tr
 YASED
è un'organizzazione del settore privato, i cui membri sono aziende internazionali operanti in Turchia.
www.yased.org.tr
26
I nostri prodotti principali
Servizio Cash Management
BONIFICI
Su indicazioni del cliente
DDS (Sistema di addebito diretto)
TRANSFER & EFT
BANKO ™ piattaforma automatizzata
di attivita’ bancarie
ASSEGNO
Avallo
Incassi
Elettronici
ASSEGNO
PAGAMENTI DI LEGGE
Pagamento delle imposte
Pagamenti SSK

SWIFT MT940

SWIFT MT1011

INTERNET BANKING DI ULTIMA GENERAZIONE

EUROPEAN GATE1
OPERAZIONI DI CASSA
Servizi di cash-in-transit
CASH POOLING
Sistemi di cash pooling domestici
Treasury Marketing Unit (CRM)

FX / TL

Forwards (FX & TL)

Pagamenti all’importazione

FX / FX

Futures (FX & Comm.)

Finanziamenti import

Gold / FX

Options (FX & TL)

Post-finanziamento

Gold / TL

Swaps (FX & TL)

Avallo e sconto di paghero’
IRS (FX& TL)

Import L / C (con o senza sconto)

Buyer’s credit

Accettazioni bancarie

1) Trasferimenti a banche locali in valuta locale e trasferimenti interni in tutte le valute
27
Import / Export

Incassi Export & Finanziamenti
Export

Lettere di credito all'esportazione

Forfaiting

Finanziamenti export a fronte di
crediti commerciali (garantiti da
Yapi Kredi Factoring)

Finanziamenti export a fronte di
crediti commerciali assicurati da
Türk Eximbank
949 filiali che coprono oltre il 90% del territorio Turco supportati da canali
di distribuzione alternativi
EDİRNE
(4)
KIRKLARELİ
(3)
TEKİRDAĞ
(12)
ZONGULDAK
(6)
Istanbul
(306)
BARTIN
(1)
KOCAELI
DÜZCE
(20)
(3) BOLU
SAKARYA
(9)
(2)
BİLECİK
BURSA
(2)
(35)
ESKİŞEHİR
(7)
KÜTAHYA
ÇANKIRI
(1)
Ankara
(95)
İZMİR
(63)
AYDIN
(9)
MUĞLA
(19)
AFYON
(6)
UŞAK
(3)
DENİZLİ
(12)
BURDUR
(2)
ISPARTA
(3)
KONYA
(24)
28
KIRIKKALE
(2)
> 50 branches
Between 10-50 branches
> 10 branches
No branches
MERSIN
(18)
AMASYA
(3)
ORDU
(4)
RİZE
TRABZON
(3)
(7)
GÜMÜŞBAYHANE
BURT
(1)
TUNCELİ
MALATYA
(4)
K.MARAŞ
(7)
OSMANİYE
(3)
HATAY
(11)
G.ANTEP
(15)
KİLİS
(1)
ARTVİN
(2)
ARDAHAN
KARS
(1)
ERZURUM
(2)
AĞRI
(1)
ERZİNCAN
(1)
SİVAS
(4)
KAYSERİ
(11)
ADANA
(21)
GİRESUN
(3)
TOKAT
(6)
YOZGAT
(4)
NEVŞEHİR
(3)
AKSARAY
(2)
NİĞDE
(3)
KARAMAN
(1)
ANTALYA
(47)
Fonte: Informazione dell’azienda
ÇORUM
(6)
KIRŞEHİR
(1)
(4)
MANİSA
(10)
SAMSUN
(12)
KARABÜK
(1)
YALOVA
(2)
ÇANAKKALE
BALIKESİR
(5)
(14)
SİNOP
(1)
KASTAMONU
(2)
BİNGÖL
MUŞ
ELAZIĞ
(3)
BİTLİS
(1)
DİYARBAKIR
(7)
ADIYAMAN
(4)
Ş.URFA
(9)
MARDİN
(4)
IĞDIR
(1)
BATMAN
(2)
VAN
(2)
SİİRT
(1)
ŞIRNAK
HAKKARİ
I vostri contatti in IMB
Nicola Longo Dente
Head of International & Multinational Banking
[email protected]
Phone: + 90 212 339 79 88
Mobile: + 90 530 977 38 62
Cross Border Banking Activities
Şebnem Batgı (TR,ENG,GER)
Cross Border Banking Activities Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 75 02
Esra Omuzluoğlu (TR,ENG,GER)
Cross Border Banking Activities Specialist
[email protected]
Phone: +90 212 339 75 92
Aysun Under (TR,ENG,GER)
Cross Border Banking Activities Specialist
[email protected]
Phone: +90 212 339 73 04
Aslı Aydın (TR,ENG,IT)
Cross Border Banking Activities Representative
[email protected]
Phone: +90 212 339 99 70
Sales and Credit Support
Sertaç Gül (TR,ENG)
Sales and Credit Support Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 65 33
Mobile: +90 536 292 25 29
Pınar Akşar Ünlü(TR,ENG)
Sales and Credit Support Specialist
[email protected]
Phone: +90 212 339 72 75
Tuğba Işık(TR,ENG)
Sales and Credit Support Specialist
Tugba.İ[email protected]
Phone: +90 212 339 99 39
Filiale Dedicata
Didem Onan (TR,ENG)
Branch Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 77 91
Tuğba Cebeci (TR,ENG)
Relationship Manager
[email protected] Phone:
+90 212 339 65 00
Demet Altıntaş Kılıççı (TR,ENG)
Relationship Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 65 00
Ozan Özçelikli (TR,ENG)
Ass. Relationship Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 62 32
Nilden Zeynep Özveren (TR,ENG,FR)
Relationship Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 65 90
Şükran Taşkıran (TR,ENG)
Operation Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 77 46
Cenk Erker (TR,ENG,IT)
Relationship Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 77 95
Mehmet İzzet Sarıöz (TR,ENG)
Operation Specialist
[email protected]
Phone: +90 212 339 65 23
Leyla Zeliha Güven (TR,ENG,IT)
Relationship Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 99 53
Semra Sarıtaş (TR,ENG)
Operation Specialist
[email protected]
Phone: +90 212 339 71 19
Şahika Karabekiroğlu (TR,ENG,RUS)
Relationship Manager
[email protected]
Phone: +90 212 339 99 54
29