Juni 2017
Alle fondsgegevens zijn per 31 mei 2017
www.schroders.nl
Schroder International Selection Fund
QEP Global Emerging Markets
A Acc
Beleggingsdoelstelling en -beleid
Introductiedatum van het Fonds
29 maart 2012
Het fonds streeft naar vermogensgroei en inkomsten door te beleggen in aandelen van bedrijven uit opkomende
markten.
Fondsvermogen (Miljoen)
USD 909,0
Het fonds belegt ten minste twee derde van zijn vermogen in een gediversifieerde portefeuille van aandelen van
bedrijven uit opkomende markten.Het fonds concentreert zich op bedrijven die bepaalde kenmerken op het gebied
van “Waarde” en/of “Kwaliteit” vertonen. “Waarde” betekent kijken naar indicatoren zoals cashflow, dividenden en
winsten om effecten op te sporen die ondergewaardeerd zijn op de markt. “Kwaliteit” houdt in dat aandacht wordt
besteed aan indicatoren zoals de winstgevendheid, stabiliteit en financiële gezondheid van een bedrijf.Het fonds
kan gebruik maken van derivaten om beleggingswinsten te verwezenlijken, het risico te verminderen of het fonds
efficiënter te beheren. Het fonds kan ook contanten houden.
Share Price End of Month (USD)
107,52
Totaal aantal posities
416
Performance-analyse
Index
MSCI Emerging Markets Net TR
Performance (%)
1 maand
3 maand
6 maand
YTD
1 jaar
3 jaar
5 jaar
Gemiddelde
sinds
introductie
Fondsbeheerder
QEP Investment Team
Fonds
2,2
4,1
15,4
14,4
25,7
-2,2
20,4
7,5
Index
3,0
7,9
17,5
17,3
27,4
4,9
24,8
10,5
Fondsbeheerder sinds
29 maart 2012
Jaarlijkse performance (%)
3 jaar
5 jaar
Gemiddelde sinds introductie
Fonds
-0,7
3,8
1,4
Kerncijfers over 3 jaar
Index
1,6
4,5
1,9
Fonds
Index
Volatiliteit (%)
15,2
16,1
Alpha (%)
-2,2
---
25,0
0,9
---
20,0
Informatieratio
-0,7
---
15,0
Sharpe Ratio
-0,1
0,1
10,0
2,9
---
5,0
Beta (%)
Ex-Ante Tracking Error (%)
30,0
0,0
De bovenstaande ratio's zijn gebaseerd op de op
bid-to-bid basis berekende rendementscijfers.
-5,0
-10,0
Financiële ratio's
Fonds
Index
1,7
1,8
K/W-verhouding
14,0
16,3
Voorspelde
K/W-verhouding
12,5
14,3
ROE (%)
16,2
14,2
K/Boekwaarde
Performance over 5 jaar (%)
Dividendrendement (%)
3,2
2,3
Winstgroei in 3 jaar (%)
13,3
12,3
Deze financiële ratio's hebben betrekking op de
gemiddelde posities in het fonds en in de index
(indien vermeld).
-15,0
Mei 2012
Okt 2013
Jun 2014
Maa 2015
Dec 2015
Sep 2016
Het fonds wordt niet tegen een benchmark beheerd maar het rendement kan wel tegen een of meer benchmarks
worden afgezet.
Alle rendementgegevens van het compartiment zijn gebaseerd op de verschillen in nettovermogenswaarde,
netto-inkomsten herbelegd. Ingeval er een aandelencategorie gecreëerd wordt na de lanceringsdatum van het
compartiment, wordt gebruik gemaakt van een gesimuleerd historisch rendement, dat gebaseerd wordt op het
rendement van een bestaande aandelencategorie binnen het compartiment, waarbij rekening gehouden wordt met
het verschil in de Totale Onkostenratio (Total Expense Ratio) en met het effect van eventuele
prestatievergoedingen.
Doordat de performance van het fonds op een ander waarderingsmoment wordt berekend dan die van de index,
kunnen er performanceverschillen tussen het fonds en de index ontstaan.
Bron: Schroders
http://SISF-QEP-Global-Emerging-Markets-A-Acc-FMR-NLNL
Jan 2013
Fonds
Index
In het verleden behaalde resultaten zijn geen betrouwbare leidraad voor de toekomstige resultaten. De
koersen van aandelen en de daaruit gegenereerde inkomsten kunnen zowel dalen als stijgen, en het is
mogelijk dat beleggers het oorspronkelijk geïnvesteerde bedrag niet terugkrijgen.
Schroder Investment Management (SIM) Benelux N.V., World Trade Center, Tower A, Level 5, Strawinskylaan 521, 1077 XX Amsterdam Tel: +31 20 305 28 40, Fax: +31 20
471 53 83
Schroder International Selection Fund QEP Global Emerging Markets
Deelnemingen
De 10 grootste posities
Sector
%NAV
1. Samsung Electronics
Informatietechnologie
1,9
2. Taiwan Semiconductor Manufacturing
Informatietechnologie
1,9
3. KT&G
Basisconsumptiegoederen
1,0
4. Tata Consultancy Services
Informatietechnologie
1,0
5. Infosys
Informatietechnologie
1,0
6. HCL Technologies
Informatietechnologie
1,0
7. China Mobile
Telecommunicatiediensten
1,0
8. Bank Rakyat Indonesia
Financials
1,0
9. Chunghwa Telecom
Telecommunicatiediensten
0,9
10. Wipro
Informatietechnologie
0,9
Totaal
Spreiding van het
vermogen (%)
Sector
Land
26,0
25,6
Informatietechnologie
Index
Telecommunicatiediensten
7,3
5,5
Industrie
7,2
5,8
Vastgoed
Zuid-Afrika
Brazilië
7,7
10,9
Luxe consumptiegoederen
Basisconsumptiegoederen
Indië
8,6
7,1
Materialen
Bron: Schroders
Nutsbedrijven
Taiwan
9,5
6,8
Energie
Russische Federatie
Indonesië
Thailand
Mexico
5,6
2,3
Maleisië
5,5
2,6
Turkije
Polen
5,1
7,0
Andere landen
1,1
2,6
Marktkapitalisatie
61,0
>=5000 miljoen
>=2000<5000 miljoen
>=1000<2000 miljoen
>=500<1000 miljoen
<500 miljoen
Niet gerubriceerd
80,2
18,7
12,1
9,2
2,4
4,5
0,2
6,6
5,1
0,0
0,0
15,1
15,7
14,1
12,2
Zuid-Korea
23,7
Fonds
26,8
27,5
China
16,4
Financials
Gezondheidszorg
11,7
8,2
8,8
7,5
6,8
6,7
6,9
4,3
3,4
3,2
2,5
2,7
2,2
2,0
3,5
1,7
2,4
1,6
1,1
1,1
1,3
5,1
5,8
Schroder Investment Management (SIM) Benelux N.V., World Trade Center, Tower A, Level 5, Strawinskylaan 521, 1077 XX Amsterdam Tel: +31 20 305 28 40, Fax: +31 20
471 53 83
Schroder International Selection Fund QEP Global Emerging Markets
Risico-overwegingen
Informatie
Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A.
5, rue Höhenhof
1736 Senningerberg
Luxembourg
Tel: (352) 341 342 212
Fax: (352) 341 342 342
Voor uw eigen zekerheid worden alle
telefoongesprekken opgenomen.
Risico van het land China: Wijzigingen in het politieke, juridische, economische of belastingbeleid van China
kunnen leiden tot verliezen of hogere kosten voor het fonds.
Tegenpartijrisico: De tegenpartij van een derivaat of andere contractuele overeenkomst of synthetisch financieel
product kan mogelijk niet in staat zijn te voldoen aan zijn verplichtingen aan het fonds, wat leidt tot een gedeeltelijk
of volledig verlies voor het fonds.
Valutarisico: Het fonds kan worden blootgesteld aan verschillende valuta. Schommelingen in buitenlandse
wisselkoersen kunnen leiden tot verliezen.
Risico voor derivaten: Een derivaat kan anders presteren dan verwacht en kan leiden tot een groter verlies dan de
prijs van het derivaat.
Risico van opkomende markten en grensmarkten: Opkomende markten en met name grensmarkten zijn
doorgaans onderworpen aan een groter politiek, juridisch, operationeel en tegenpartijrisico.
Risico voor effecten: Effectenkoersen fluctueren dagelijks op basis van meerdere factoren waaronder algemeen,
economisch, industrieel of bedrijfsnieuws.
Hefboomrisico: Het fonds gebruikt derivaten voor hefboomwerking, wat het gevoeliger maakt voor bepaalde
markten of rentebewegingen en wat kan leiden tot een bovengemiddelde volatiliteit en een risico op verlies.
Liquiditeitsrisico: In moeilijke marktomstandigheden kan het fonds een aandeel mogelijk niet verkopen voor de
volledige waarde of helemaal niet. Dit kan invloed hebben op het resultaat en kan ertoe leiden dat het fonds
terugkoop van zijn aandelen opschort of uitstelt.
Operationeel risico: Storingen bij serviceleveranciers kunnen leiden tot onderbrekingen in de verrichtingen van het
fonds of verliezen.
Kapitaalrisico / uitkeringsbeleid: de kosten van deze aandelencategorie worden betaald uit het kapitaal in plaats
van uit de beleggingsinkomsten. De kapitaalgroei zal lager liggen en in periodes van lage groei kan er
kapitaalerosie zijn.
SEDOL
Bloomberg
Reuters
ISIN
Basisvaluta
Liquiditeit
Accumulatie
B4LYBD8
SGEMAUA:LX
LU0747139391.LUF
LU0747139391
USD
Dagelijks (13:00 CET)
Lopende kosten (recentst
beschikbaar)
1,90 %
Minimum inleg
EUR 1.000 of USD 1.000 of het dichtstbijzijnde equivalent daarvan in een
andere vrij converteerbare valuta. Van de minimum inleg kan naar goeddunken
van het bestuur worden afgeweken.
De Morningstar Ratings zijn afkomstig van Morningstar.
Gegevens van derden zijn eigendom van de verstrekker van de gegevens en mogen niet worden verspreid, overgenomen of voor een ander doel worden gebruikt zonder toestemming van de
verstrekker. Gegevens van derden worden verstrekt zonder enige garantie. Noch de verstrekker van de gegevens noch de uitgever van dit document kunnen aansprakelijk worden gesteld voor gegevens
van derden. Het prospectus en/of www.schroders.com bevatten aanvullende disclaimers ten aanzien van gegevens van derden.
Schroder International Selection Fund is een beleggingsinstelling gevestigd te Luxemburg. Schroder ISF zijn op grond van artikel 2:66 van de Wet op het financieel toezicht ("Wft") geregistreerd in het op
grond van artikel 1:107 Wft door de Autoriteit Financiële Markten aangehouden register en om die reden kunnen rechten van deelneming in Schroder ISF in Nederland worden aangeboden. Raadpleeg
het volledige prospectus en de essentiële beleggersinformatie indien u meer informatie wenst alvorens u belegt. De rechten en verplichtingen van de belegger en de juridische relatie met Schroder ISF
worden uiteengezet in het volledige prospectus. Het volledige prospectus, de essentiële beleggersinformatie en de jaar- en halfjaarverslagen van Schroder ISF kunnen kosteloos worden verkregen bij
Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A., 5, rue Höhenhof, L-1736 Senningerberg, Groothertogdom Luxemburg en alle distributeurs of via www.schroders.nl De opvattingen en meningen in
dit document zijn die van Schroders en kunnen veranderen.
Vrijgegeven voor publicatie door Schroder Investment Management (Luxembourg) S.A. Registernummer Luxembourg B 37.799.