2/2014
Quid?
FRIBOURG LAW REVIEW
ARTICLES
Swiss Banking Secrecy: A Haven of Peace in Distress for U.S. Taxpayers
Guillaume Braidi, Laurent Cousinou
L’interdiction d’exercer selon l’art. 33 LFINMA a-t-elle
un caractère pénal à l’aune de la CEDH?
Guillaume Braidi
Der Europäische Datenschutz: eine langsame aber grundlegende Revolution
Matthieu Gueissaz
Die einfache passive Streitgenossenschaft vor dem Handelsgericht
David Henseler
Recourse Against International Arbitral Awards: Freedom vs. Finality
Konrad Staeger, Noémie Zürcher
Controlling Costs in International Arbitration
Clarisse von Wunschheim, Emmanuelle Barasche, Dominika Eleonora Szulc
CAREER SPOTLIGHT
Interview with Serge Reinacher
Quid? 2/2014
Impressum
Editors Nadja Al Kanawati
Hélène Bruderer
Benjamin Bürgi
Barnabas Denes
Baptiste Favez
Philippe Florinetti
Ramin Silvan Gohari
Natalia Lucjan
Edouard de Weck
Faculty Advisors Prof. Samantha Besson
Prof. Ramon Mabillard
Honorary Members Prof. Benoît Chappuis
Krisztina Balogh
Matthias Lanzoni
Louis Muskens
Sponsors
AGEF and Fachschaft Ius
Fondation pour le droit suisse de la
circulation routière
Fribourg Law Faculty
Peter Jäggi Gedächtnisstiftung
Stiftung für Schweizerisches Baurecht
Contact Quid? Fribourg Law Review
http://www.unifr.ch/ius/quid
[email protected]
Printing Europ’imprim Swiss, Bevaix (NE)
ISSN 2297-1106
Design Credits © Hannah Newbery
www.facebook.com/fribourglawreview
@UniFrLawReview
Table of Contents
Quid? 2/2014
5
Editorial
Articles
7
Swiss Banking Secrecy: A Haven of Peace in Distress for U.S. Taxpayers
Guillaume Braidi, Laurent Cousinou
Prix d’excellence NKF
L’interdiction d’exercer selon l’art. 33 LFINMA
a-t-elle un caractère pénal à l’aune de la CEDH?
11
Der Europäische Datenschutz:
eine langsame aber grundlegende Revolution
15
Die einfache passive Streitgenossenschaft vor dem Handelsgericht
19
Recourse Against International Arbitral Awards:
Freedom vs. Finality
23
A Practitioner’s View
Controlling Costs in International Arbitration
27
Guillaume Braidi
Matthieu Gueissaz
David Henseler
Konrad Staeger, Noémie Zürcher
Clarisse von Wunschheim, Emmanuelle Barasche, Dominika Eleonora Szulc
PhD Candidates
Kommunikationsgrundrechte und
zivilrechtlicher Persönlichkeitsschutz
32
Das Geheimnis unter Druck – Ursprünge und Entwicklungen
33
Bettina Bacher
Adrian Bussmann
Career Spotlight
Interview with Serge Reinacher
35
3
Quid Fribourg Law Review
is happy to announce
the launch of its
Official Website
http://www.unifr.ch/ius/quid
www.facebook.com/fribourglawreview
@UniFrLawReview
Editorial
Quid? 2/2014
Chère lectrice, cher lecteur,
Liebe Leserinnen und Leser
Vous tenez entre vos mains la deuxième édition
de Quid? Fribourg Law Review. Nous sommes
heureux de vous proposer à nouveau une lecture
intéressante et variée. Outre la présente version
papier, nous disposons désormais de notre propre
site internet en plus de nos pages Facebook et Twitter.
N’hésitez pas à le consulter à l’adresse suivante :
http://www.unifr.ch/ius/quid (vous y trouverez toutes
les éditions en téléchargement).
In Ihren Händen halten Sie bereits die zweite Ausgabe
der Quid? Fribourg Law Review und wir freuen
uns sehr, Ihnen auch diesmal eine interessante und
abwechslungsreiche Lektüre bieten zu können. Neben
der physischen Publikation sind wir erstmals auch mit
unserer eigenen Webseite online vertreten. Besuchen
Sie uns doch auf http://www.unifr.ch/ius/quid (wo
alle Ausgaben zum Download zur Verfügung stehen)
oder wie bisher auf Facebook und Twitter.
Les articles de ce numéro couvrent les domaines du
droit les plus variés. Un accent particulier a été mis sur
le droit bancaire, avec des contributions portant sur
l’avenir du secret bancaire suisse (Guillaume Braidi et
Laurent Cousinou) et sur la surveillance des marchés
financiers (Guillaume Braidi). Des textes ayant trait
à la procédure civile (David Henseler), à l’arbitrage
international (Konrad Staeger et Noémie Zürcher)
et à la protection des données en droit européen
(Matthieu Gueissaz) confèrent toutefois à ce numéro
son caractère diversifié et général.
Die Artikel dieser Ausgabe decken die verschiedensten
Rechtsgebiete ab. Ein gewisser Schwerpunkt wird
diesmal auf das Bankenrecht gelegt, mit Artikeln
zur Zukunft des Schweizer Bankgeheimnisses
(Guillaume Braidi und Laurent Cousinou) und zum
Aufsichtsrecht (Guillaume Braidi). Beiträge zum
schweizerischen Zivilprozessrecht (David Henseler),
zur internationalen Schiedsgerichtsbarkeit (Konrad
Staeger und Noémie Zürcher) und zum europäischen
Datenschutzrecht (Matthieu Gueissaz) verleihen der
Ausgabe wiederum ihren rechtsgebietsübergreifenden
Charakter.
Les étudiantes et étudiants de la Faculté de droit de
l’Université de Fribourg, en nous faisant parvenir de
nombreux articles de grande qualité, ont confirmé
que le vide qui motiva la création de la revue est
désormais comblé. Leur travail de recherche et de
rédaction est enfin accessible au public et participe
d’une plateforme d’échange et de réflexion. Pour la
première fois, nous publions dans cette édition un
article issu de la pratique : Clarisse von Wunschheim,
docteure en droit et alumna de notre faculté, analyse
les coûts de la procédure d’arbitrage et propose des
moyens pour les contrôler.
Durch das Einreichen einer Vielzahl spannender
Beiträge bestärken uns die Studentinnen und
Studenten der rechtswissenschaftlichen Fakultät der
Universität Fribourg in der Überzeugung, mit der
Quid? Fribourg Law Review eine wichtige Lücke zu
füllen. Ihr wertvolles juristisches Schaffen kann so mit
der Öffentlichkeit geteilt werden und es entsteht eine
Plattform, die zum Mitdenken und Mitdiskutieren
anregt. Erstmals dürfen wir in dieser Ausgabe auch
einen Artikel aus der Welt der Praxis publizieren: Die
Fribourger Alumna Dr. Clarisse von Wunschheim
analysiert die Kosten eines Schiedsverfahrens und
macht Vorschläge zur Kostenkontrolle.
Quid? Fribourg Law Review tient en outre à féliciter
l’équipe de notre Faculté qui a participé à la 21e
édition du Willem C. Vis International Commercial
Arbitration Moot et remporté le prix du meilleur
mémoire de réponse ainsi que trois « honorable
mentions ». L’article de Konrad Staeger et de Noémie
Zürcher, tous deux membres de l’équipe distinguée,
s’inspire directement de questions posées par le cas à
résoudre cette année.
Zusätzlich freut sich die Quid? Fribourg Law
Review über die grossartige Leistung, die das Moot
Team der Fakultät an der 21. Ausgabe des Willem
C. Vis International Commercial Arbitration Moot
erbracht hat (beste Klageantwortschrift und drei
„honorable mentions“). Der Artikel von Konrad
Staeger und Noémie Zürcher, beides Mitglieder des
ausgezeichneten Teams, ist direkt von Fragestellungen
des behandelten Falles inspiriert.
5
Quid? 2/2014
Editorial
En lien avec les articles concernant le droit bancaire,
nous tenons à remercier Monsieur Serge Reinacher,
COO du Global Asset Management auprès de la
Banque HSBC et alumnus de notre Faculté, d’avoir
pris le temps de nous exposer son quotidien
professionnel et de partager certains de ses souvenirs
universitaires avec nous dans notre rubrique Career
Spotlight.
Passend zu den Artikeln zum Bankenrecht, schätzen
wir es besonders, dass Herr Serge Reinacher, COO
im Bereich Global Asset Management bei der Bank
HSBC und Alumnus unserer Fakultät, sich die Zeit
genommen hat, im aktuellen Career Spotlight über
seinen Berufsalltag zu erzählen und die eine oder
andere Erinnerung an seine Freiburger Zeit mit uns
zu teilen.
Nous sommes par ailleurs heureux de vous présenter
une nouvelle rubrique Prix d’excellence NKF, née
d’une collaboration avec l’étude suisse Niederer Kraft
und Frey (NKF). NKF accorde chaque année un
prix au meilleur travail rédigé dans le domaine du
droit économique à l’Université de Fribourg. Quid?
Fribourg Law Review publiera, chaque année
dans son édition du semestre d’automne, une version
abrégée du travail lauréat du Prix d’excellence NKF.
Es freut uns ausserdem sehr, Ihnen in Zusammenarbeit
mit der Schweizer Wirtschaftskanzlei Niederer Kraft
und Frey (NKF) in dieser Ausgabe erstmals die
Rubrik Prix d’excellence NKF präsentieren zu können.
NKF sponsert jedes Jahr eine Auszeichnung für
die beste Arbeit, die an der Universität Fribourg im
Bereich des Wirtschaftsrechts verfasst wird. In der
neuen Rubrik wird die Quid? Fribourg Law Review
von nun an jährlich in der Herbstausgabe jeweils eine
gekürzte Version der prämierten Arbeit publizieren.
Nous tenons à remercier nos Faculty Advisors, les
Prof. Samantha Besson et Ramon Mabillard, ainsi
que nos membres parrains, en particulier le Prof.
Benoît Chappuis pour leur soutien renouvelé.
Für deren geschätzte Unterstützung bei der
Herausgabe der Quid? Fribourg Law Review
möchten wir unseren Faculty Advisors, den
Professoren Samantha Besson und Ramon Mabillard,
sowie den aktiven Ehrenmitgliedern, insbesondere
Professor Benoît Chappuis, herzlich danken.
La publication de cette seconde édition n’aurait pas
été possible sans nos sponsors. Nous souhaitons ainsi
remercier l’AGEF et la Fachschaft de droit, la Faculté
de droit de l’Université de Fribourg, la Fondation
Peter Jäggi, la Fondation pour le droit suisse de la
construction ainsi que la Fondation pour le droit de la
circulation routière pour leur précieuse contribution
au succès de Quid? Fribourg Law Review.
Auch diese Ausgabe wäre nicht realisierbar gewesen
ohne unsere Sponsoren, weshalb wir an dieser Stelle
der AGEF und der Fachschaft Ius, der juristischen
Fakultät der Universität Fribourg, der Peter Jäggi
Gedächtnisstiftung, der Stiftung für schweizerisches
Baurecht und der Stiftung für Verkehrsrecht herzlich
für ihren wichtigen Beitrag zum Erfolg der Quid?
Fribourg Law Review danken möchten.
Nous vous souhaitons une lecture intéressante et
nous réjouissons également d’avoir vos retours et
impressions sur cette deuxième édition.
Wir wünschen Ihnen eine spannende Lektüre
und freuen uns auch auf Ihr Feedback zur Quid?
Fribourg Law Review.
Le comité de rédaction
Das Redaktionskomitee
6
Braidi / Cousinou
Quid? 2/2014
Swiss Banking Secrecy: A Haven of Peace in Distress for U.S. Taxpayers
Guillaume Braidi (Doctorant en droit bancaire et financier, Université de Fribourg)
Laurent Cousinou (MLaw)
In this contribution the authors present the notion of banking secrecy. They analyze the effects
of FATCA as well as other treaties between the
United States and Switzerland on Swiss Banking
Secrecy and detail under what circumstances US
authorities may receive information about account
holders at Swiss banking institutions. The authors
wonder whether concessions made to the United
States are a first step on the path to abandoning
Banking Secrecy altogether.
Abstract provided by the Editorial Board
I.Introduction
The purpose of this article is to outline the
confrontation between the concept of Banking
Secrecy and the recent developments in exchange
of information, in particular with the United States
of America. Firstly, we will describe the general
mechanisms relating to Banking Secrecy and
administrative assistance (II.). We will then discuss in
depth the administrative assistance with the U.S. tax
authorities (III.) and conclude with some thoughts
about the impact of future international cooperation
on Swiss Banking Secrecy (IV.).
II.
Exchange of Information and Swiss Banking Secrecy
A.
Swiss Banking Secrecy
1.Content
Swiss Banking Secrecy is often considered as the
right of Swiss bank customers to have their privacy
protected. In general terms, it protects them from
interference from others, such as the Swiss government
or foreign agencies of governmental bodies, with their
private financial affairs1.
Pursuant to article 47 of the Swiss Federal Act
on Banks and Savings Institutions (“FBA”)2, the
disclosure of any information on a Swiss bank’s
customer, his assets or transactions made in the bank
by an employee or any representative of the bank
is considered a criminal offence, even in case of a
negligent act. In rare cases, the bank itself could face
prosecution for violating Article 47 FBA and be fined
up to CHF 5 million3.
2.
Lifting of Banking Secrecy
Despite what (foreign) media often relay about Swiss
Banking Secrecy, it was never intended to protect
illegal behavior. In the early 1990s, Switzerland
committed to combat money laundering and enacted
the Anti-Money Laundering Act on 10 October 1997
(“AMLA”)4. Since then, all banks in Switzerland
must establish the identity of the beneficial owner5
of the assets and must in particular ensure that
the assets involved in the business relationship are
not connected to a criminal offence, such as drug
trafficking. Swiss Banking Secrecy is, therefore, not
absolute and may be lifted in specific circumstances
such as the following:
(i) Since Swiss Banking Secrecy is not a secrecy
of the bank but rather a secrecy of the
customer, the customer may give his express
consent to the disclosure of any information
relating to his confidential data6.
(ii) According to Swiss law, disclosure of
customer information covered by Swiss
Banking Secrecy is allowed if it is ordered by
a criminal authority conducting a criminal
proceeding. As a consequence, Swiss Banking
Secrecy is no impediment to prosecuting
an individual and seeking for the relevant
evidence such as a bank account’s balance or
a list of transactions.
(iii) In civil proceedings, information concerning
a Swiss bank customer may be disclosed in
RS 952.
Article 102 of the Swiss Criminal Code.
4
RS 955.
5
Article 305ter SCC and Article 3 AMLA.
6
Lombardini, p. 970 (see footnote 1).
2
3
See in particular: Carlo Lombardini, Droit bancaire suisse, 2e
édition, p. 965-968.
1
7
Quid? 2/2014
connection with proceedings between the
bank and the customer.
(iv) At an international level, Swiss Banking
Secrecy may be lifted under conditions
set out in numerous treaties that allow
particular Swiss authorities to transmit
information relating to bank customers to
foreign Authorities. This type of procedure
is called „Administrative Assistance“7.
B.
Administrative Assistance
1.
General Comments
Administrative Assistance may be defined as the
collaboration between administrative authorities,
with the aim of taking measures that have a direct
effect on an individual or an entity8. All requests from
a foreign authority have to be submitted to the Swiss
Federal Tax Administration (“FTA”) that will, after
a preliminary review, order the bank to produce the
information. The bank will then notify its customer,
who benefits from certain procedural rights, and then
transmit the information to the FTA9.
Braidi / Cousinou
other similar financil institution”.
The Swiss government is committed to enact the new
Article 26 with regards to treaties it signed with other
countries, thus enabling tax administrative assistance.
Consequently, a number of DTAs were renegotiated
and revised according to Article 26 OECD Model
Convention. Moreover, the “Tax Administrative
Assistance Act” came into force on 1 February 2013,
fully enacting Article 26 OECD Model Convention
and implementing DTAs into Swiss law12.
3.
General Principles of Administrative Assistance
The general principles of the exchange of information
rely on three principles that cover all administrative
procedures in Switzerland: the proportionality
principle, the specialty principle and the subsidiarity
principle13.
1° Proportionality Principle. The principle means
that the request must be based on the fact that
the information will be effectively used for tax
purposes and as evidence in a concrete case. For
instance, a foreign authority may not proceed
by embarking on a “fishing expedition”14.
The conditions under which a foreign authority may
request information relating to a bank account are
generally set out in different treaties that Switzerland
has signed, in particular the so-called Double
Taxation Agreements (“DTAs”)10.
2.
Recent Developments
During the last decade, especially following the
subprime crisis and sovereign debt crisis in 2008,
Switzerland encountered more political pressure
aiming to extend cross-border administrative
assistance and combat tax evasion. On 13 March
2009, the Federal Council decided to withdraw
its reservation to Article 26 of the OECD Model
Convention11. According to this Article, a state
cannot “refuse a request for information solely
because it has no domestic tax interest” or
“because this information is held by a bank or any
Fabien Liégois, Secret bancaire et assistance administrative (…),
in: RDAF 2011 II, p. 1 s.
8
Liégois, p. 3 (see footnote 7).
9
The details of this procedure are set out in the Federal Act on administrative assistance tax matters, RS 672.5.
10
See infra B. 2. and III. A.
11
See Press release of the Federal Council available at < https://
www.news.admin.ch/dokumentation/00002/00015/index.html?lang=en&msg-id=25863, posted on 13 March 2009.
7
8
2° Speciality Principle. Information provided by
or to Swiss authorities must only be used in
accordance with the treaty15.
3° Subsidiarity Principle. Pursuant to this
principle, the requesting state must file its
requests only after having used all the usual
sources of information provided for in the
domestic legislation. Thus, a tax authority may
request information from another one only if
it could not obtain the relevant information
pursuant to its domestic legislation.
III. Administrative Assistance with the U.S. authorities
In view of the recent developments, it appears that, in
the future, it will be easier for U.S. authorities to make
Its revised version came into force on 1st of August 2014 and
includes amendments regarding group requests in particular.
13
Liégois, p. 3-5 (see footnote 7).
14
See also infra III. B. 1 and III. B. 3.
15
See infra III.
12
Braidi / Cousinou
requests to obtain information on U.S. taxpayers who
hold an account in Swiss banks. This contribution
outlines three particular aspects: the Conventions
(A), the group requests (B) and the growing number
of source information (C).
A.
The Conventions
1.
The 1996 Treaty
The 1996 Treaty16 currently makes it possible for
U.S. authorities to request information from Swiss
authorities in case of suspicion of “tax fraud and the
like”17. In such a case, the Swiss Banking Secrecy laws
do not hinder the gathering of documentary evidence
from banks and do not prevent such evidence from
being transmitted to the competent U.S. authorities.
However, the 1996 Treaty allows Swiss authorities
to provide administrative assistance under a limited
set of circumstances only. First, the 1996 Treaty
request must relate to “tax fraud” or a similar
behavior. Mere tax evasion is not considered as
“tax fraud” and consequently cannot give rise to
an exchange of information under the 1996 Treaty.
Second, information requests under the 1996 Treaty
must describe the alleged fraudulent behavior with
specificity. Abstractly described behaviors in principle
do not suffice to obtain administrative assistance.
2.
The Revision of the 1996 Treaty
In the wake of the UBS affair18, an amendment to the
1996 Treaty was negotiated between Switzerland and
the United States. The amended treaty was signed
on 23 September 2009, and ratified by the Swiss
Parliament on 5 March 201219.
Once in force, the 2009 Treaty will change the
standards that determine when Switzerland and
the United States are required to share information
in tax matters. Administrative assistance will no
longer be subject to a party establishing “tax fraud
or the like”. Instead, the 2009 Treaty contemplates an
exchange of information “as may be relevant […] to
the administration or enforcement of the domestic
RS 0.672.933.61.
Article 26 para. 1 of the 1996 Treaty.
18
For a detailed description of the UBS Case, see <http://www.ejpd.
admin.ch/content/ejpd/en/home/themen/wirtschaft/ref_fallubs.html>
posted on 15 July 2010.
19
Swiss Federal Gazette of 2010, pages 229 et seq.
16
17
Quid? 2/2014
laws concerning taxes covered by the Convention”20.
Once ratified by the U.S. Congress and entered into
force, the provisions of the 2009 Treaty regarding
the exchange of information will apply retroactively
as from the date of the treaty’s signature21,
i.e. as from 23 September 2009.
B.
Group Requests
1.Principle
The principle that prevails in the framework of
exchange of information is the strict prohibition of
so-called “fishing expeditions”. The term “fishing
expedition” may be defined as a non-specific search for
information, especially incriminating information22.
We should also highlight that the 2009 Treaty now
expressly prohibits these types of requests23.
2.Exception
A recent decision of the Swiss Supreme Court
facilitates the submission of requests pursuant to the
Treaty. In its decision dated 5 July 2013, the Court
ruled in favor of the U.S. Internal Revenue Service
(“IRS”) on two major points: First, U.S. authorities
are entitled to submit information requests that relate
to one or more persons24 and, second, they are not
required to share the names of the targeted persons
with Swiss authorities, provided the request describes
the alleged tax frauds with sufficient specificity25.
On 16 March 2012, the Swiss Federal Parliament
decided that it would apply the principles set forth in
the above-mentioned decision of the Supreme Court
in the context of the 2009 Treaty26.
C.
Overload of Information
As explained above, the requests for mutual assistance
in administrative matters must be as accurate and as
precise as possible in order to be accepted by the Swiss
authorities. To this end, U.S. authorities are collecting
Article 3 para. 1 of the Protocol amending the 1996 treaty (see
footnote 19).
21
Article 5 para. 2 lit. b (i) of the Protocol amending the 1996 treaty
(see footnote 19).
22
DFT 129 II 484, cons. 4.1; DFT 128 II 407, cons. 5.2.1; DFT 127 II
142, cons. 5; DFT 126 II 409, cons. 5.
23
Article 4 lit. b of the Protocol amending the 1996 treaty (see footnote 19).
24
DFT 139 II 404, cons. 7.2.
25
DFT 139 II 404, cons. 7.3.
26
Federal Decree of 16 March 2012 published in the Swiss Federal
Gazette of 2012, pages 3273 et seq.
20
9
Quid? 2/2014
Braidi / Cousinou
data from several sources, including information
provided within the framework of the U.S. Program
(1.), the Offshore Voluntary Disclosure Program
(“OVDP”) (2.) and the FATCA Agreement (3.).
the IRS since 2009. This statistic makes clear that over
the last five years, the U.S. authorities have collected
a large volume of data that could be used to specify
their treaty requests.
1.
The U.S. Program
The U.S. Program27 makes it possible for Swiss banks
to request an undertaking or a confirmation from the
U.S. Department of Justice (“DOJ”) that they will not
be subject to criminal prosecution with respect to the
undeclared assets that they may have been holding for
the account of U.S. taxpayers after 1st August 2008.
Under the Program, banks belonging to the so-called
“Category 2”28 are required to provide information to
the DOJ on U.S. related accounts that were closed after
1st August 200829. The Program preserves the Swiss
rules that govern Banking Secrecy, which prevent
Swiss banks from disclosing client information to
third parties. The Program does consequently not
require participating banks to disclose the name of
their U.S. clients, or information that could otherwise
allow the U.S. authorities to identify such clients.
However, the Program requires Category 2 banks to
assist the U.S. authorities in preparing requests to the
Swiss authorities for administrative assistance under
the 1996 Treaty or the 2009 Treaty, as applicable (socalled “treaty requests”)30.
3.
The FATCA Agreement
Under the FATCA Agreement, Swiss banks may, in
certain circumstances, also be obliged to transmit
information to the U.S. authorities. For this purpose,
they must obtain from each U.S. accountholder the
consent to report all pre-existing accounts32 (i.e.
financial accounts maintained by a Swiss bank as of
30 June 2014). The relevant U.S. accountholder must
simultaneously be informed that, if such consent is
not given, aggregate information about the account
shall be reported to the IRS. The information about the
account may give rise to a group request by the IRS for
specific information about the account, in which case
the account information will be transmitted to the
FTA. The FTA may then exchange this information
with the IRS under the 2009 Treaty33.
2.
The Offshore Voluntary Disclosure Program
In its campaign of tax regularisation, the IRS has
adopted the OVDP to bring into compliance with U.S
tax laws U.S. taxpayers that have used undisclosed
foreign accounts and undisclosed foreign entities to
avoid or evade tax.
For U.S. taxpayers holding undeclared assets,
participating in the OVDP allows them to avoid
substantial civil penalties and generally eliminates
the risk of criminal prosecution31. To date, more than
43’000 U.S. taxpayers have taken advantage of the
Offshore Voluntary Disclosure Programs offered by
Available at <http://www.justice.gov/iso/opa/resources/7532013829164644664074.pdf>, posted on 29 August, 2013.
28
Section II.A.3 of the U.S. Program.
29
Section II.D.2 of the Program establishes a list of information that
must be provided by the banks of “Category 2”.
30
Section II.D.4 of the Program.
31
IRS, http://www.irs.gov/Individuals/International-taxpayers/
Offshore-Voluntary-Disclosure-Program-Frequently-Asked-Questions-and-Answers, posted on 26 June 2012.
27
10
IV.Conclusion
To summarise, the growing number of sources
of information will allow the U.S. authorities to
crosscheck the information gathered in order to
submit more accurate treaty requests. Such treaty
requests, if submitted in compliance with the terms
of the relevant treaties, will make it possible for the
U.S. authorities to obtain the identity of the relevant
clients of Swiss banks, notwithstanding the Swiss
Banking Secrecy rules.
The recent treaties signed with the United States,
together with the implementation of the U.S. Program,
have limited the scope of the Swiss Banking Secrecy
and, as a consequence, made its eventual lifting easier.
Politicians now often speak about abandoning the
very concept of Banking Secrecy and adopting an
automatic exchange of information. This will most
certainly be the case at an international level. Will
the next step consist in abandoning Swiss Banking
Secrecy in domestic legislation as well?
32
33
Article 3 of the FATCA Agreement.
Article 5 of the FATCA Agreement.
Prix d’excellence NKF
Quid? 2/2014
L’interdiction d’exercer selon l’art. 33 LFINMA a-t-elle un caractère
pénal à l’aune de la CEDH?*
Guillaume Braidi (Doctorant en droit bancaire et financier, Université de Fribourg, lauréat du Prix d’excellence
NKF 2014)
The present contribution is an adapted version
of the author’s winning paper. The article examines the nature of art. 33 FINMASA. The author
seeks to establish whether the sanction is penal or
administrative in nature. After an analysis of the
impact of the distinction, the author proposes two
solutions in case the sanctions are considered as
penal.
Abstract provided by the Editorial Board
I.Introduction
La notion d’accusation en matière pénale revêt un
caractère autonome.1 Pour déterminer si une décision
a un caractère pénal, la CourEDH recourt à trois
critères qualifiés de « critères Engel ».2 Après une brève
présentation de ces critères (II), nous analyserons si
les mesures prononcées en vertu de l’art. 33 LFINMA
relèvent effectivement du volet pénal de l’art. 6
CEDH (III). Nous nous intéresserons ensuite aux
conséquences (IV) avant d’apporter des solutions à
cette qualification (V).
II.
Les critères de l’art. 6 CEDH
A.
La classification de l’infraction en droit national
L’art. 6 CEDH s’applique si une infraction est qualifiée
de pénale par l’ordre juridique interne du pays
concerné.3 Ce premier critère de classification opère
à sens unique : si l’ordre juridique interne considère
la disposition comme relevant du droit pénal, la
Avec l’aimable autorisation de la maison d’édition Schulthess. Une
version complète de cet article est parue dans le journal SZW/RSDA
3/2013, 204-219.
1
Felix Uhlmann, Berufsverbot nach Art. 33 FINMAG, RSDA 2011,
p. 441 ; Gérard Piquerez/Alain Macaluso, Procédure pénale suisse,
3e éd., Genève/Zurich/Bâle, p. 90 ; Arrêts CourEDH, Deweer c. Belgique, § 44 ; Engel c. Pays-Bas, § 81 ; Campbell et Fell c. RoyaumeUni, § 68.
2
Par référence à l’arrêt CourEDH Engel c. Pays-Bas.
3
Piquerez/Macaluso, p. 91 (n. 1) ; Clémence Grisel, L’obligation de
collaborer des parties en procédure administrative, Thèse Fribourg,
Zurich/Bâle/Genève 2008, p. 146.
*
CourEDH fera toujours sienne cette qualification.
L’inverse n’est cependant pas vrai.4 Il serait en effet
inutile de procéder à l’ensemble de l’analyse si déjà,
selon l’ordre juridique interne d’un Etat, la disposition
est considérée comme relevant du droit pénal.5
B.
La nature de l’infraction
La nature de l’infraction est un critère essentiel.6
Cette nature pénale découle en premier lieu de l’objet
de la norme transgressée : la disposition examinée
s’adresse-t-elle au public en général ou à un groupe
particulier ? La nature pénale d’une norme doit
donc être comprise de manière négative : est pénale
l’infraction qui n’est pas purement disciplinaire. 7 Or,
pour qu’une infraction soit qualifiée de disciplinaire,
il faut qu’elle ait, en général, pour but d’assurer le
respect, par les membres de groupes particuliers,
des règles de comportement propres à ces derniers.8
De plus, toute finalité punitive doit en principe être
absente.9 En d’autres termes, il convient d’examiner,
d’une part, le cercle de personnes concernées et la
relation qu’elles entretiennent avec l’Etat. D’autre
part, il faudra s’assurer que la norme ne poursuit pas
de but punitif ni dissuasif allant au-delà de l’aspect
purement réparateur.10
C.
Le but, la nature et l’importance de la sanction
Tout en reconnaissant aux États le droit de distinguer
entre droit pénal et droit disciplinaire, la CourEDH
s’est réservée le pouvoir de s’assurer que la frontière
ainsi tracée ne porte pas atteinte à l’objet ni au but
Piquerez/Macaluso, p. 91 (n. 1).
Arrêt CourEDH, Weber c. Suisse, § 31.
6
Arrêt CourEDH, Jussila c. Finlande, § 38.
7
Piquerez/Macaluso, p. 92 (n. 1).
8
Arrêt CourEDH Weber c. Suisse, § 33 ; Piquerez/Macaluso, p. 92
(n. 1).
9
Stefan Trechsel, Human Rights in Criminal Proceeding, Oxford
2005, p. 21 ; Piquerez/Macaluso, p. 92 (n. 1).
10
Carlo Lombardini, La protection de l’investisseur sur le marché
financier, Analyse critique du droit suisse dans une perspective du
droit européen, thèse Lausanne, Genève/Zurich/Bâle 2012, p. 311 ;
Piquerez/Macaluso, p. 92 s (n. 1).
4
5
11
Quid? 2/2014
de l’art. 6 CEDH.11 Ainsi, le degré de sévérité de la
sanction permet de distinguer, plus précisément, ce
qui relève du disciplinaire de ce qui est proprement
pénal.12 S’agissant tout d’abord du but de la sanction,
la CourEDH a retenu que si celui-ci vise uniquement
à réparer les conséquences du comportement fautif,
on reste, en principe, en dehors du domaine pénal.13
Quant à la nature et l’importance de la sanction, il
semble que certaines sortes de peines, telles que les
peines privatives de liberté, soient tendanciellement
qualifiées de pénales. Il en va de même pour les
amendes et autres peines pécuniaires.14
III. Le caractère pénal de l’art. 33 LFINMA ?
Il suffit que l’un des trois critères soit rempli pour
que la CourEDH juge de la coloration pénale d’une
décision.15 Du point de vue de la Cour, il n’y a qu’une
alternative : soit l’on est en présence d’une accusation
en matière pénale, auquel cas le prévenu jouira des
garanties conventionnelles de l’art. 6 CEDH, soit l’on
n’est pas et les garanties ne trouvent pas application.16
Tout d’abord, aussi bien la doctrine que la
jurisprudence s’accordent à dire que l’art. 33 FINMA
n’a pas été conçu comme une norme pénale.17 Ce
critère peut ainsi d’emblée être exclu.
Ensuite, s’agissant de la nature de l’infraction, autant
le Message LFINMA que la FINMA elle-même ne
cachent pas le caractère répressif de l’interdiction
d’exercer. En effet, elle vise explicitement à prévenir
la répétition d’infractions futures et à punir les
comportements fautifs passés. De plus, la nature
d’une norme pénale dépend également du cercle
de personnes concernées par la disposition. L’art. 6
CEDH ne s’applique pas en matière disciplinaire, et
Arrêts CourEDH, Weber c. Suisse, § 30 ; Campbell et Fell c.
Royaume-Uni, § 68.
12
Piquerez/Macaluso, p. 94 (n. 1) ; Arrêt CourEDH, Campbell et
Fell c. Royaume-Uni, § 68 ss.
13
Arrêt CourEDH, Ezeh et Connors c. Royaume-Uni, § 105.
14
Piquerez/Macaluso, p. 94 et réf. (n. 1).
15
Arrêt CourEDH, Ravnsborg c. Suède, § 30 ; Uhlmann, p. 441
(n. 1); Piquerez/Macaluso, p. 91 (n. 1).
16
Arrêt CourEDH, Deweer c. Belgique, § 44 ; Piquerez/Macaluso,
p. 90 (n. 1).
17
ATAF B-5121/2011, consid. 5.3 ; Uhlmann, p. 442 (n. 1) ; Jacques
Iffland, Les procédures d’enforcement de la FINMA, ou de la difficulté de coordonner les procédures coercitives administratives et les
procédures pénales sous l’empire du nouveau CPP et de la LFINMA,
in : Luc Thévenoz/Christian Bovet (éd.), Journée 2010 de droit bancaire et financier, p. 133 ; BSK FINMAG-Hsu/Bahar /Flühmann, art.
33 n. 10, qui sous-entendent que seule l’importance de la sanction
laisse planer des doutes.
11
12
Prix d’excellence NKF
c’est sur cette base qu’est fondé le principal argument
pour exclure l’art. 33 LFINMA du volet pénal.18 En
effet, certains19 arguent que le retrait de l’autorisation
d’exercer aux avocats équivaut à l’interdiction
d’exercer selon la LFINMA. Ainsi, le TF ayant –
certes pas explicitement – considéré que les mesures
à l’encontre des avocats20 relevaient du domaine
administratif et non pas pénal, il devrait en être de
même pour les collaborateurs exerçant une fonction
dirigeante au sein d’un intermédiaire assujetti.21
D’autres22 comparent leur statut à celui des personnes
assujetties à des régimes administratifs spéciaux
pour lesquelles la jurisprudence admet l’exercice
d’un pouvoir disciplinaire en marge du régime
pénal, comme c’est le cas pour les fonctionnaires, les
militaires ou les prisonniers.23 Ce régime administratif
particulier se justifierait du fait que les personnes
concernées auraient une responsabilité accrue au
sein des instituts assujettis. Ces arguments ne nous
convainquent pas.
Premièrement, les collaborateurs potentiellement
soumis à l’art. 33 LFINMA ne sont pas autorisés à
titre personnel, contrairement aux avocats et aux
médecins. Ils n’entretiennent, par conséquent, pas de
relation juridique particulière avec l’autorité.24 Cela
est d’autant plus vrai que la surveillance exercée par la
FINMA ne s’effectue pas directement sur les organes
et collaborateurs mais bien sur les établissements
qui exercent une activité soumise à autorisation.25
Uhlmann, lui-même, souligne la distinction.26
Deuxièmement, la pertinence de l’argument visant
à considérer les collaborateurs d’un établissement
bancaire au même titre que les fonctionnaires, les
militaires et les prisonniers est sujette à caution.
Le régime administratif particulier qui s’applique
Soutiennent cet argument : BSK FINMAG-Hsu/Bahar /Flühmann,
art. 33 n. 10 ; Uhlmann, p. 442 (n. 1) ; Tobias Jaag, Verwaltungsrechtliche Sanktionen und Verfahrensgarantien der EMRK, in :
Andreas Donatsch et al. (éd.), Strafrecht, Strafprozessrecht und Menschenrechte, Festschrift für Stefan Trechsel, Zurich 2002, p. 161.
19
Uhlmann, p. 442 (n. 1).
20
TF, 2C_344/2007, consid. 1.3.
21
Uhlmann, p. 442 (n. 1).
22
BSK FINMAG-Hsu/Bahar /Flühmann, art. 33 n. 10.
23
ATF 125 I 104 ; ATF 121 I 379.
24
Pierre Moor /Etienne Poltier, Droit administratif, 3e éd., Berne
2011, p. 142 ss.
25
Jean-Baptiste Zufferey/Franca Contratto, FINMA the Swiss
Financial Market Supervisory Authority, Bâle 2009, p. 137.
26
Uhlmann, p. 442 (n. 1).
18
Prix d’excellence NKF
Quid? 2/2014
à certains individus présuppose une relation
permanente, sinon durable, entre l’individu et
l’administration.27 Admettre un régime administratif
particulier en vertu de la responsabilité accrue des
collaborateurs exerçant une fonction dirigeante
au sein d’un établissement assujetti n’est pas un
argument défendable. En effet, l’établissement d’un
régime administratif particulier ne doit pas se faire en
raison du niveau de responsabilité d’un individu mais
sur la base de la relation particulièrement intense que
ce dernier entretien avec l’Etat. A notre avis, cela ne
s’applique pas aux collaborateurs d’un établissement
assujetti.
été formée tout au long de sa vie, durant une période
pouvant s’étendre à cinq ans, doit être considérée
comme suffisamment sévère pour déclencher les
garanties procédurales du volet pénal de l’art. 6
CEDH.34
Selon la jurisprudence, les procédures disciplinaires
n’échappent aux règles pénales que si les
sanctions susceptibles d’être imposées sont de peu
d’importance.28 La jurisprudence ainsi que la doctrine
considèrent ce troisième critère comme le point
d’accès le plus probable aux garanties pénales de l’art.
6 CEDH.29 En effet, les conséquences concrètes sont
souvent graves. Elles se concrétisent pour le dirigeant
soit par le licenciement ou la démission, soit par la
dégradation professionnelle. Cette réorientation
professionnelle va de pair avec une redéfinition de ses
conditions de travail, y compris de sa rémunération.30
Aussi, selon Iffland « une suspension a donc souvent
des conséquences plus graves qu’une sanction fondée
sur le droit pénal ordinaire, qui est en pratique souvent
assortie du sursis ».31 Dans le même sens, Lombardini
soutient que « son impact est bien plus important et
durable que celui des amendes modestes reconnues
comme étant des sanctions pénales ».32 Enfin, dans
son arrêt Dubus c. France, la CourEDH a considéré
qu’un cas dans lequel un « simple » blâme avait été
prononcé relevait du volet pénal de l’art. 6 CEDH.33
1° Le principe in dubio pro reo. Ces principes
ne trouvent pas application dans la procédure
d’enforcement. La FINMA supporte certes le fardeau
de la preuve mais le degré de preuve n’est pas le même
qu’en matière pénale.
Ainsi, sommes-nous d’avis qu’une mesure interdisant
à une personne d’exercer l’activité pour laquelle elle a
IV.
Les conséquences de cette qualification
Les garanties renforcées octroyées par le volet pénal
de l’art. 6 CEDH sont nombreuses. Certaines d’entre
elles affecteraient de manière significative la pratique
actuelle de la FINMA en matière d’enforcement. Sans
prétendre à l’exhaustivité, il sied toutefois d’en dégager
les plus importantes.
2° La séparation des fonctions. Les fonctions de
poursuites, d’instruction et de sanction sont cumulées
par la FINMA dans les procédures qu’elle conduit. Les
collaborateurs du secrétariat assurent l’instruction
et fournissent le rapport des faits ainsi qu’un projet
de décision sur la base desquels le comité compétent
prendra sa décision. Un tel cumul est incompatible
avec les garanties d’impartialité consacrées par la
CEDH.35
3° Le droit de ne pas s’incriminer soi-même. Ce droit
concrétise l’idée qu’aucune mesure coercitive ne peut
être prise contre un administré pour l’amener à rendre
des déclarations. De plus, l’autorité ne peut, en principe,
tirer aucun argument du défaut de collaboration de la
personne concernée.36 Or, les parties à une procédure
menée par la FINMA ont l’obligation de collaborer
Dans ce sens : Iffland, p. 136 (n. 17) ; Chatton, p. 1211 (n. 29)
; Lombardini, p. 251 (n. 10) ; BSK FINMAG-Truffer, art. 29 n.
21b ; indécis et (plutôt) contre : Uhlmann, p. 443 (n. 1) ; Peyer, p.
810 ; BSK FINMAG-Hsu/Bahar /Flühmann, art. 33 n. 10 ; ATAF
B-5121/2011, consid. 5.3 ; Rapport de la CFB sur les sanctions,
<http://www.finma.ch/archiv/ebk/f/archiv/2003/20030502/m03050202f.pdf>, avril 2003, p. 41.
35
Arrêt CourEDH, Dubus c. France, § 55-62 ; Lombardini, p. 320 (n.
10).
36
Lombardini, p. 321 (n. 10) ; Jean-Baptiste Zufferey/Stefano Casa /
Clémence Grisel, Secret bancaire et obligation administrative de
collaborer : une rivalité traditionnel sous un jour changeant, in :
Piermarco Zen-Ruffinen (éd.), Les secrets et le droit, Genève/Zurich/
Bâle 2004, p. 240 ; Grisel, p. 144 (n. 3).
34
Moor /Poltier, p. 143 (n. 24).
ATF 125 I 104, consid. 3b ; Arrêt CourEDH, Ezeh et Connors c.
Royaume-Uni, § 105.
29
ATAF B-5121/2011, consid. 5.3 ; Gergor T. Chatton, La garantie
d’une activité irréprochable et l’intérêt actuel du dirigeant revisités,
PJA 2011, p. 1211 ; Uhlmann, p. 443 (n. 1) ; Iffland, p. 133 s. (n. 17) ;
cf. ég. BSK FINMAG-Hsu/Bahar /Flühmann, art. 33 n. 10.
30
Iffland, p. 134 (n. 17) ; Chatton, p. 1211 (n. 29).
31
Iffland, p. 134 (n. 17).
32
Lombardini, p. 314 (n. 10).
33
Arrêts CourEDH, Dubus c. France, § 37 et 38 ; Cf. ég. Arrêt
CourEDH, W.R. c. Autriche, § 31.
27
28
13
Quid? 2/2014
à l’établissement des faits.37 La FINMA mentionne
de plus qu’elle pourra apprécier librement le refus de
collaborer des personnes questionnées.38
V.
Des solutions ?
La première consiste à transférer des affaires à
caractère pénal aux autorités judiciaires compétentes.
Pour certains cas particuliers,39 la FINMA procède
de cette façon. Cependant, il serait contre-productif
de ne pas pouvoir profiter d’expertises d’une autorité
administrative spécialisée pour toutes les affaires
à caractère pénal. De plus, l’indépendance de la
FINMA dans ses prises de décision et dans la méthode
employée lors de l’instruction et l’établissement des
affaires serait également mise à mal.
La seconde se base sur l’idée de créer un comité de
Prix d’excellence NKF
sanctions40 comme il en existe dans d’autres pays41
ou dans le cadre de la Bourse.42 Cela permettrait,
d’une part, une meilleure répartition des tâches de la
FINMA tout en assurant un haut niveau de technicité
et, d’autre part, d’assurer la compatibilité à la CEDH
de toutes les procédures à vocation répressive. Dans
ce schéma, la FINMA resterait compétente en ce qui
concerne les décisions de surveillance préventive. Les
procédures d’enforcement se verraient alors adapter,
en tout point, aux garanties procédurales du volet
pénal de l’art. 6 CEDH. Cela impliquerait une refonte
complète de la procédure menée devant la FINMA.
Rapport sur les sanctions, p. 53 ss (n. 34).
P. ex. la Belgique et l’Angleterre.
42
Cf. <http://www.six-exchange-regulation.com/enforcement/judicial_bodies_fr.html>.
40
41
Iffland, p. 130 (n. 17) ; Urs Zulauf/David Wyss/Daniel Roth, Finanzmarktenforcement, Berne 2008, p. 210 ; Grisel, p. 156 ss (n. 3).
38
Zulauf/Wyss/Roth, p. 210 (n. 39)
39
Zulauf/Wyss/Roth, p. 203 (n. 39).
37
Winning with Niederer Kraft & Frey: Prix d‘excellence NKF
Niederer Kraft & Frey and the Faculty of Law at the University of Fribourg annually award a prize for
exceptional master and term theses in the area of national and international business law to a student
at the University of Fribourg. The award includes prize money in the amount of CHF 5,000.
By honouring outstanding theses in the area of national and international business law with the Prix
d‘excellence, Niederer Kraft & Frey aims to contribute to a more active and fruitful exchange between
legal theory and practice.
Further information about the Prix d‘excellence NKF can be found at www.your-nkf.ch or directly via
scanning the QR-Code.
Niederer Kraft & Frey AG
Bahnhofstrasse 13 · CH-8001 Zürich
Telefon +41 58 800 8000 · Telefax +41 58 800 8080
[email protected] · www.nkf.ch
Quid_Inserat_Your_NKF_214x152_Entwurf 4_EN.indd 1
14
your-nkf.ch
be part of it
01.09.2014 14:31:38
Gueissaz
Quid? 2/2014
Der Europäische Datenschutz:
eine langsame aber grundlegende Revolution
Matthieu Gueissaz (Master Student, University of Fribourg, currently studying at the University of Warsaw)
In this article the author highlights the need for
reform of data protection laws. After presenting
the European Union proposal, the author makes
the case for a uniform approach to internet data
protection across Europe.
Abstract provided by the Editorial Board
Obwohl das Internet sich durch nationale Grenzen
nicht limitieren lässt, ist dessen Regulierung noch
grösstenteils national unterschiedlich. Mit der
Entwicklung des „Web 2.0“, dem interaktiven Internet,
kann der Benutzer sehr einfach persönliche Daten
kostenlos hochladen, sodass die Bekanntgabe von
persönlichen Informationen heute Teil des täglichen
Lebens geworden ist. Was geschieht aber mit all den
Fotos, Videos, E-Mails, Telefonnummern, Posts oder
Kreditkartennummern, die hochgeladen wurden?
Können diese persönlichen Daten gelöscht werden?
Wem gehören sie? Wie lange werden sie gespeichert?
Alle diese Fragen stellen sich die Europäer, von denen
mehr als 70% besorgt sind, dass ihre persönlichen
Daten anders gebraucht werden könnten, als für
den Zweck, für welchen sie gesammelt wurden.1 Um
dieser wachsenden Unsicherheit ein Ende zu setzen,
hat der Europäische Rat im Jahr 2012 eine einheitliche
Regulierung des Datenschutzes auf europäischer
Ebene vorgeschlagen. Dieser Vorschlag wurde vom
Europäischen Parlament im März 2014 mit einigen
Änderungen gutgeheissen. Sobald der Europäische
Rat diese Datenschutz-Grundverordnung ratifiziert,
wird der europäische Bürger wieder die Kontrolle
über seine persönlichen Daten erringen können.
Ein Grundriss der bestehenden europäischen
datenschutzrechtlichen Instrumente
Heute wird der Schutz von personenbezogenen
Daten durch vernetzte Gesetze auf europäischer
TNS Opinion & Social, Special Eurobarometer 359: Attitudes on Data Protection and Electronic Identity in the
European Union in: Europäische Kommission (www.ec.europa.eu) Brüssel 2011, S. „http://ec.europa.eu/public_opinion/
index_en.htm” (31.10.12), S. 2 (hiernach „Eurobarometer“).
1
Ebene geregelt, die sowohl vor wie auch nach dem
Lissabon-Vertrag erlassen wurden. Die Richtlinie
95/46/EG zum Schutz natürlicher Personen bei
Verarbeitung personenbezogener Daten und
zum freien Datenverkehr (DSRL) beinhaltet
Mindeststandards, die von den Mitgliedstaaten in
ihr nationales Recht umgesetzt werden müssen. Diese
Richtlinie übernimmt und erweitert die Prinzipien
der älteren Datenschutzkonvention des Europarats
(DSK)2, welche einerseits Persönlichkeitsrechte bei
automatischer Verarbeitung personenbezogener
Daten zu schützen sucht3 und andererseits den
grenzüberschreitenden
Datenverkehr
regelt.4
Die Richtlinie 2002/58/EG über Datenschutz für
elektronische Kommunikation (K-DSRL) erweitert
den durch die DSRL eingeräumten Schutz
im spezifischen Bereich der elektronischen
Kommunikation. Schliesslich harmonisiert die
Richtlinie 2006/24/EG über die Vorratsspeicherung
von
Daten
(V-DSRL)
die
Gesetzgebung
über
Vorratsspeicherung,
angesichts
der
Notwendigkeit der Vorratsspeicherung bestimmter
Telekommunikationsdaten für die Sicherheit und
die öffentliche Ordnung.5
Warum ist die Reform notwendig?
Das heutige europäische Datenschutzrecht ist
veraltet und garantiert keinen effizienten Schutz
des Individuums im Internet. Der Fall eines
österreichischen Studenten, der seine persönlichen
Daten
vom
sozialen
Netzwerk
Facebook
herausverlangte, zeigt, dass es heutzutage noch
extrem schwierig ist, die Kontrolle über seine auf dem
Internet publizierten Daten zu erringen. Europäische
Bürger haben das Gefühl, eine unzureichende
Ziff. 11 Präambel der Richtlinie 95/46/EG zum Schutz
natürlicher Personen bei der Verarbeitung personenbezogener
Daten und zum freien Datenverkehr (hiernach „DSRL“).
3
Art. 11 des Übereinkommens zum Schutz des Menschen bei
der automatischen Verarbeitung personenbezogener Daten
vom 28. Januar 1981 (Europarats-Konvention N. 108, SR
0.235.1) (hiernach „DSK“).
4
Art. 12 DSK.
5
Erwägungsgrund 9 der Richtlinie 2006/24/EG über die Vorratsspeicherung von Daten (hiernach „V-DSRL“).
2
15
Quid? 2/2014
Kontrolle über eigene Daten zu haben.6 Dies ist umso
bedenklicher, als seit dem Abschluss des LissabonVertrags das Recht auf Schutz der persönlichen Daten
in den Rang eines Grundrechts erhoben wurde.
Unterschiedliche Schutzstandards der heutigen
nationalen Datenschutzgesetze führen zu einer
Rechtsunsicherheit für Internetbenutzer und einer
schweren administrativen und finanziellen Last für
europäische Unternehmen.
Reformvorschlag der Europäischen Kommission
vom 25. Januar 2012 für eine DatenschutzGrundverordnung
Dieser Verordnungsvorschlag basiert auf der DSRL
von 1995 und will diese ersetzen. Die Grundideen
wurden beibehalten, jedoch erweitert, präzisiert und
technologisch neutral formuliert. Das Ziel ist es, eine
Verordnung zu schaffen, die noch lange nach ihrer
Inkraftsetzung ein adäquates Mittel zur Regelung der
Datenverarbeitung bleibt.7 Dieser Reformvorschlag
wurde nach der ersten Lesung im März 2014 durch
das Europäische Parlament mit einigen Änderungen
gutgeheissen und wartet noch auf Ratifizierung
durch den Europäischen Rat.8 Hauptsächlich
beinhaltet die vorgeschlagene Verordnung drei
grosse Neuheiten: Das Transparenzprinzip, eine
Verankerung des Besitzes von persönlichen Daten
durch das Individuum und schliesslich das Prinzip
des „One-stop-shop“ mit der Einführung von hohen
Geldbussen.
Das Ziel des Transparenzprinzips ist es, dem
Benutzer eine bessere Übersicht seiner im Netz
gespeicherten persönlichen Daten zu ermöglichen.
Das für die Verarbeitung verantwortliche
Unternehmen muss diesbezüglich dem Benutzer
klare und verständliche Informationen über die
Verarbeitung seiner personenbezogenen Daten zur
Verfügung stellen.9 Weiter hat das Unternehmen die
Gueissaz
Pflicht, den Benutzer und die Aufsichtsbehörde im
Falle
einer
Rechtsverletzung
bezüglich
personenbezogener
Daten
unmittelbar
zu
benachrichtigen.10
Schliesslich
müssen
die für die Verarbeitung verantwortlichen
Unternehmen mit mehr als 250 Mitarbeitern
einen Datenschutzbeauftragten ernennen.11 Der
Datenschutzbeauftragte soll eine unabhängige
Kontrollfunktion im Inneren des Unternehmens
tragen und nach Aussen der Ansprechpartner der
Aufsichtsbehörde sein.12
Das zweite grundlegende Prinzip der DatenschutzGrundverordnung ist, dass personenbezogene Daten
dem Benutzer gehören. Der Benutzer verfügt deshalb
auch über die Macht, seine Daten einzusehen, zu
kopieren, zu verschieben oder zu löschen. Der
Benutzer kann insbesondere Auskunft über die Art
der Verarbeitung seiner personenbezogenen Daten
und deren Speicherfrist verlangen. Der Benutzer hat
Anrecht darauf, dass seine personenbezogenen Daten,
soweit deren Speicherung nicht erforderlich und
diese von ihm nicht mehr gewünscht ist, nach einer
bestimmten Frist umgehend gelöscht werden (das sog.
Recht auf Vergessen).13 Dem Benutzer müssen seine
Rechte auf Löschung und Beschwerde vom für die
Verarbeitung verantwortlichen Unternehmen erklärt
werden.14 Schliesslich hat der Betroffene auch das
Recht, seine Daten zu übertragen. Konkret heisst das,
er darf eine Kopie aller seiner über ihn verfügbaren
personenbezogenen Daten verlangen.15
Das
„One-Stop-Shop“-System
strebt
eine
Verminderung der administrativen Last für
die Unternehmen und eine Vereinfachung
der Beschwerdemittel der Benutzer an. Alle
Verfahren werden durch eine einzige Behörde
geführt.16 Jeder Mitgliedsstaat hätte also eine
unabhängige Aufsichtsbehörde zu ernennen,
Art. 31 DSGV.
Art. 35 DSGV.
12
Art. 37 DSGV; cf. R eding, Vivianne, Pressemitteilung:
Kommission schlägt umfassende Reform des Datensschutzrechts vor, um Nutzern mehr Kontrolle über ihre Daten zu
geben und die Kosten für Unternehmen zu verringern in:
Europäische Kommission (www.ec.europa.eu), Brüssel 2012,
S. „http://europa.eu/rapid/press-release_IP-12-46_de.htm“
(03.09.14) (hiernach „R eding“).
13
Art. 17 Abs. 1 und 3 DSGV.
14
Cf. R eding.
15
Art. 18 DSGV.
16
Cf. R eding.
10
Eurobarometer S. 95ff.
7
Begründung des Vorschlags des 25.1.2012 der Europäischen
Kommission für eine Datenschutz-Grundverordnung, S. 5
(hiernach „DSGV“).
8
Europäisches Parlament, Parlament verschärft Regeln zum
Schutz persönlicher Daten im digitalen Zeitalter, in: Europäisches Parlament/Aktuelles (http://www.europarl.europa.eu/),
Strassburg 12.3.2014 „http://www.europarl.europa.eu/news/de/
news-room/content/20140307IPR38204/html/Parlament-versch%C3%A4rft-Regeln-zum-Schutz-pers%C3%B6nlicher-Daten-im-digitalen-Zeitalter“ (28.8.2014).
9
Art. 11 Abs. 2 DSGV.
6
16
11
Gueissaz
die für Fragen des Datenschutzes sowohl seitens
der Unternehmen, wie auch für die Benutzer
verantwortlich ist.17 Aufsichtsbehörden üben eine
Kontrollfunktion aus,18 erteilen Genehmigungen
für bestimmte Datenverarbeitungen19 und dienen
als Beschwerdestellen für Betroffene.20 Sie verfügen
auch über Sanktionsbefugnisse im Falle einer
Nichtbeachtung der Regeln der Verordnung.21
Fazit und Stellungnahme
Wenn europäische Länder sowohl die im Internet
gegebene Informationsfreiheit beibehalten wollen
und weiterhin im weltweiten Internetbusiness
wettbewerbsfähig sein möchten, ist eine gewisse
Quid? 2/2014
Aufgabe der Souveränität im Bereich des
Datenschutzes unumgänglich. Die auf national
unterschiedliche Schutzstandards zurückzuführende
Unsicherheit des Internets betreffend die
persönlichen Daten seiner Benutzer ist jedoch nur
schwer zu akzeptieren. Dies stellt nicht nur eine
grundlegende Gefahr für die Gewährleistung der
Privatsphäre des Individuums dar, sondern bremst
auch das europäische Internet-Wirtschaftspotential.
Benutzer müssen die Kontrolle über ihre eigenen
personenbezogenen Daten wiedererlangen, um sich
beim tagtäglichen Umgang mit dem Internet sicherer
zu fühlen. Europa hat heute die Möglichkeit, einen
weltweiten Standard im Bereich des Datenschutzes zu
setzen. Es sollte diese einmalige Chance nutzen.
Art. 46 ff. DSGV.
Art. 52 DSGV.
19
Art. 34 DSGV.
20
Art. 52 Abs. 1 lit. b DSGV.
21
Art. 78 DSGV.
17
18
17
SCHWEIZERISCHE
BAURECHTSTAGUNG
JOURNÉES SUISSES
DU DROIT DE LA CONSTRUCTION
Deutsch:
27./28. Januar und 3./4. Februar 2015
IM PLENUM
Français:
29/30 janvier 2015
CONFÉRENCES EN PLENUM
Was ist mit der Vergütung los
Wirksame Führung komplexer Bauprojekte
Les contrats de mandataire de la construction (et la révision
des Règlements SIA 102, 103 et 108)
Komplizierter, ungeliebter Bauprozess
Neue Urteile, neue Gesetze
Les grandes nouveautés en droit public (réglementation et
jurisprudence)
La jurisprudence récente en droit privé
WAHLVORTRÄGE
Neue SIA-Ordnungen 102/103
Der Baugrund – Grund vieler Konflikte
Der Ausgleich von Planungsvorteilen
Dienstbarkeiten und das Bauen
Die Baustofflieferung – Haftung und Verjährung
Das Projektbündnis
Öffentliches Immissionsschutzrecht – ein Update
Freie Diskussion
VORTAGUNG
Mängelhaftung: praktische Fälle und ihre Lösung
Faut-il réviser le contrat d’entreprise du CO et accroître
les droits du maitre de l’ouvrage ? (table ronde)
CONFÉRENCES À OPTION
LAT révisée, dézonage et indemnisation des propriétaires
L’expropriation des voisins exposés aux nuisances de la construction
La sous-traitance
Comment gérer les prétentions complémentaires de l’entrepreneur ?
ATELIERS
Les résidences secondaires
Discussion libre sur le droit public, le droit privé et le droit des
marchés publics
PRÉ-JOURNÉE
Les relations entre les divers intervenants dans une construction
DETAILPROGRAMM UND ANMELDUNG:
www.unifr.ch/baurecht
INSCRIPTION PAR INTERNET:
www.unifr.ch/droitconstruction
Institut für Schweizerisches und Internationales Baurecht
Institut pour le droit suisse et international de la construction
Av. Beauregard 13, CH-1700 Freiburg Tel. 026 300 80 40 Fax 026 300 97 20
www.unifr.ch/baurecht [email protected] www.unifr.ch/droitconstruction [email protected]
Henseler
Quid? 2/2014
Die einfache passive Streitgenossenschaft vor dem Handelsgericht
David Henseler (MLaw)
The following contribution analyzes two seemingly
contradictory rulings by the Swiss Supreme
Court on the issue of the commercial courts’
competence in cases where jurisdiction could
only be established with regard to some of several
defendants. The author calls for a uniform solution
in all cantons.
Abstract provided by the Editorial Board
1. Einleitung
Die Freiheit der Handelsgerichtskantone,1 autonom
festzulegen, welche Streitigkeiten sie im Einzelnen
den Handelsgerichten (HGer) zuweisen wollen, ist mit
Inkrafttreten der ZPO weitgehend dahingefallen.2 Aus
dieser Umstellung von der autonomen Festlegung des
„Handelsrechts“ auf eine bundesrechtliche Regelung
ergaben sich bereits einige Unsicherheiten, welche das
Bundesgericht zu klären hatte. Klare Regeln bezüglich
der sachlichen Zuständigkeit der HGer sind denn
auch „von höchster praktischer Relevanz“.3
In seiner bisherigen Rechtsprechung hatte
sich das Bundesgericht bereits zweimal zur
sachlichen Zuständigkeit in Fällen der einfachen
passiven Streitgenossenschaft zu äussern. In den
Angelegenheiten aus dem Kanton Zürich bzw.
dem Kanton Aargau waren jeweils Konstellationen
gegeben, in welchen einige der Beklagten im
Handelsregister eingetragen waren, andere dagegen
Die Kantone Aargau, Bern, St. Gallen und Zürich hatten bereits
vor Inkrafttreten der gesamtschweizerischen ZPO ein HGer; daran
haben sie festgehalten. Cf. zu den altrechtlichen Grundlagen in den
vier Kantonen Meier Isaak /Rüegg Michael, Handelsgerichtsbarkeit
in der Schweiz, in: Brunner (Hrsg.), Europäische Handelsgerichtbarkeit, Bern 2009, S. 40-55.
2
Rüetschi David, in: Sutter-Somm/Hasenböhler/Leuenberger
(Hrsg.), Kommentar zur Schweizerischen Zivilprozessordnung
(ZPO), 2. Aufl., Zürich/Basel/Genf 2013, Art. 6 N 9. Art. 6 Abs. 4
ZPO räumt den Kantonen jedoch die Möglichkeit ein, für bestimmte
Materien zwischen den ordentlichen Gerichten und dem Handelsgericht zu „wählen“. Cf. zum Ganzen auch R apold Manuela /
Ferrari-Visca R eto, Die vorläufige Eintragung des Bauhandwerkerpfandrechts in den Handelsgerichtskantonen, Jusletter 14. November
2011, N 23.
3
Gasser Dominik /Müller R ahel/Pietsch-Kojan Tamara, Ein Jahr
Schweizerische ZPO – ein Erfahrungsbericht, Anwaltsrevue 2012,
S. 12.
1
nicht.4 Der vorliegende Beitrag stellt diese beiden
Entscheide des Bundesgerichts ausführlich dar und
nimmt jeweils eine Würdigung derselben vor (2. und
3.). Abschliessend folgt eine Gesamtbetrachtung (4.).
2. Das „Zürcher Modell“
Zum ersten Mal stellte sich die Frage nach der
sachlichen Zuständigkeit bei der einfachen passiven
Streitgenossenschaft im Urteil 4A_66/2012 vom 29.
Mai 2012, publiziert in BGE 138 III 471.
2.1 Ausgangslage
Die Z. AG schloss als Bestellerin mit der X. AG und
der Y. AG einen Werkvertrag ab, welcher die beiden
Unternehmerinnen verpflichtete, für die Bestellerin
Arbeiten auf einem Grundstück auszuführen, das im
Miteigentum von A., der Pensionskassen Q., R., und
S. sowie der Personalvorsorgestiftung T. stand. Der
Werkvertrag enthielt folgende Klausel: „Gerichtsstand
ist das Bezirksgericht Zürich“.5 In der Folge reichten
die Unternehmerinnen beim Bezirksgericht Zürich
Klage gegen die Bestellerin auf Bezahlung von CHF
560‘000.- und gegen die fünf Drittpfandeigentümer
auf definitive Eintragung von den zuvor provisorisch
eingetragenen Bauhandwerkerpfandrechten ein.
Das Bezirksgericht trat auf die Forderungsklage
gegen die Bestellerin sowie auf die weiteren Begehren
gegenüber den Pensionskassen nicht ein, da es
dafür das HGer für zwingend zuständig erachtete.
Das Bezirksgericht hielt fest, dass die sachliche
Zuständigkeit ausserhalb der Dispositionsfreiheit der
Parteien liege und somit für die Prorogation eines
sachlich unzuständigen Gerichts nach der neuen
ZPO kein Raum bleibe. Das HGer sei nach dem
neuen Recht ausschliesslich für die Forderungsklage
gegen die Bestellerin zuständig, sodass der unter
dem alten Recht geschlossenen, anderslautenden
Gerichtsstandklausel keine Rechtswirkung mehr
zukomme. Auch für die Begehren gegenüber den
Pensionskassen als institutionelle Anleger sei
zwingend das HGer zuständig.6
Cf. dazu Art. 6 Abs. 2 lit. c ZPO.
BGE 138 III 471 Sachverhalt A. S. 473.
6
BGE 138 III 471 Sachverhalt B. S. 473 f.
4
5
19
Quid? 2/2014
Sodann reichten die Unternehmerinnen beim
HGer Zürich Klage mit denselben Begehren ein.
Das HGer folgerte, dass an sich das Bezirksgericht
für die Klage gegen die Bestellerin sowie gegen die
Drittpfandeigentümer A. und Pensionskasse S.
(mangels Eintrag im Handelsregister) und es selber für
die Klage gegen die drei anderen (im Handelsregister
eingetragenen) Drittpfandeigentümer zuständig
wäre. Doch dränge es sich auf, für (einfache
und notwendige) Streitgenossen von einer
einheitlichen sachlichen Zuständigkeit auszugehen.
Deshalb müsse die Zuständigkeit bei einfacher
passiver Streitgenossenschaft beim ordentlichen
Bezirksgericht liegen, sobald für mindestens einen
passiven Streitgenossen die sachliche Zuständigkeit
der ordentlichen Gerichte, nicht aber jene des HGer,
gegeben ist.7 Das HGer stützte sich dabei auf eine
stillschweigende kantonale Regelung.8 Gegen diesen
Entscheid des HGer erhoben die Unternehmerinnen
Beschwerde in Zivilsachen ans BGer.9
2.2 Entscheid des Bundesgerichts
Das BGer stützt die Auslegung des Bezirksgerichts
in Bezug auf die Gerichtsstandvereinbarung. Es hält
fest, dass sich Vereinbarungen über die sachliche
Zuständigkeit der Gerichte nicht auf Art. 17 ZPO
abstützen lassen. Die Disposition über die sachliche
Zuständigkeit sei den Parteien weitestgehend
entzogen.10 Das BGer schliesst daraus, dass das HGer
grundsätzlich zuständig gewesen wäre, die Klage auf
Bezahlung der CHF 560‘000.- zu beurteilen.11
Bezüglich des Begehrens auf definitive Eintragung des
Bauhandwerkerpfandrechts muss die geschäftliche
Tätigkeit mindestens einer Partei betroffen sein (Art.
6 Abs. 2 lit. a ZPO), damit das HGer zuständig ist. Das
BGer hält dazu fest, dass die definitive Eintragung
eines Bauhandwerkerpfandrechts die geschäftliche
Tätigkeit des Bauunternehmers betreffe, da dieses eine
akzessorische Sicherheit für den Werklohnanspruch
BGE 138 III 471 Sachverhalt C. S. 474.
BGE 138 III 471 E. 5.2 S. 481; aufgrund der Tatsache, dass die
Beschwerdeführerinnen keine Willkürrüge in Bezug auf die Auslegung des kantonalen Rechts vorbrachten, war diese stillschweigende
kantonale Regelung, welche das HGer annahm, der Überprüfung
durch das BGer entzogen.
9
BGE 138 III 471 Sachverhalt D. S. 474.
10
BGE 138 III 471 E. 3.1 S. 477; eine Ausnahme stellt Art. 8
ZPO dar. Cf. zum Ganzen Haas Ulrich / Schlumpf Michael,
in: Oberhammer/Domej/Haas (Hrsg.), Schweizerische
Zivilprozessordnung, Kurzkommentar, 2. Aufl., Basel 2014, Art. 17
N 2.
11
BGE 138 III 471 E. 3.4 S. 479.
7
8
20
Henseler
sei.12 Die Zuständigkeit des HGer setzt aber ebenfalls
voraus, dass die beklagte Person im Handelsregister
eingetragen ist (Art. 6 Abs. 2 lit. c i.V.m. Art. 6
Abs. 3 ZPO). Nach den für das BGer verbindlichen
Tatsachenfeststellungen traf dies jedoch für die
Pensionskasse S. sowie für A. nicht zu.13
Anschliessend setzt sich das BGer mit der Problematik
auseinander, dass das HGer an sich für die Klage
gegen die Bestellerin und drei Drittpfandeigentümer
zuständig sei, nicht aber für die Klage gegen die zwei
übrigen Drittpfandeigentümer.14 In der Lehre ist
umstritten, ob in einem solchen Fall die Zuständigkeit
des HGer ausgedehnt werden soll,15 oder ob dessen
Zuständigkeit in solchen Fällen aufzuheben und
das ordentliche Gericht für alle Klagen zuständig
zu erklären sei.16 Das BGer schliesst die Möglichkeit
aus, dass eine kantonale Vorschrift die Zuständigkeit
des HGer ausdehnt. Es hält dazu fest, dass dessen
Zuständigkeit durch das Bundesrecht begrenzt
sei und deshalb nicht ausgedehnt werden könne.17
Dagegen lässt es die ausschliessliche Zuständigkeit
der ordentlichen Gerichte explizit zu.18 Insgesamt hält
das BGer den Nichteintretensentscheid des HGer für
nicht zu beanstanden.19
2.3 Würdigung
M.E. ist dem BGer zuzustimmen, wenn es festhält,
dass es aus prozessökonomischen Überlegungen
gerechtfertigt ist, die Zuständigkeit des gleichen
Gerichts zur Beurteilung beider Ansprüche
des Bauunternehmers gegen den Besteller und
Drittpfandeigentümer nicht ohne zwingenden
BGE 138 III 471 E. 4 S. 479; zuvor hatte das BGer diese Frage in
BGE 137 III 563 E. 3.4 S. 568 noch offen gelassen.
13
BGE 138 III 471 E. 4 S. 479 f.
14
BGE 138 III 471 E. 5 S. 480.
15
Hahn Anne-Catherine, in: Baker & McKenzie (Hrsg.),
Schweizerische Zivilprozessordnung (ZPO), Stämpflis
Handkommentar, Bern 2010, Art. 71 N 7, will es zulassen, dass
einfache Streitgenossen in einer solchen Konstellation gemeinsam
vor dem HGer ins Recht gefasst werden können. Ähnlich Rüetschi,
Art. 6 N 42, der diese Möglichkeit zumindest für die notwendige
Streitgenossenschaft nicht ausschliesst.
16
So Domej Tanja, in: Oberhammer/Domej/Haas (Hrsg.),
Schweizerische Zivilprozessordnung, Kurzkommentar, 2. Aufl.,
Basel 2014, Art. 71 N 6 sowie Meier Isaak, Schweizerisches
Zivilprozessrecht, Zürich/Basel/Genf 2010, S. 62.
17
Diese Rechtsprechung hat das Bundesgericht im Urteil
4A_480/2013 vom 10. Februar 2014 E. 4.2. bestätigt.
18
BGE 138 III 471 E. 5.1 S. 480 f.
19
BGE 138 III 471 E. 6 S. 481.
12
Henseler
Grund zu verunmöglichen.20 Auch Schumacher
begrüsst den ergangenen Entscheid im Ergebnis.21
Diese Rechtsprechung ist aber nicht dahingehend zu
verstehen, dass die ordentlichen Gerichte zwingend
für die Beurteilung aller Ansprüche gegen einfache
passive Streitgenossen zuständig wären. Dies geht aus
dem Urteil hervor, welches sogleich behandelt wird.
3. Das „Aargauer Modell“
Im Urteil 4A_239/2013 vom 9. September 2013
stellte sich die Frage nach der Zuständigkeit bei einer
einfachen passiven Streitgenossenschaft im Kanton
Aargau. Gleich wie im oben diskutierten Urteil waren
nicht alle passiven Streitgenossen im Handelsregister
eingetragen.
3.1 Ausgangslage
Die X. AG reichte beim Bezirksgericht Aarau Klage
gegen mehrere Personen ein. Von diesen forderte
sie die Bezahlung verschiedener Geldbeträge. Das
Bezirksgericht trat auf einige der Klagen mangels
sachlicher Zuständigkeit nicht ein. Daraufhin wies
das Kantonsgericht des Kantons Aargau eine gegen
diesen Entscheid erhobene Berufung ab.22 Die X.
AG erhob dagegen Beschwerde in Zivilsachen ans
BGer. Sie beantragte, das Bezirksgericht Aarau sei in
Aufhebung des vorinstanzlichen Entscheids für die
Behandlung der Klagen für zuständig zu erklären.23
3.2 Entscheid des Bundesgerichts
Die Beschwerdeführerin brachte vor, es verletze den
Verhältnismässigkeitsgrundsatz (Art. 5 BV), das
Beschleunigungsgebot (Art. 29 Abs. 1 BV) und das
Rechtsgleichheitsgebot (Art. 8 BV), wenn für die auf
den gleichen Sachverhalt gestützten Klagen je nach
beklagter Partei beim HGer und beim Bezirksgericht
ein Prozess geführt werden müsse.24
Das BGer bezieht sich explizit auf den vorangehend
BGE 138 III 471 E. 4 S. 479; aus den gleichen Überlegungen
schloss sich auch das HGer Bern dieser Rechtsprechung an, cf.
Entscheid des HGer des Kantons Bern vom 9. Dezember 2012 (HG
12 127) E. 8.
21
Schumacher R ainer, Einheitliche sachliche Zuständigkeit bei
Klagenhäufung - wieder ein negativer Kompetenzkonflikt im Kanton
Zürich, BR/DC 2012, S. 231; ders., Restauration des kantonalen
Zivilprozessrechts?, Anwaltsrevue 2014, S. 23.
22
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 Sachverhalt
A.
23
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 Sachverhalt
B.
24
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 E. 2.
20
Quid? 2/2014
diskutierten Entscheid.25 Anders als beim Fall von
BGE 138 III 471 verneint das BGer i.c. aber eine
stillschweigende kantonale Regelung, nach welcher
das Bezirksgericht für alle erhobenen Klagen sachlich
zuständig sei.26 Anschliessend stellt sich dem BGer
die Frage, ob diese Zuständigkeitsordnung vor
Bundesrecht standhält. Diese Frage bejaht es bereits
zu Beginn des zentralen Abschnitts des Entscheids
und nimmt somit die Entscheidung vorweg.27 Das
BGer gesteht zwar ein, dass Prozessökonomie
und die Gefahr widersprüchlicher Urteile für eine
einheitliche sachliche Zuständigkeit sprächen.
Dagegen erwägt es, dass nicht gesagt werden könne,
eine unterschiedliche sachliche Zuständigkeit würde
die Durchsetzung des materiellen Bundesrechts
geradezu vereiteln oder in unverhältnismässiger
Weise erschweren.28 Abschliessend hält das BGer
fest, dass die Rechtsgleichheit nicht dadurch verletzt
werde, dass in den Kantonen unterschiedliche
Regelungen betreffend der sachlichen Zuständigkeit
bestehen. Der Bundesgesetzgeber habe dies sogar in
Kauf genommen, als er hinsichtlich der sachlichen
Zuständigkeit der HGer bei einfachen passiven
Streitgenossenschaften
keine
einschränkende
Regelung traf.29
3.3 Würdigung
In der Lehre wurde dieser Entscheid vorwiegend
kritisch aufgenommen.30 Schumacher meint denn
auch, dass dieser „wohl noch viel zu reden und zu
schreiben geben“31 werde. Meier vertritt die klare
Meinung, dass in einer solchen Konstellation einzig
die ordentlichen Gerichte für alle Klagen gegen passive
Streitgenossen zuständig sein könnten.32 M.E. ist die
geäusserte Kritik berechtigt. Die Prozessökonomie
spricht für eine einheitliche Zuständigkeit der
ordentlichen Gerichte.33 Zudem können die Prozesse
in den verschiedenen Handelsgerichtskantonen anders
ausgehen, wenn, wie in Zürich, alle Streitgenossen
vor den ordentlichen Gerichten eingeklagt werden
können und dies im Kanton Aargau nicht möglich
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 E. 3.3, wo
das BGer die Erwägung 5.1 von BGE 138 III 471 zitiert.
26
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 E. 3.4.
27
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 E. 3.4.
28
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 E. 3.4.
29
Urteil des BGer 4A_239/2013 vom 9. September 2013 E. 3.4.
30
Cf. z.B. Schumacher, Anwaltsrevue, S. 25.
31
Schumacher R ainer, Materielle Zuständigkeit des Handelsgerichts
und einfache Streitgenossenschaft, SZZP 2014, S. 4.
32
Meier, S. 62.
33
Schumacher, Anwaltsrevue, S. 28.
25
21
Quid? 2/2014
ist.34 Dieses Risiko voneinander abweichender Urteile
ist nicht zu vernachlässigen, v.a. wenn man bedenkt,
dass das HGer mehrheitlich aus fachkundigen
Laienrichtern besteht, während diese Fachkunde bei
den ordentlichen Gerichten nicht unbedingt gegeben
sein muss.35 Ob diese „Kluft“ zwischen Richterund Fachwissen36 durch externe Experten genauso
überwunden werden kann, wie dies am HGer
geschieht, ist m.E. fraglich.
4. Gesamtbetrachtung
Der unterschiedliche Ausgang der beiden sehr ähnlich
gelagerten Fälle ergibt sich aus dem kantonalen
Recht. Während es im Kanton Zürich eine kantonale
Regel gibt, welche eine einheitliche Zuständigkeit
der ordentlichen Bezirksgerichte vorsieht, ist eine
solche im Kanton Aargau nicht auszumachen.
Stimmt man dem BGer somit zu, dass die Regelung
der einfachen passiven Streitgenossenschaft vor dem
HGer in die Kompetenz der Kantone fällt, so ist der
vermeintliche Widerspruch in der Rechtsprechung
gar kein solcher. Es stellt sich aber die Frage, ob durch
die gesamtschweizerische ZPO nicht genau solche
Unterschiede verhindert werden sollten. Insbesondere
geht es darum, „inwieweit das kantonale Recht eine
gemeinsame Prozessführung dadurch unterbinden
Cf. in diesem Zusammenhang von Holzen Cristina, Die Streitgenossenschaft im schweizerischen Zivilprozess, Diss. Basel, Basel/
Genf/München 2006, S. 199, die konstatiert, „dass aufgrund der
Selbständigkeit der Klagen die Vollstreckbarkeit der Urteile für oder
gegen die Streitgenossen nicht gefährdet wäre, auch wenn die Urteile widersprüchlich ausfallen würden.“
35
Cf. dazu die Botschaft zur Schweizerischen Zivilprozessordnung
vom 28. Juni 2006, BBl 2006 7221 ff., S. 7261 sowie ausführlich
Rüetschi, Art. 6 ZPO N 10 f. m.w.H.
36
So Härtsch Theodor, in: Baker & McKenzie (Hrsg.),
Schweizerische Zivilprozessordnung (ZPO), Stämpflis
Handkommentar, Bern 2010, Art. 6 N 4.
34
22
kann, dass es für die Klagen gegen Streitgenossen keine
gemeinsame sachliche Zuständigkeit sicherstellt.“37
Schumacher sieht die beschriebene Rechtsprechung
zur Kompetenzregelung, ob für Einzelklagen eine
einheitliche sachliche Zuständigkeit gegeben sein soll
oder nicht, sehr kritisch. Er betitelt sie denn auch als
rechtswidrig.38
Im Sinne der Rechtssicherheit ist es wünschenswert,
dass die Kantone eine explizite Regel zur
Zuständigkeit
bei
einfachen
passiven
Streitgenossenschaften in ihre Einführungsgesetzgebung bzw. in die kantonale Gerichtsorganisation aufnehmen. Dadurch kann sichergestellt
werden, dass der Rechtssuchende weiss, an welche
Gerichtsinstanz er bei einer solchen Sachlage gelangen
muss.
Domej Tanja, in: Oberhammer/Domej/Haas (Hrsg.), Schweizerische Zivilprozessordnung, Kurzkommentar, Basel 2010, Art. 70 N
17.
38
Schumacher, Anwaltsrevue, Titel bei II., S. 25; cf. auch ebendort,
wo er unter Verweis auf K ramer Ernst, Juristische Methodenlehre,
4. Aufl., München/Wien/Bern 2013, S. 104 ff., festhält, dass bereits
eine verfassungskonforme Auslegung des Zivilprozessrechts eine
von Kanton zu Kanton unterschiedliche Regelung der Streitgenossenschaft verbietet.
37
Staeger / Zürcher
Quid? 2/2014
Recourse Against International Arbitral Awards:
Freedom vs. Finality
Konrad Staeger (Master Student, University of Fribourg, Member of the 2013/14 Willem C. Vis Moot Team)
Noémie Zürcher (Master Student, University of Fribourg, Member of the 2013/14 Willem C. Vis Moot Team)
Inspired by the latest Willem C. Vis International
Commercial Arbitration Moot case, the authors
analyze whether the principle of party autonomy
finds its boundary with the equally prevalent
principle of finality. After a discussion of doctrine
and case law the authors conclude in favor of
creating “opt-in” mechanisms in the lex arbitri, so
the parties may choose heightened judicial review.
Abstract provided by the Editorial Board
Party autonomy is often referred to as the guiding
principle of international arbitration.1 In other
words: the parties who decide to submit their dispute
to arbitration are free to decide on the procedure
according to which that dispute shall be resolved.2
It is interesting to analyse a scenario in which party
autonomy clashes with another one of the holy
grails of international arbitration – the principle of
the finality of the arbitral award. According to the
latter, an arbitral award can only be set aside on the
grounds determined by the lex arbitri of the seat of
the arbitration.3
A. Extremely Narrow Grounds for Setting Aside an Arbitral Award
The Swiss Private International Law Act (PILA)4 is
the lex arbitri applicable to international arbitrations
whose arbitral tribunals have their seat in Switzerland.
Article 190(2) PILA lists the grounds for annulment of
G. Born, International Commercial Arbitration, 2nd ed., Alphen
aan den Rijn 2014, p. 84, p. 1257; A. R edfern/M. Hunter/N. Blackby/C. Partasides, Redfern and Hunter on International Arbitration,
5th ed., Oxford et al. 2009, N6.08.
2
Cf. Art. 19(1) UNCITRAL Model Law on International Commercial Arbitration.
3
R edfern/Hunter (fn. 1), N10.28; E. Gaillard/J. Savage, Fouchard,
Gaillard, Goldman On International Commercial Arbitration, The
Hague 1999, N1194; M. Wasco, When Less is More: The International Split Over Expanded Judicial Review in Arbitration, in: Rutgers
Law Review, Vol. 62 (2010), No. 2, pp. 599–626, p. 611.
4
Swiss Federal Act on Private International Law (PILA) of 18 December 1987 (CC 291).
1
arbitral awards: an award may only be set aside in case
of a defect in the appointment of the arbitral tribunal,
if the latter wrongly accepted or declined jurisdiction,
if its decision went beyond or failed to decide one or
more of the submitted claims, if the principle of equal
treatment or the right of the parties to be heard was
violated, or if the award rendered is incompatible
with public policy. Thus, the array of grounds for
annulment is extremely narrow. In particular, it does
not include errors of fact (even obviously incorrect
findings of fact)5 or erroneous – or even arbitrary –
application of the law6 in the arbitral tribunal’s award.
Similarly, narrow annulment grounds that exclude
a review of the merits of the arbitral award are also
contained in the UNCITRAL Model Law (adopted
by a number of major arbitration fora), Chinese
arbitration legislation and the US Federal Arbitration
Act (FAA).7
B. An Exhaustive List of Annulment Grounds
What if the parties agree to heighten this judicial
review, for example, by including a provision in
their arbitration clause that a state court shall have
jurisdiction to set aside the arbitral award in case of
errors of fact and law?8 Does party autonomy take
priority and should this heightened judicial review be
granted or does the finality of the award prevail and
is judicial review, therefore, limited to the grounds set
Incorrect findings of fact constitute neither a violation of the
right to be heard nor a violation of public policy: DFT 127 III 576,
cons. 2b; DFT 116 II 634, cons. 4b; DFT 120 II 155, cons. 6a; DFT
117 II 604, cons. 3; DFT 121 III 331, cons. 3a et seq. [containing a
narrow exception]; FT 4A_612/2009, cons. 6.3.1; FT 4A_62/2009,
cons. 4.1. Cf. M. A rroyo, in: Arroyo (ed.), Arbitration in Switzerland,
The Practitioner’s Guide, The Hague 2013, Art. 190 PILA, N114,
N160, N188 et seq.
6
FT 4A_62/2009, cons. 5.2; FT 4A_14/2012, cons. 5.2.1 ;
FT 4A_654/2011, cons. 4.2.
7
Born (fn. 1), p. 3351. Presently, in some US federal circuits an
award may be set aside for “manifest disregard of the law”. This
interpretation of the FAA, however, is not likely to persist, cf. Born
(fn. 1), p. 3342–3346.
8
Such a provision was part of the problem of the 21st Willem C. Vis
Moot, in which the authors took part. One of their team’s written
submissions may be found here: http://cisgw3.law.pace.edu/cisg/
moot/respondent21-1.pdf.
5
23
Quid? 2/2014
forth in the lex arbitri? Ultimately, whether or not the
parties can “tell the courts what to do”9 amounts to
the question whether the list of annulment grounds
contained in the lex arbitri is an exhaustive list or
not.10
Article 34(2) of the UNCITRAL Model Law provides
that an award may be set aside “only if” one of the
six specified grounds is applicable. Due to these
“exclusionary terms”, the Court of Appeal of New
Zealand held in a 2004 decision that “it is not open
to the parties […] to confer, by contract, a more
extensive jurisdiction on the Court, for instance for
factual error.”11 Similarly, the Commercial Court
of England and Wales held that an agreement
expanding judicial review to include questions of fact
is invalid under the English Arbitration Act.12 In the
same vein, French arbitration legislation does not
allow for parties to heighten judicial review of awards
by agreement.13 Under the FAA, there was a circuit
split amongst the US courts of appeals regarding the
validity of agreements expanding judicial review.14 In
its 2008 Hall Street decision, the Supreme Court of
the United States ended the controversy, holding that
“the statutory text [of the FAA] gives us no business
to expand the statutory grounds.”15
In Switzerland, the Federal Tribunal has consistently
held that Article 190 PILA contains an exhaustive list
of grounds for setting aside an arbitral award.16
M. Moses, Can Parties Tell Court What to Do? Expanded Judicial
Review of Arbitral Awards, in: University of Kansas Law Review,
Vol. 52 (2004), pp. 429–465.
10
C. Drahozal, Contracting Around RUAA: Default Rules, Mandatory Rules, and Judicial Review of Arbitral Awards, in: Pepperdine
Dispute Resolution Law Journal, Volume 3 (2003), pp. 419–433,
p. 427.
11
Court of Appeal of New Zealand, 17 June 2004, Methanex Motunui v.
Spellman.
12
England and Wales High Court of Justice (Commercial Court),
5 November 2010, Guangzhou Dockyards v ENE Aegiali I.
13
Cour de Cassation, 13 March 2007, Chefaro International v. Barrère;
Cour de Cassation, 6 April 1994, Buzzichelli v. Hennion; Paris Court of
Appeals, 12 December 1989, Binate Maghreb v. Screg Routes.
14
R. Wolff, Party Autonomy to Agree on Non–Final Arbitration?, in:
ASA Bulletin, Vol. 26 (2008), No. 3, pp. 626–641, p 629.
15
US Supreme Court, 25 March 2008, Hall Street v. Mattel.
16
Stating that Art. 190(2) PILA contains an “exhaustive” list of
annulments grounds: FT 4A_54/2012, cons. 1.6; FT 4A_232/2012,
cons. 2.2; DFT 134 III 186 cons. 5; DFT 128 III 50, cons. 1a; DFT
127 III 279, cons. 1a. Specifically regarding additional or expanded grounds for setting aside, the Federal Tribunal held that it was
“doubtful” whether the protection of Art. 190(2)(a) PILA may be
expanded by the parties and dismissed the corresponding request on
other grounds (FT 4P.188/2001, cons. 2e).
9
24
Staeger / Zürcher
C. Protecting the Parties Against Themselves?
Conversely, courts and authors argue that agreements
to heighten judicial review ought to be honoured and
enforced by state courts. If arbitration is a “creature of
contract”,17 these authorities argue, then the purpose
of the lex arbitri – and the task of the state courts
applying it – is to facilitate arbitration agreements
according to their terms.18 In that sense, contrary to
the Supreme Court’s ruling in Hall Street, the state
courts in California, Texas and New Jersey gave effect
to agreements heightening judicial review under the
respective states’ arbitration laws.19 Furthermore, the
reference to the clear terms of the above-mentioned
leges arbitri do not convince leading scholars: the
fact that a lex arbitri “provides an exclusive list of
statutory grounds of judicial review of an award does
not speak – even indirectly – to the question whether
parties should be permitted validly to contract for
heightened (or reduced) judicial review.”20
Undeniably, some of the main advantages of
arbitration would be lost to those parties who agree
on heightened judicial review – the finality and
efficiency of arbitration, i.e. the resolution of their
dispute in a simple and rapid procedure.21 Given
that the parties deliberately waived this advantage, it
would be reasonable to assume that they need not be
protected against themselves; in return, they may in
fact gain “a safety net of greater involvement by the
courts to review an arbitral award”.22
As contract scholars assert, rules should only be
mandatory to the extent that the restriction of
contractual freedom is needed to protect the parties
within the contract, or those outside of it.23 Given
that heightened judicial review always requires an
explicit agreement by the parties, there is no need to
protect the parties against themselves. Accordingly,
agreements providing for a heightened standard of
As submitted by the Claimant in Hall Street (fn. 14). Cf. US Court
of Appeals, Third Circuit, 31 March 1994, Kaplan v. First Options of
Chicago.
18
Supreme Court of Texas, 13 May 2011, Nafta Traders v. Quinn.
19
Nafta Traders (fn. 17); Supreme Court of California, 25 August
2008, Cable Connection v. DIRECTTV; Superior Court of New Jersey,
14 June 2007, Hogoboom v. Hogoboom.
20
Born (fn. 1), p. 3376.
21
J. L ew/L. M istelis et al., Comparative International Commercial
Arbitration, The Hague 2003, para. 1-28 et seq.; Born (fn. 1), p. 83.
22
M. Moses, Party Agreements to Expand Judicial Review of Arbitral Awards, in: Journal of International Arbitration, Vol. 20 (2003),
pp. 315–323, p. 315.
23
Drahozal (fn. 10), p. 421.
17
Staeger / Zürcher
Quid? 2/2014
judicial review of international arbitral awards should
be honoured.
circumstances do, indeed, occur.
This conclusion is reinforced by the “fundamental
importance of party autonomy to the arbitral process
[due to which] it is very difficult to see why, in
principle, statutory mechanisms for judicial review
should not be interpreted, absent express legislative
provisions to the contrary, to allow for agreements
regarding heightened judicial review.”24
E. D. Invalidity of Arbitration Agreements, Not Only of Expanded Judicial Review
If agreements regarding expanded judicial review are
of uncertain validity within a jurisdiction, this may
negatively affect the parties to such agreements in
two ways. If the state court considers the expansion
invalid, it deprives the party seeking annulment of
the award of this faculty. Even beyond that, in some
cases, the agreement to expand judicial review may
be directly linked to the agreement to arbitrate of
one (or several) of the parties. If one of the parties
successfully asserts a conditio sine qua non, the
invalidity of the clause expanding the judicial review
invalidates the arbitration agreement altogether, and,
consequently, the arbitral award. The parties who
agreed on heightened review are left with the costs for
long court proceedings – and an annulled award.
As a recent example, the Supreme Court of New
Zealand held in its 2014 Gallaway Cook Allan
decision that, due to the specific circumstances of the
case, the expansion of judicial review was so crucial
to the parties’ arbitration agreement that it could not
be severed from the contract.25 Hence, the arbitration
agreement was invalidated and the award rendered by
the arbitral tribunal set aside.26 Doctrine emphasises
that the underlying party may always allege that the
heightened judicial review was a conditio sine qua
non to its agreement to arbitrate and that, therefore,
the invalidity of the entire arbitration agreement
should only be assumed with great caution.27 Yet, the
Gallaway Cook Allan decision illustrates that such
Born (fn. 1), p. 3376.
Supreme Court of New Zealand, 20 June 2014, Carr v. Gallaway
Cook Allan, para. 71.
26
Idem, paras. 72 and 86.
27
V. R aghavan, Heightened Judicial Review of Arbitral Awards:
Perspectives from the UNCITRAL Model Law and the English
Arbitration Act of 1996 on some US Developments, in: Journal of
International Arbitration, Vol. 15 (1998), pp. 103–134, p. 123.
24
25
Statutory Opt-In as a Way Out
Concerns regarding the legal certainty of expanded
judicial review can be attenuated by adopting a
statutory opt-in provision, i.e. including a provision
in the lex arbitri that expressly allows the parties to
agree on heightened judicial review and that calls for
the enforcement of such agreements. The leges arbitri
of Italy28, Hong Kong29, Israel30 and New Zealand31
already expressly allow parties to opt into a judicial
review of arbitral awards on grounds of errors of law.
Notwithstanding, as the Gallaway Cook Allan decision
illustrates, an opt-in review of errors of law does
not suffice. In this case, the parties had agreed on a
review of “questions of law and fact”32 – the latter part
of which was not in conformity with the lex arbitri,
consequently invalidating the arbitration agreement33.
Therefore, beyond an opt-in appeal for errors of law,
the parties should also be allowed to “contract for
the generally-applicable level of appellate review
provided by the relevant national courts in appeals
from first instance judicial decisions.”34 Depending
on the respective provisions of domestic law, these
appeals will also include an appeal on points of fact.
The recently revised Portuguese lex arbitri provides
for such a general opt-in appeal “on the merits of the
dispute”.35
This might not coincide with the generally prevailing
conception of arbitration, or as a US Court of Appeals
put it, “[a]rbitrators do not act as junior varsity trial
courts where subsequent appellate review is readily
available to the losing party.”36 Still, given the
importance of party autonomy, how arbitrators are to
act and the finality of the award may be altered by
express agreement of the parties.
As long as courts require that the arbitration
Art. 829 of the Italian Code of Civil Procedure. Cf. N. M ilone, The
Italian Perspective and the Finality of the Award, in: Onati Socio-Legal Series, Vol. 1 (2011), p. 7.
29
Schedule 2, Art. 5, Hong Kong Arbitration Ordinance.
30
Art. 29B(a) Israeli Arbitration Law.
31
Schedule 2, Art. 5, New Zealand Arbitration Act.
32
Carr v. Gallaway Cook Allan (fn. 22), para. 8.
33
Idem, para. 72.
34
Born (fn. 1), p. 3376.
35
Art. 39(4), Portuguese Voluntary Arbitration Law; cf. Born (fn. 1),
p. 3378.
36
US Court of Appeals, Seventh Circuit, 7 April 1993, National Wrecking v. International Brotherhood of Teamsters.
28
25
Quid? 2/2014
agreement – or a subsequent agreement between the
parties – expressly and unequivocally provides either
for single grounds for setting aside (such as errors of
law) or the generally-applicable appellate review, both
legal certainty and the autonomy of those parties who
wish to expand the judicial review of their award
are catered to. It is clear that this appeal must only
be available if the parties have expressly contracted
26
Staeger / Zürcher
for it.37 An opt-in appeal preserves the finality and
efficiency of arbitration for those parties who do
not provide for it, and provides those parties who
prioritise legality over finality with a safety net against
erroneous decisions. Thus, an opt-in appeal provision
in the lex arbitri serves both the finality of the award
and the freedom of the parties.
Contrary to this, the Argentine National Code of Civil and Commercial Procedure provides in its Art. 758: “All means of recourse
available against court decisions can be raised against an arbitral
award, if not waived in the terms of reference.”
37
A Practitioner’s View
Quid? 2/2014
Controlling Costs in International Arbitration
Clarisse von Wunschheim (Dr. iur., University of Fribourg Alumna, Founding Partner of WunschARB)
Emmanuelle Barasche (Lawyer admitted to the Swiss bar, former Associate at WunschARB)
Dominika Eleonora Szulc (Lawyer admitted to the Spanish bar, Summer Associate at WunschARB)
The present contribution shares a practitioner’s
view on the cost of arbitration proceedings. The
author presents the three main types of costs: (i)
the lawyers’ fees and expenses, (ii) the experts’ fees
and expenses and (iii) the arbitrators’ fees and expenses. This article describes these various types
of costs, explains what determines their level and
provides the reader with basic recommendations
on how to efficiently control them.
INTRODUCTION
Nowadays, it is not uncommon for parties to spend
several hundreds of thousands if not several million
US dollars when going to arbitration. It is thus not
surprising that costs are a growing concern and that
international arbitration is sometimes viewed as a
luxury that only big multinational companies can
afford.1 However, high cost of international arbitration
is not a fatality. It is the side-effect of an increased (and
probably unnecessary) sophistication of arbitration
proceedings. As such, it largely lies in the hands of the
parties to control these costs and make arbitration a
cost-efficient and business-friendly dispute resolution
method.
This article explains what arbitration costs are, why
they are so high and how to efficiently control these
costs.
I.
Arbitration Costs – What Does it Mean?
The term “arbitration cost” is sometimes used to
describe different sorts of costs. Nevertheless, as
a matter of principle, this term refers to all costs
incurred in relation to arbitration proceedings.
The costs of arbitration can be divided into the (i) costs
of the proceedings in a strict sense, which involve the
costs of initiating, conducting and administering
International Arbitration Survey 2013: Corporate attitudes and
practices 2013, Queen Mary School of International Arbitration /
Price Waterhouse Coopers, p. 21, available at http://www.pwc.
com/gx/en/arbitration-dispute-resolution/index.jhtml, last viewed
10.9.2014).
1
the arbitration proceedings, and (ii) the parties’
costs, which are the costs incurred by the parties in
preparing and participating in the proceedings.
A.
Costs of the Proceedings
The costs of the proceedings are mainly composed of
the (1) administrative costs, (2) the arbitrators’ fees &
expenses, and (3) incidental costs.
1.
Administrative Costs
The administrative costs are the costs charged by
the arbitration institution for the administration
of the case. Thus, these costs depend on the specific
institution involved and each institution has its own
schedule of costs and charging system. In ad hoc
proceedings, there is no specific institution in charge
and the process is administered largely by the tribunal
in cooperation with the parties. In such a case, the
parties do not need to pay separate administrative
costs.
2.
Arbitrators’ Fees & Expenses
Arbitrators’ fees are the fees paid to the arbitrators to
manage the proceedings and decide the dispute.
There are three main ways to set the arbitrators’ fees:
(i)
The ad valorem method, where fees
are determined on the basis of the disputed
amount. In other words, the arbitrators receive
a fixed percentage of the amount in dispute.2
(ii)
The time based method, where fees are
determined on the basis of the time spent by
the arbitrators on the case. 3
(iii) The fixed fee method, according
to which a certain amount of money is
Art. 39(3) Swiss Rules 2012. With regard to the ICC Rules see
Stephen Bond / Marily Paralika / Matthew Secomb, ICC Rules of
Arbitration, Awards, Article 31 [Decision as to the costs of the arbitration], in Loukas Mistelis, Concise International Arbitration, 2010,
Alphen aan den Rijn, n. 9. According to long standing ICC practice,
the chairman/woman gets 40% and each co-arbitrator 30%, unless
there are specific reasons to deviate from this principle.
3
Schedule of arbitration costs of the LCIA, available at: http://www.
lcia.org/Dispute_Resolution_Services/LCIA_Arbitration_Costs.
aspx (last viewed 10.9.2014); Billing Guidelines for ICDR Arbitrators
2010.
2
27
Quid? 2/2014
determined before the arbitration.4
In addition, arbitrators may claim reimbursement
of the expenses they incur in relation to their
work, such as travel costs, accommodation, etc.
The general principle is that the parties must pay
for all reasonable expenses.
3.
Incidental costs
Furthermore, the Cost of the Proceedings may also
include other incidental costs such as fees of an
administrative secretary to the arbitral tribunal,
expenses of any translators and/or interpreters, court
reporters etc. These costs are paid based on their
actual value.
B.
Parties’ costs
The Parties’ Costs are composed mainly of (1) the
lawyers’ fees & expenses, (2) the costs of witnesses
and experts, (3) in-house management costs and (4)
costs of related court proceedings.
1.
Lawyers’ Fees & Expenses
The lawyers’ fees are the fees charged by the lawyers
to advise and represent the party in an arbitration.
The fees depend greatly on the negotiations between
the lawyer and the client. However, lawyers cannot
charge as much as they want. Certain jurisdictions
enacted restrictions with regard to:
• The amount of fees: Generally, lawyers are only permitted to charge “reasonable fees” and they
shall not generate unnecessary work.5
• The type of fees: In certain jurisdictions, certain
types of fees are considered unethical. This is the
case of contingency fees, which are permitted
in some jurisdictions and prohibited in others
as a matter of law, public policy and/or rules of
professional conduct.6
Nigel Blackaby, Constantine Partasides et al., Redfern and
Hunter on International Arbitration, Student Version, 2009, 5th ed.,
Oxford, n. 4.202.
5
Art. 10 of IBA International Principles on the Conduct of the Legal
Profession 2011, Art. 12a Swiss Federal Law on the Free Movement
of Lawyers 2000, Francois Bohnet, Vincent Martenet, Droit de la
Profession d’Avocat, 2009, p. 1156 ff.
6
Art. 19 Code of Ethical Standards for Swiss Lawyers 2005; Art.
3.3 Charter of Core Principles of the Legal European Profession and
Code of Conduct for European Lawyers 2006.
A Practitioner’s View
2.
Costs of witnesses and experts
The costs of witnesses and experts refer to fees of
witnesses brought by the parties to furnish a testimony
or provide an expert opinion. Fact witnesses have
to report only their knowledge of relevant facts. In
general, these witnesses are not paid a fee, and are
merely indemnified for their expenses, such as travel
and accommodation costs.7 Expert witnesses have to
share their expertise on a particular matter with the
tribunal. These witnesses are commonly paid a fee
for providing their opinion on a particular disputed
issue, as well as indemnified for expenses incurred.
3.
In-house management costs
The in-house management costs are the costs incurred
by the management of the parties in coordinating with
the lawyers and preparing necessary documentation.
4.
Costs of related court proceedings
There may be additional costs of related court
proceedings, where courts intervene in the arbitration,
as for example when granting interim measures,
verifying the validity of an arbitration agreement or
when enforcing or setting aside an award.
C.
Importance of the Costs
Contrary to what is sometimes believed, the overall
importance of the costs of the proceedings is very
limited when compared to the importance of the
parties’ costs.
The costs of the proceedings represent less than 20% of
the overall costs of arbitration, out of which 16% relate
to the arbitrators’ fees, 2% to arbitrators’ expenses and
2% to administrative and other incidental costs. In
contrast, the parties’ costs represent more than 80%
of the overall costs. This can be illustrated as follows: 8
4
28
Guideline 25 IBA Guidelines on Party Representation in International Arbitration 2013.
8
This chart is based on data from the ICC Commission Report, Controlling Time and Costs in Arbitration, ICC Publication No. 843 2007
and the CIArb Costs of International Arbitration Survey 2011 (available at http://www.ciarb.org/conferences/costs/2011/09/28/CIArb%20
costs%20of%20International%20Arbitration%20Survey%202011.
pdf, last viewed 10.9.2014).
7
A Practitioner’s View
Quid? 2/2014
noted that the most expensive steps in arbitration
proceedings are document production and hearings.
2.
Number of lawyers involved
Controlling the number of lawyers involved in your
case starts at a very early stage, i.e., when drafting the
contract.
D.Conclusion
The above analysis shows that the major cost items in
an international arbitration are the following:
• The lawyers’ fees & expenses;
• The costs of fact and expert witnesses;
• The arbitrators’ fees and expenses.
Thus, managing costs primarily means controlling
these three items. The next section explains what
factors affect these items and how to control them.
II.
Key Factors Affecting the Costs in
International Arbitration and How to
Control Them
A.
Controlling the Lawyers’ Fees
Lawyers’ fees are heavily dependent on (1) the length
and complexity of the proceedings, (2) the number of
lawyers involved and (3) their fee charging practice.
1.
Length and complexity of the proceedings
To the extent that lawyers charge based on the time
spent on the matter, one major factor which affects the
fees is the length of the proceedings. Few arbitration
rules contain specific time limits for the issuance of
an award, and even if they do, it is common for these
time limits to be extended several times.9
In order to control the length and complexity of the
proceedings, it is, therefore, important to choose rules
with a balanced approach towards key procedural
steps and lawyers and arbitrators who favor efficiency
over proceduralism. In this respect, it should be
Art. 30 ICC Rules 2012, Art. 37 SCC Rules 2010. In contrast, the
Swiss Rules 2012, SIAC Rules 2013, HKIAC Administered Arbitration Rules 2013, DIS Rules 1998 contain no such time limit.
9
The first thing to do is to avoid choosing too many
different legal frameworks to apply to your dispute.
For example, in a dispute between a German and a
Chinese party, if Chinese law is applicable to the
contract, the seat of arbitration is in Switzerland and
English law is applicable to the arbitration agreement,
it is likely that teams of lawyers from four different
jurisdictions will be needed (including German
lawyers in case of enforcement of the award in
Germany).
Secondly, once the arbitration started, it is important
to control and manage the involvement of the various
lawyers involved and discuss the role of each of them.
If the proceedings are kept simple, there may not be
the need for more than a handful of lawyers.
3.
Fee charging method
The last important factor affecting lawyers’ fees is their
charging method. Lawyers from different countries
and cities have different ways of charging and they
also apply different rates. In this regard, the rates
of lawyers in places such as Hong Kong, Singapore,
London or New York are generally higher than in
places such as Vienna, Zurich or Frankfurt. 10
Therefore, before choosing the seat of arbitration or
the applicable law, it is useful to consider the level of
lawyers’ fees and charging methods in the relevant
jurisdictions.
B.
Controlling Experts’ Fees
Engaging experts can be very expensive. This is in
particular the case of technical or financial experts.
The major factor affecting the level of these costs is
the number of experts involved and the impact of
Christopher Newmark, Controlling Time and Costs in Arbitration,
in: The Leading Arbitrators Guide to International Arbitration, 2008,
2nd ed. Huntington, p. 81.
10
29
Quid? 2/2014
their involvement on the length of the proceedings
and of the hearing.
Thus, carefully considering the number of expert
witnesses, including considering agreeing to a
tribunal-appointed expert, will help curtailing the
costs of arbitration.
C.
Controlling Arbitrators’ Fees
With regard to the arbitrators’ fees, the following
factors are the most relevant: (1) the number of
arbitrators, and (2) the applicable method of fee
setting.
1.
Number of Arbitrators
When deciding on the number of arbitrators, choosing
three arbitrators usually means tripling the costs.
Thus, the choice between one or three arbitrators
should be carefully considered and should be decided
case by case, based on the type and complexity of the
dispute.
Thus, instead of specifying the number of arbitrators
in the arbitration clause, relying on the default rule
in the applicable arbitration rules provides more
flexibility and allows choosing the option which is
more appropriate based on the characteristic of the
dispute. 11
It is important to note that the default approach varies from rules to
rules. See e.g. Art. 12 ICC Rules and Art. 6 Swiss Rules which provide for a sole arbitrator by default, and compare to Rule 3 DIS Rules
and Art. 12 SCC Rules which provide for three arbitrators.
11
30
A Practitioner’s View
2.
Applicable Method of Fee Setting
Most arbitration institutions fix the arbitrators’
fees applying the ad-valorem method, while others
apply an hourly rate. The time-based method can be
advantageous for cases with a high amount in dispute
but a low level of complexity. However, the more
complex the proceedings, the more expensive and the
less predictable it will be.
Hence, unless the dispute is likely to involve a
limited amount in dispute, opting for an arbitration
institution that applies the ad-valorem method will
allow a better control of the costs.
CONCLUSION
The current tendency to design arbitration
proceedings in a way that they last several years
and involve complex procedural steps is not a must
and it is certainly not the right solution for every
case. Costs can be controlled. This requires that all
the stakeholders take their responsibility and jointly
design and manage the proceedings in a manner,
which fits the specific nature of the case, including
its economic and financial relevancy. Transforming
international arbitration into a luxury dispute
resolution method will eventually bereave it of its
attractiveness and thus serve neither the arbitration
users, i.e., the companies, nor those who live out of
arbitration work, i.e. the lawyers and arbitrators.
Journées du droit de la circulation routière
La Fondation pour le droit de la circulation routière organise tous les deux ans,
des journées consacrées au droit suisse de la circulation routière.
Les prochaines journées auront lieu en juin 2016.
Die Stiftung für Verkehrsrecht organisiert alle zwei Jahre eine Tagung,
die sich dem schweizerischen Verkehrsrecht widmet.
Die nächste Tagung wird im Juni 2016 stattfinden.
Quid? 2/2014
PhD Candidates
Kommunikationsgrundrechte und zivilrechtlicher
Persönlichkeitsschutz
Bettina Bacher (lic. iur., Rechtsanwältin, Lektorin am Lehrstuhl für Verfahren (ZPO/SchKG) und Grundlagen des
Rechts von Prof. Ramon Mabillard, Universität Fribourg)
Seien es nun die Nackt-Selfies eines Aargauer
Politikers, die neuesten Entwicklungen im Leben der
Königsfamilien oder die nur vage anonymisierten
Reportagen aus dem Bereich „Unglücksfälle und
Verbrechen“ – regelmässig berichten die Medien über
bekannte und weniger bekannte Persönlichkeiten.
Mitunter werden der Öffentlichkeit auf diese Weise
Inhalte bekannt, welche die Betroffenen lieber unter
Verschluss gehalten hätten. Fühlen sie sich in ihrer
Persönlichkeit verletzt, können sie nach den Art. 28 f.
ZGB gegen die Medien vorgehen.
Ausgangspunkt meiner Untersuchung war die
Rechtsprechung des Bundesgerichts, wonach
bei der Anwendung der Art. 28 f. ZGB die
Kommunikationsgrundrechte zu berücksichtigen
seien. Die Medien können sich insbesondere auf die
Meinungs- und Medienfreiheit berufen und nehmen
einen Informationsauftrag wahr, der wesentlich zu
einer funktionierenden offenen und demokratischen
Gesellschaft beiträgt. Doch sind in dieser Konstellation
weitere Grundrechtsgarantien von Bedeutung.
Die betroffene Person kann sich ihrerseits auf den
grundrechtlichen Schutz der Privatsphäre berufen.
Es liegt damit eine Grundrechtskollision vor: zwei
Grundrechtsträger können sich auf Garantien berufen,
die zu unvereinbaren Ergebnissen führen, wenn sie
unabhängig voneinander auf denselben Sachverhalt
angewandt werden. So ist es nicht möglich, dass die
Medien ohne Einschränkung über Personen berichten
und gleichzeitig keine Informationen über Personen
publik werden. Meine Dissertation beschäftigt sich
mit der Frage, wie diese Grundrechtskollision die
Anwendung der Art. 28 f. ZGB beeinflusst.
32
Dies wirft die grundsätzliche Frage nach dem
Verhältnis zwischen Grundrechten und Zivilrecht auf.
Sie ist Gegenstand des ersten Teils meiner Dissertation.
Obwohl die Verfassung normenhierarchisch
über dem Zivilrecht steht, schien dieses in der
historischen Entwicklung lange Zeit eine Art
grundrechtliche Immunität zu beanspruchen. Zwar
gilt dies heute als überholt. Doch wie beeinflussen
die Grundrechte Auslegung und Anwendung des
Zivilrechts? Gibt es einen tragfähigen Rahmen, in
den sich die differenzierte Wechselwirkung zwischen
Grundrechten und Zivilrecht einordnen lässt?
Im zweiten Teil meiner Arbeit untersuche ich,
wie im Rahmen von Art. 28 f. ZGB mit einer
Grundrechtskollision umzugehen ist. Es ist
unumstritten, dass dies einen Abwägungsprozess
erfordert, wie er in Art. 28 Abs. 2 ZGB vorgesehen ist.
Die Interessenabwägung hebt den isolierten Blick auf
eine einzelne Garantie auf, der zu den unvereinbaren
Ergebnissen führt, und setzt die Anforderungen der
verschiedenen Normen zueinander in Beziehung.
Wie ist bei der Abwägung vorzugehen? Nach
welchen Kriterien können die gegensätzlichen
Forderungen nach totaler Medienfreiheit und totalem
Persönlichkeitsschutz miteinander in Einklang
gebracht werden?
Die Beantwortung dieser Fragen erfolgt vor dem
Hintergrund einer sich rasant fortentwickelnden
Medienwelt. Mögliche Antworten und Lösungsansätze
müssen daher aussagekräftig genug, zugleich aber
so verallgemeinerbar sein, dass sie offen bleiben für
künftige Entwicklungen.
PhD Candidates
Quid? 2/2014
Das Geheimnis unter Druck – Ursprünge und Entwicklungen
Adrian Bussmann (MLaw, Diplomassistent am Lehrstuhl für Strafrecht und Strafprozessrecht von Prof. Christof
Riedo und an der Professur für internationales Strafrecht von Prof. Gerhard Fiolka)
Die Frage, was unter welchen Umständen
kommuniziert werden darf (und was umgekehrt
nicht an die Öffentlichkeit gelangen soll), ist in der
Rechtswissenschaft wahrlich keine unbekannte.
Es existiert mittlerweile eine unübersichtliche
Fülle von Literatur, die sich zu den Stichworten
Kommunikation,
Öffentlichkeit,
Privatsphäre,
Transparenz, Vertraulichkeit oder Datenschutz finden
lässt. Angesichts der überragenden Bedeutung der
Kommunikation in der gegenwärtigen medien- und
IT-geprägten Gesellschaft ist dies auch naheliegend.
vor stark präsent und provoziert immer wieder neue,
teils äusserst kontroverse Debatten. Insbesondere
im Straf- und Strafprozessrecht entstand in letzter
Zeit einerseits die Befürchtung eines «Rückfalls»
in die Inquisition bzw. die geheime Kabinettsjustiz
(vgl. Alex Baur, Auf dem Weg zur Kabinettsjustiz,
in: plädoyer 2/2013, S. 12 ff.), während andererseits
die Geheimsphäre der Bürger sowohl durch den
Staat (mittels Überwachungsmassnahmen) als auch
durch die mediale Öffentlichkeit (mittels öffentlichen
Anprangerns in den sog. «neuen» elektronischen
Dabei dominiert allerdings das Bedürfnis einer Medien) vermehrt unter Druck zu geraten scheint.
offenen Kommunikation. Gefordert wird seit An diese kritikwürdigen Entwicklungen anknüpfend
Jahrzehnten mehr Öffnung und – in Form eines scheint es reizvoll, «das Geheimnis» in Form einer
beliebten Schlagworts – mehr Transparenz, während grundlegenden Auseinandersetzung zu thematisieren.
die Zurückhaltung beim Kommunizieren auf Dies nicht zuletzt darum, weil der Geheimnisbegriff
dem Rückzug zu sein scheint (vgl. die kritischen zwar schon wiederholt im Zusammenhang mit
Essays von Roger Köppel, «Ohne Privatheit stirbt diversen spezifischen Problemen thematisiert wurde,
die Freiheit», in: Weltwoche, 28.8.2014, S. 4 f. u. aber es offensichtlich an einer Gesamtschau fehlt.
von Eric Gujer, «Der Terror der Transparenz», Dabei wird zuerst versucht, sich dem Thema auf eine
in: NZZ, 13.4.2013, http://www.nzz.ch/aktuell/ explizit „nicht-juristische“ Weise zu nähern bzw.
international/der-terror-der-transparenz-1.18063119). das Geheimnis als gesellschaftliches Phänomen, d.h.
In der öffentlichen Verwaltung gilt spätestens seit aus linguistischer, soziologischer, psychologischer
Erlass des Öffentlichkeitsgesetzes (BGÖ, SR 152.3) und historischer Sicht darzustellen. In diesen
der Grundsatz, dass die Offenheit der Behörden Ausführungen ginge es etwa um die Beantwortung
gegenüber den Bürgern der Geheimhaltung vorgeht folgender Fragen: Worin besteht der enge
(siehe dazu namentlich die Art. 6 ff. BGÖ). Vor Zusammenhang zwischen der Individualität, deren
Gericht gilt das – als Grundrecht garantierte – Schutz und der Wahrung einer Geheimsphäre? Wie
Öffentlichkeitsprinzip, das etwa in Art. 30 Abs. verhalten sich Geheimnisse, der Drang nach deren
3 BV verankert ist. Dementsprechend wird die Enthüllung und Macht zueinander? Welche Formen
Kommunikation auch im juristischen Kontext der Geheimhaltung existieren, welche werden
überwiegend unter dem Aspekt der Öffentlichkeit (traditionell) durch das Recht geschützt und welche
betrachtet, während die Geheimhaltung im Gegenzug nicht?
als der Öffentlichkeit «entgegenstehendes Interesse»,
deren «Schranken» oder «Ausnahmen» thematisiert Die dort gefundenen Antworten sollen als
ist (vgl. z.B. Schmid, Handbuch zur schweizerischen Grundlage für die Behandlung des Themas im
Strafprozessordnung, Zürich 2013, S. 264 ff.). Die spezifisch juristischen Kontext dienen. Hier stehen
traditionsreiche Begrifflichkeit des Geheimnisses insbesondere zwei Fragenkomplexe im Vordergrund:
und der Geheimhaltung macht mittlerweile gar (1.) Welche praktischen Fragen stellen sich aktuell
einen etwas verstaubten Eindruck und steht unter im Rechtsalltag, bei denen sich Geheimhaltungsgesellschaftlichem Druck (Matthias Michlig, und Öffentlichkeitsinteressen gegenüberstehen –
Öffentlichkeitskommunikation der Strafbehörden namentlich bei (publikumswirksamen) Strafverfahren
unter dem Aspekt der Amtsgeheimnisverletzung, – und welche Antworten bietet das geltende Recht? (2.)
Wie könnte ein – de lege lata fehlender – «Allgemeiner
Zürich 2013, S. 188 f.).
Teil» des Geheimnisschutzes de lege ferenda aussehen
Doch ist sie sowohl in den Rechtstexten (etwa im und wäre dies ein praktikabler Ansatz zur Lösung der
Strafgesetzbuch) als auch im Rechtsalltag nach wie erkannten Probleme?
33
LOOKING FOR A NEW CHALLENGE?
Then:
JOIN THE QUID? TEAM
We are always looking for motivated Bachelor and Master students (Germand / French)
To be part of the Quid? Fribourg Law Review Team!
Do you know InDesign?
Good with social media?
Or: are you just really excited to make Quid? an even bigger success?
Apply now – send us your CV:
[email protected]
WE WANT YOU!
Career Spotlight
Quid? 2/2014
Interview with Serge Reinacher
Serge Reinacher, *1972 in Wädenswil, ZH
1999
2000/2001 2005 2009
2011
2013
Law studies at the University of Fribourg (CH)
LL.M. at the London School of Economics
Man Investments - L & C (Compliance)
HSBC Global Asset Management (Switzerland) Ltd
Head L & C
HSBC Global Asset Management (Switzerland) Ltd
Chief Operatig Officer
Executive MBA at the University of Zurich
(in cooperation with Yale and Shanghai business schools)
EDUCATION / CAREER PATH
Q: Would you make the same decision today?
Q: Where and when did you study law?
I would probably more carefully balance my choice
between pure law studies and a dual degree, e.g. in
economics. The bottom line being that I would in
any case look out again for a demanding subject
and studying law is definitively much more than
cramming cases and statutes.
I studied law at the University of Fribourg, including
an exchange year in (Rouen) within the Erasmus
programme from 1994 to 1999. Other law schools
included the university of Bern and Cambridge (UK).
When I moved to the UK in late 1999, I needed to
significantly brush up my knowledge of the English
language and enrolled at the London School of
Economics (LSE) for an LL.M. programme 2000.
Law appealed to me as I wanted
to develop both abstract thinking
and practical problem-solving
skills.
Q: Why did you choose to study law at the time?
Law appealed to me as I wanted to develop both
abstract thinking and practical problem-solving
skills. At the time, I did not necessarily see myself
as a practicing lawyer as I had a variety of things
that could potentially catch my interest. This said, a
law degree can give you a toolbox that enables you
to apply intellectual strength and focus required to
succeed elsewhere.
Q: What was your original career plan?
Most probably pilot if my memory serves me well. I
can at least rule out any aspiration for becoming a
singer or football player as I do not display great skills
in either of these things.
A law degree enables you to
apply intellectual strength and
focus required to succeed
elsewhere.
Q: How did you join the banking sector? In what
ways did your LL.M. year contribute to your career
and why did you choose LSE?
When I read for my English exams prior to applying
to the LSE, I got the chance to read a small booklet
called “How the City of London works” providing
some initial clarity how money is traded at one of the
biggest and most complex financial centers, starting
from the role of the Bank of England straight through
35
Quid? 2/2014
to end customers like you and myself, applying for a
credit card and/or mortgages.
Albeit very granular in scope, the booklet served as
a catalyst for me to pick the subject “banking and
finance” at the LSE. Retrospectively, I would proffer
the view that I got a job at a hedge fund manager
because I could demonstrate at least some coherent
understanding of how financial instruments work
and how they were regulated at the time.
I did choose the LSE because frankly, I looked at
Oxford and Cambridge, too but felt that the application
process is much leaner for the LSE. Besides, London
appealed much more to me personally - not least
because my wife was working there.
The MBA is a toolbox that allows
you to operate globally and
requires you to think outside the
box.
Q: You also have an MBA from the University of
Zurich. How different was that from obtaining
your law degree?
First, it was my then CEO who gradually and gratefully
convinced me to accept a sponsorship for completing
an executive MBA. The biggest difference from my
time in Fribourg as undergraduate was the wealth of
various professional and cultural backgrounds of my
MBA classmates on the one hand and the breadth of
various inter-disciplinary subjects that were lectured
on the other. The MBA – although more demanding
than an LL.M. – is at the end of the day also a toolbox
that allows you to operate globally, teaches you how
to make business decisions in the face of conflicting
data and under pressure and much more. On balance,
it is a much broader education that requires you to
think outside the box and frequently forces you to
leave your own comfort zone.
Career Spotlight
CURRENT POSITION
Q: What does a regular workday look like as COO
of HSBC Global Asset Management?
Very broadly, the COO – together with the CEO
- ensures that the strategy defined by the board of
directors is translated in the day-to-day business.
In this context, the COO ensures that business
operations are efficiently and effectively run in a riskadjusted environment. This involves the definition of
an adequate operating model throughout the value
chain, capital and resource planning, constant change
management, driving performance measures, budget
control etc.
Q: Before you assumed your current position, you
were Head of Legal & Compliance at HSBC Global
Asset Management. What did that involve and how
is your current position different?
The tasks were very broad, starting with contract
management and ending with compliance controls.
The position of a COO differs from a Head L&C in
that the current position involves much more analytics
to run the value chain efficiently. For instance, the
management of static and dynamic fund data in an IT
infrastructure sits with a COO responsibility rather
than with L&C. However, some overlaps such as the
management of operational risks (in particular legal
and compliance risks) remain.
The COO ensures that business
operations are efficiently and
effectively run in a risk-adjusted
environment.
Q: Did you ever consider a more “classic” legal
career as a lawyer? What do you think is the main
difference between your current position and being
a lawyer in a law firm?
No – although the legal profession is clearly an
attractive business, the truth is that I could not
sufficiently motivate myself to read textbooks and
high court rulings throughout my professional life.
The main difference between my current position
36
Career Spotlight
Quid? 2/2014
and an external counsel is tied to the fact that you
have much more visibility on the value drivers when
you sit within the business than an external counsel
who is just drafting an agreement for an underlying
transaction. This said, the balance slightly changes
if an external counsel is mandated to represent a
litigation case with a court of justice.
very helpful to understand and interpret the various
EU-directives that are being rolled out across the
financial industry in the EC/EEA.
Q: How well did studying law prepare you for your
job today? Do you consider a legal background as
essential for your current position?
Q: What are the three most important skills you
learned only after your legal studies?
Although I do not believe that a legal background
is essential for any COO aspirant, the structural
thinking and problem-solving skills are helpful for a
start.
Q: Do you find a legal background helpful in a
senior management position?
The additional major in European
law still proves very helpful.
1. Business expertise;
2. Holistic problem-solving skills applying an
inter-disciplinary approach; and
3. Leadership.
Q: What do you see as the biggest challenge facing
your industry today?
An understanding of legal risks
greatly helps to manage the
operational cost base.
The asset management and the banking industry as
a whole must clearly adjust their operating model
towards a value-based approach with respect to
customers in particular and the community in general.
The challenges are multiple and include significant
changes in infrastructure, regulatory frameworks
and the competitive landscape (market consolidation)
to name but a few. Overall, I see challenges to achieve
so-called positive jaws, i.e. to increase profitability
and to manage operational costs thoroughly.
Q: Conveying economic knowledge is not typically
a focus of the legal education. How did you acquire
the economic knowledge necessary for your
position?
You need to get smooth on
figures, brush up presentation
and Excel skills.
Given that new financial regulation significantly
impacts the way how banks and asset managers
operate, an understanding of legal risks greatly helps
to manage the operational cost base.
During my MBA studies.
Q: Can you tell us of a moment where your legal
background was particularly useful in your career?
Every time when I sign an agreement and/or manage
legal risks.
Q: Which of the skills you acquired during your
Fribourg law days are still relevant to your daily
professional life today?
The additional major in European law – which
was a unique offering from Fribourg University in
Switzerland at the time I was a graduate – still proves
OTHER QUESTIONS
Q: What tips do you have for current students who
would like to work in the banking sector?
The banking sector is currently going through a
fundamental culture shift. Because of the well-known
failure of market forces to exercise the required
level of discipline on market participants, banking
regulation is evolving nearly by the hour. An obvious
tip is, therefore, to book a banking related major at
university as much is done in research these days.
Also and less obvious for lawyers, you need to get
smooth on figures, brush up presentation and Excel
37
Quid? 2/2014
skills. If possible, do a summer internship with a bank
to assess your own suitability for this industry.
Q: Did you have a favorite subject or favorite
professor at the University of Fribourg?
Unforgettably entertaining were the lectures in
penal law, at the time given by professor Pahud de
Mortanges and (then) young Marcel Niggli.
Q: What is your favorite memory of Fribourg?
Some fellow students that I have met in my first
year have become really close friends over the years,
including one that took over the role as a godmother
for my son.
38
Career Spotlight
Call for Papers
The Quid? Fribourg Law Review is a scientific student law journal which is run by students and
which publishes contributions in the area of law written by students of the University of Fribourg.
Nota bene: we also welcome contributions by LL.M. and Erasmus students.
The Quid? Fribourg Law Review – in keeping with Fribourg tradition – celebrates
multilingualism. You can send us articles in German, French, English or Italian. Please note that
language proficiency is important, and we, therefore, encourage authors to write in their native
language.
The issues discussed in the law journal are not limited to a certain area of law – rather it is our aim
that the review will touch upon many different legal topics.
Join the circle of Quid? Authors
• Please send us an e-mail ([email protected]) to let us know that you are interested
in writing an article.
• Send us your article no later than 1st February 2015 via e-mail to [email protected].
You can also submit a short version of previously written papers, the only requirement being
that said paper has not been published in the past.
• The article may contain no more than 15‘000 characters (including spaces and footnotes).
• Sources may only be indicated in the respective footnotes and are not to be listed in a separate
index. To ensure a uniform method of citation, we suggest you consult the latest edition of „La
recherche et la rédaction juridiques“ – Tercier / Roten.
• Please send us an abstract of no more than 200 words.
The submitted articles will be subject to a review procedure. If the article meets the requirements
of content and form, it will be printed.
The third edition shall be published at the beginning of the spring semester 2015.
Send us your article and become part of the first Swiss student law review !
We are looking forward to your contribution!
www.facebook.com/fribourglawreview
@UniFrLawReview
www.facebook.com/fribourglawreview
@UniFrLawReview