Günlük Bülten 09 Mart 2015 Pazartesi

Günlük Bülten 09 Mart 2015 Pazartesi
Araştırma ve Kurumsal Finans Bölümü www.sekeryatirim.com.tr
AJANDA
Hacim (mn TL)
8.000
13 Cuma
TÜİK, Ocak
sanayi üretimi
ABD, Ocak
toptan satış
stokları
(TSİ:16:00)
6.000
TCMB, Ocak
ödemeler
dengesi
Almanya,
Şubat TÜFE
(TSİ:09:00)
TCMB, Mart
beklenti anketi
4.000
Euro Bölgesi,
Ocak sanayi
üretimi
(TSİ:12:00)
ABD, Şubat
perakende
satışlar
(TSİ:14:30)
ABD, Şubat
ÜFE (TSİ:14:30)
ABD, Mart 1.
Michigan tüketici
güveni
(TSİ:16:00)
ABD, haftalık
işsizlik başvuruları
(TSİ:15:30)
BIST:
Borsa İstanbul Cuma günü, hafif pozitif bir hareketle güne başlamasının ardından ikinci
seansta Cumhurbaşkanı Erdoğan’ın Merkez Bankası Başkanı Erdoğan ile birlikte Ali
Babacan ile görüşeceğini açıklamasının ile yükseliş gösterse de sonrasında beklentilerin
üzerinde 295 bin kişi olarak açıklanan ABD Şubat ayı tarım dışı istihdam verisinin ardından döviz kurlarındaki yükselişe paralel gerileyerek günü %0,58 gerileme ile 80.310
puandan kapattı. Bankacılık endeksindeki gerileme ise %1,55 oldu. Cumhurbaşkanı
bugün bakanlar kurulunu toplarken ekonomi de bakanlar kurulunun önemli maddelerinden birisi olacak ayrıca bugün açıklanacak olan Ocak ayı sanayi üretimi verisi (Şeker
yatırım: 1.5%, piyasa: 1.7%) ve Çarşamba günü açıklanacak olan Ocak ayı ödemeler
dengesi verileri de piyasaların seyri açısından önemli olabilir. Şubat ayı tarım dışı istihdam verisinin dışında Cuma günü açıklanan Aralık ayı işsizlik oranı %9,9 olurken, Almanya Ocak ayı sanayi üretimi aylık bazda beklentilerin altında kaldı. Bugün açılışta
BİST’in Cuma günü kapanışına oranla hafif gerileyen döviz kurları ve ham petrol fiyatlarına paralel hafif alıcılı bir başlangıç yapmasını ve sonrasında faiz ve döviz kurlarındaki
hareketler ile ham petrol fiyatlarını ve yurt dışı borsalardaki seyri izleyerek yönünü belirlemesini bekliyoruz.
Para ve Döviz Piyasaları:
Haftanın son işlem gününde Dolar paritesi 2,5705 – 2,6385 bandında hareket eden iki
yıllık gösterge tahvilinin getirisi önceki kapanışa göre %1,23 oranında değer kazanarak
günü 2,6285 seviyesinden tamamladı. Merkez Bankası’nın düzenlediği (60 milyon Dolar
turarında) döviz satım ihalesine toplamda 109 milyon Dolar tutarında teklif gelirken ihale
sonunda ortalama fiyat 2,6252 TL olarak belirlendi. Sepet bazında ise Lira %0,44 oranında değer yitirdi. Borçlanma araçları piyasasında Cuma günü %8,49 - %8,75 bandında hareket eden iki yıllık gösterge tahvilinin getirisi önceki kapanışa göre 19 puan artışla
gün içinde gördüğü en yüksek seviye olan %8,75’ten günü tamamladı.
Şirket Haberleri:
Aksa Enerji (AKSEN), 4Ç14’te 1mn TL zarar açıkladı. Şirket 4Ç13’te 56mn TL zarar
kaydetmişti. Şirketin açıklamış olduğu net zarar rakamı beklentimiz olan 6mn TL net kar
ve piyasa beklentisi olan 2mn TL zarar rakamının altında geldi. Beklentilerimizin üzerinde gelen kur farkı giderleri net zarar rakamının beklentilerin altında kalmasında etkili
oldu. Ancak 4Ç13’e göre azalan kur farkı gideri (4Ç14’te 54mn TL’ye karşılık 4Ç13’te
137mn TL) net zarar rakamının geçen yılın üstünde gelmesini sağladı. Operasyonel
tarafta net satış gelirleri miktar bazında elektrik satışların azalması ile beklentilerin altnda
kalırken, FAVÖK rakamı beklentilere paralel geldi. Şirketin satış gelirleri yıllık bazda %2
düşüşle 448mn TL seviyesinde gelirken, (Seker: 521mn TL, Piyasa: 498mn TL), FAVÖK
yıllık bazda %6 düşüşle 68mn TL seviyesinde (Seker: 62mn TL, Piyasa 68mn TL)
gerçekleşti.
Zorlu Enerji (ZOREN), 4Ç14’te 67mn TL zarar (4Ç13: 126mn TL) ile beklentilere paralel
bir zarar açıkladı. Beklentimiz şirketin 4Ç14’te 63mn TL zarar yönünde bulunurken, piyasada beklenti 58mn TL zarar seviyesindeydi.
84.000
82.067
2.000
0
2 Mart
3 Mart
80.780
6.375
12 Perşembe
4.168
11 Çarşamba
3.540
10 Salı
3.609
09 Pazartesi
BIST 100
84.304
83.947
80.310
82.000
80.000
5.598
10.000
78.000
76.000
4 Mart
5 Mart
6 Mart
Endeksler
Önceki
Dünkü
Gün (%)
Yıl B.
BIST 100
BIST 30
Mali
Sanayi
80.780 80.310
98.791 98.253
108.854 107.806
77.133 76.497
-0,58%
-0,55%
-0,96%
-0,82%
-6,31%
-7,44%
-6,44%
-2,83%
Yükselen
Düşen
Hisse
(%) Hisse
MERIT
MEMSA
ODAS
DGZT E
KENT
10,00
9,09
7,76
6,35
5,88
YAPRK
EGCYH
IHGZT
MEPET
OSMEN
Para Piyasaları
Repo (BIST repo, bileşik, %)
Euro Bond (2030, fiyat, $)
Tahvil (en aktif, bileşik, %)
Döviz (Serbest Piyasa)
(%) Hisse
GARAN
AKBNK
HALKB
VAKBN
ISCT R
Önceki
Dünkü
G. Ay
Yıl B.
9,42
173,88
8,56
9,62
174,75
8,75
9,76
182,00
6,95
10,04
177,00
8,02
Önceki
Dolar
Euro
Euro/Dolar
Hacim
(TL)
-10,87
-10,81
-10,00
-8,47
-7,99
1.442.894.237
591.538.320
534.121.900
480.845.976
322.736.610
Dünkü Gün (%)
2,5965
2,8675
1,1031
2,6165
2,8375
1,0845
Emtia Fiyatları
Önceki
Dünkü Gün (%)
Petrol (Brent, $)
Altın (Ons, $)
60,7
1.198,4
59,8
1.167,4
Şeker Fon
-1,45%
-2,59%
Önceki Dünkü* Gün (%)
Şekerbank A Tipi Hisse Senedi
Şekerbank B Tipi Tah.Bon.
Şekerbank B Tipi Likit
Şeker Yatırım A Tipi Karma
Şeker Yatırım B Tipi Altın
Şekerbank B Tipi Kısa Vadeli Tah. Bon.
0,321879
0,021484
0,953172
0,017695
0,016523
0,011500
0,319891
0,021495
0,953798
0,017671
0,016569
0,011506
Yıl B.
0,77% 12,22%
-1,05% 0,34%
-1,69% -9,65%
Yıl B.
4,33%
-1,69%
Yıl B.
-0,62% -3,94%
0,05% 0,81%
0,07% 1,49%
-0,14% -1,81%
0,28% 11,02%
0,05% 1,12%
* 07.03.2015 tarihinde geçerli olan f iy atlardır.
Uluslararası End.
Önceki
Dow Jones (ABD)
Nasdaq (ABD)
Dax (Almanya)
Nikkei (Japonya)
Bovespa (Brezilya)
Merval (Arjantin)
RTSI (Rusya)
18.136
4.983
11.504
18.752
50.365
9.939
912
VİOP (Uzlaşma Fiyatları)
INX30 (NİSAN 15)
DOLAR (NİSAN 15)
EURO (NİSAN 15)
ALTIN (NİSAN 15)
Portföy
Hisse
Önceki
98,925
2,6354
2,9078
102,62
P. Giriş
Tarihi
Vakıfbank
25.04.14
T urkcell
04.05.12
Halkbank
29.01.15
Migros
03.04.14
T rakya Cam
24.12.13
BİM
29.01.15
T ürk Hava Yolları
20.01.14
Emlak Konut GYO
29.01.15
Portföyün Getirisi (yıllık)
Portföyün Getirisi (aylık)
P.Giriş
Fiyatı
Dünkü Gün (%)
17.857
4.927
11.551
18.971
49.981
9.929
903
Dünkü Gün (%)
98,475
2,6763
2,8921
101,07
Son
Fiyat
4,21
8,83
16,35
17,65
2,23
49,15
6,79
3,28
4,83
12,65
13,95
21,50
3,19
45,80
8,46
3,09
Yıl B.
-1,54% 0,19%
-1,11% 4,04%
0,41% 17,80%
1,17% 8,71%
-0,76% -0,05%
-0,11% 15,73%
-0,98% 14,26%
Yıl B.
-0,45% -7,92%
1,55% 13,20%
-0,54% 0,81%
-1,51% 10,94%
Getiri
(%)
14,7%
43,3%
-14,7%
21,8%
43,0%
-6,8%
24,6%
-5,8%
39,1%
-6,6%
Relatif
BİST
3,4%
5,8%
-4,0%
7,2%
21,3%
4,8%
1,8%
6,0%
8,7%
-1,1%
Bu raporda yer alan bilgi ve yorumlar Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Kurumsal Finans ve Araştırma Bölümü tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan yararlanarak hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksiklilerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı operasyonlarda kullanılmasından
doğabilecek zararlardan Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri
yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize
uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.A.Ş.- Büyükdere Cad. No:171 Metrocity A Blok Kat 44-5 ŞİŞLİ /İSTANBUL
Tel: 0212 334 33 33, Pbx Fax: 0212 334 33 34, [email protected]
Günlük Bülten 09 Mart 2015 Pazartesi
Araştırma ve Kurumsal Finans Bölümü www.sekeryatirim.com.tr
Aselsan’ın (ASELS) 4Ç14’te net kar rakamı 4Ç13’e göre %5 düşüşle 104mn TL seviyesinde gerçekleşti. Şirketin net kar rakamı beklentimiz olan 80mn TL
net kar rakamının üstünde gelirken piyasa beklentisi olan 116mn TL’nin altında kaldı. Şirket 2015 yılına ait bekletilerini de açıkladı. Aselsan, 2015 yılında
konsolide net satış gelirlerindeki artışın TL bazında %16-20 seviyesinde artış göstermesini beklerken, FAVÖK marjının ise %18-20 seviyesinde olmasını
beklediğini açıkladı. Şirket 2015 yılında 120mn TL yatırım harcaması yapacağını ve konsolide özkaynaklardan yapılan Ar-Ge harcamalarının konsolide
satışlara oranının ise %6 seviyesinde olmasının beklendiğini belirtti. Aselsan ayrıca ortaklarına hisse başına brüt %5 (0.05) brüt kar payının 29 Mayıs 2015
tarihinden itibaren dağıtılmasını genel kurulun onayına sunmaya karar verdiğini açıkladı.
Türk Hava Yolları (THYAO), 2014 yılı karından nakit temettü ödenmeyeceğini açıkladı.
Kredi derecelendirme kuruluşu Moody’s Türk Hava Yolları’nın (THYAO) kredi notunu Ba1 görünümünü “Durağan” olarak belirlerken, S&P kredi notunu
BB+ olarak belirledi.
Erdemir (EREGL), ortaklarına hisse başına brüt %40 (0.40 TL) nakit kar payı dağıtılmasını Genel Kurulun onayına sunmaya karar verdiğini açıkladı.
Emlak Konut GYO (EKGYO), 01 Ocak - 28 Şubat 2015 tarihleri itibariyle, toplamda 833.3mn TL (KDV Hariç) değerinde, 1346 adet bağımsız bölümün
satışının (ön satışlar dahil) gerçekleştirildiğini açıkladı.
Garanti Bankası (GARAN), Rekabet Kurulu'nun bankaya idari para cezası verilmesine dair kararına karşın, banka tarafından Ankara 2. İdare Mahkemesi
nezdinde açılan iptal davasının reddedildiğini belirtti.
Türk Traktör (TTRAK), Şubat ayında 2.618 traktör satışı gerçekleştirdiğini açıkladı. Şirket Yurt dışı satış rakamının 1143 olduğunu belirtirken, Şubat ayında üretilen traktör adedinin 4.164 olduğunu açıkladı.
Anadolu Efes (AEFES) 2015 yılı beklentilerini açıkladı. Şirket, konsolide satış hacminin, esas olarak toplam konsolide satış hacmi içindeki payı %70'den
fazla olan meşrubat operasyonlarının satış hacmindeki büyüme sayesinde düşük-orta tek haneli seviyede büyümesinin beklendiğini. Konsolide satış geliri
büyümesinin satış hacimlerindeki büyümenin üzerinde kalmasını beklerken, nominal olarak FAVÖK büyümesinin de satış geliri büyümesinin üzerinde gerçekleşeceğini öngördü.
Hürriyet (HURGZ), 4Ç14’te 143mn TL ne zarar açıkladı. Şirketin 4Ç13’te net zararı 40mn TL seviyesinde bulunuyordu.
Petkim (PETKM), 4Ç14’te 3.9mn TL net kar açıkladı (4Ç13: 0.3mn TL net kar). Petkim 2014 yılı karından nakit temettü dağıtmayacağını açıkladı.
Bu raporda yer alan bilgi ve yorumlar Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Kurumsal Finans ve Araştırma Bölümü tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan yararlanarak hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksiklilerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı operasyonlarda kullanılmasından
doğabilecek zararlardan Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri
yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize
uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş.A.Ş.- Büyükdere Cad. No:171 Metrocity A Blok Kat 44-5 ŞİŞLİ /İSTANBUL
Tel: 0212 334 33 33, Pbx Fax: 0212 334 33 34, [email protected]

Download Report