___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 1 di 17 ENGINEERING INGEGNERIA INFORMATICA S.p.A. SEDE IN ROMA - VIA SAN MARTINO DELLA BATTAGLIA, 56 CAPITALE SOCIALE SOTTOSCRITTO E INTERAMENTE VERSATO EURO 31.875.000 CODICE FISCALE E ISCRIZIONE AL REGISTRO IMPRESE DI ROMA N. 00967720285 C.C.I.A.A. N. 531128 RESOCONTO INTERMEDIO DI GESTIONE AL 3O SETTEMBRE 2014 RELAZIONE DEL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE SULL’ANDAMENTO DELLA GESTIONE DEL GRUPPO ENGINEERING 1. ORGANI SOCIALI.............................................................................................................. 3 2. ATTIVITÀ DEL GRUPPO..................................................................................................... 5 3. AREA DI CONSOLIDAMENTO............................................................................................. 8 4. CRITERI DI REDAZIONE E PRINCIPI CONTABILI .................................................................... 9 5. ANDAMENTO DELLA GESTIONE........................................................................................11 6. POSIZIONE FINANZIARIA NETTA.......................................................................................13 7. FATTI DI RILIEVO AVVENUTI DURANTE IL TRIMESTRE.........................................................13 8. EVENTI SIGNIFICATIVI AVVENUTI DOPO LA CHIUSURA DEL TRIMESTRE ...............................13 9. OPERAZIONI INFRAGRUPPO ............................................................................................14 10. AZIONI PROPRIE .............................................................................................................14 11. ALTRE INFORMAZIONI ....................................................................................................14 12. EVOLUZIONE PREVEDIBILE DELLA GESTIONE .....................................................................15 13. DICHIARAZIONE AI SENSI DELL’ART. 154 - BIS COMMA 2 D. LGS. N. 58/1998........................16 ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 2 di 17 1. ORGANI SOCIALI Consiglio di Amministrazione Il Consiglio di Amministrazione con delibera dell’Assemblea Ordinaria del 24 aprile 2012 e con delibera del Consiglio di Amministrazione del 24 aprile 2012, è stato rinominato per il triennio 2012-2014, come segue: Michele Cinaglia Paolo Pandozy Marilena Menicucci Armando Iorio Massimo Porfiri Giuliano Mari Dario Schlesinger Alberto De Nigro Christoph Sebastian Stephan Giulini* Joerg Zirener* Presidente Amministratore Delegato Consigliere Consigliere Esecutivo Consigliere Indipendente Consigliere Indipendente Consigliere Indipendente Consigliere Indipendente Consigliere Indipendente Consigliere Indipendente * La nomina dei due Consiglieri è stata oggetto di delibera nel corso dell’Assemblea Ordinaria tenutasi il 15 maggio 2014. Il sistema di governance c.d. “monistico” adottato da Engineering Ingegneria Informatica S.p.A. prevede che il Comitato per il Controllo sulla Gestione e controllo Rischi, costituito all’interno del Consiglio di Amministrazione, sia formato da soli amministratori indipendenti. Anche il Comitato per la Remunerazione, il Comitato per le Nomine e il Comitato per la gestione e l’approvazione delle procedure previste con parti correlate, sono formati da soli amministratori indipendenti. Segretario Luca Sabelli Lead Independent Director Giuliano Mari Amministratore incaricato al sistema di Controllo Interno e di Gestione dei Rischi Paolo Pandozy Comitato per il Controllo sulla Gestione e Controllo Rischi Presidente Massimo Porfiri Membri Alberto De Nigro Dario Schlesinger ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 3 di 17 Comitato per la Remunerazione Presidente Giuliano Mari Membri Massimo Porfiri Alberto De Nigro Comitato per le Nomine Presidente Giuliano Mari Membri Massimo Porfiri Dario Schlesinger Comitato per la gestione e l’approvazione delle procedure previste con Parti Correlate Presidente Massimo Porfiri Membri Alberto De Nigro Dario Schlesinger Organismo di Vigilanza Presidente Massimo Porfiri Membri Alberto De Nigro Dario Schlesinger Dirigente Preposto Armando Iorio Società di Revisione Deloitte & Touche S.p.A. Specialist BANCA IMI S.p.A. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 4 di 17 2. ATTIVITÀ DEL GRUPPO Il Gruppo Engineering Ingegneria Informatica (di seguito denominato anche Gruppo Engineering o Gruppo o Engineering) è il primo operatore nazionale nell'offerta integrata di servizi, prodotti e consulenza ICT. Fondato a Padova il 6 giugno 1980, è quotato dal dicembre 2000 sul segmento FTSE STAR di Borsa Italiana. Con circa 7.300 dipendenti, 40 sedi distribuite nelle regioni italiane, nell'UE e in America Latina, una rappresentanza negli USA, il Gruppo produce circa l’11% di fatturato all’estero e gestisce iniziative IT in oltre 20 diversi paesi con progetti per il settore Industria, Telecomunicazioni, Utilities, Banking e Pubblica Amministrazione. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 5 di 17 Opera nel mercato dell’outsourcing e del Cloud Computing attraverso un network integrato di 6 data center localizzati a Pont St. Martin (AO), Torino, Padova, Vicenza, Milano e Roma attraverso il quale gestisce circa 300 clienti con un’infrastruttura allineata ai migliori standard tecnologici, qualitativi e di sicurezza. Il mercato di Engineering è costituito da clienti di medie-grandi dimensioni sia privati (banche, assicurazioni, industria, servizi e telecomunicazioni) che pubblici (sanità, pubblica amministrazione locale, centrale e difesa) a cui si aggiungono PMI e comuni di piccole dimensioni a cui sono indirizzate linee di offerta dedicate rispettivamente in ambito ERPCRM e gestione delle entrate. Svolge un ruolo di leadership nella ricerca sul software coordinando diversi progetti nazionali e internazionali attraverso un network di partner scientifici ed universitari in tutta Europa. É attivo nello sviluppo di soluzioni Cloud e nella comunità Open Source. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 6 di 17 Il Gruppo opera nell’area del Software e dei Servizi IT con una quota di mercato in Italia pari a circa il 7,2% e una posizione predominante in diversi settori verticali grazie ad un ampio portafoglio di soluzioni proprietarie, dalla compliance bancaria (SISBA, ELISE), al Billing e CRM in ambito Utilities (NET@Suite), alle soluzioni integrate di diagnostica e amministrazione nella Sanità (AREAS), ai sistemi WFM (Overit S.p.A.) e alle piattaforme mobile in ambito TLC. In relazione a system integration, application management e outsourcing la quota di mercato del Gruppo supera ampiamente il 10%. Grazie al proprio modello di business il Gruppo è in grado di creare valore tangibile nei diversi ambiti di intervento, essendo in grado di rispondere a tutte le esigenze dei propri e potenziali clienti e di definire, pianificare e realizzare concretamente efficienti ed efficaci strategie IT. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 7 di 17 3. AREA DI CONSOLIDAMENTO Riportiamo di seguito le società incluse nell’area di consolidamento. * Sicilia e-Servizi Venture S.c.r.l., Servizi Telematici Siciliani S.r.l. ed EngO S.p.A. sono state poste in liquidazione. La struttura del Gruppo Engineering al 30 settembre 2014 è costituita da 13 società (oltre alle società Sitel S.r.l. e Servizi Telematici Siciliani S.r.l. ed EngO S.p.A. che sono state poste in liquidazione) sulle quali la Capogruppo esercita l’attività di coordinamento e di indirizzo manageriale e di business. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 8 di 17 4. CRITERI DI REDAZIONE E PRINCIPI CONTABILI In relazione all’attuazione della direttiva c.d. Trasparency ed in conformità all’avviso n° 1814 del 28/01/2008 di Borsa Italiana e al comunicato Consob del 30/04/2008 DEM/8041082, le informazioni della relazione trimestrale sono state predisposte secondo quanto disposto dall’art. 154-ter “Relazioni finanziarie” del Testo Unico della Finanza, introdotto dal D.Lgs. 195/2007. Le risultanze economiche e finanziarie contenute nella presente relazione sono state predisposte in conformità ai principi contabili internazionali (International Accounting Standards - IAS o International Financial Reporting Standards – IFRS) omologati dall’Unione Europea nonché alle relative interpretazioni dell’IFRIC (International Financial Reporting Interpretation Committee) e SIC (Standing Interpretation Committee). Le società incluse nell’area di consolidamento sono consolidate con il metodo integrale ad eccezione di quelle non operative ed in liquidazione che sono valutate con il metodo del patrimonio netto, il periodo contabile delle controllate coincide con quello della Capogruppo. Le valutazioni sono state operate nella prospettiva della continuazione dell’attività del Gruppo nel prevedibile futuro. I risultati conseguiti al 30 settembre 2014 includono le partecipazioni illustrate nella tabella della pagina precedente. I prospetti contabili del conto economico consolidato rappresentano la situazione progressiva alla data e quella del trimestre di riferimento confrontati con gli analoghi periodi dell’esercizio precedente. Nella presente relazione vengono utilizzati alcuni indicatori alternativi di performance non previsti dai principi contabili IFRS, in linea con la raccomandazione CESR/05-178b pubblicata il 3 novembre 2005. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 9 di 17 In particolare l’Ebitda (margine operativo lordo) è determinato, con riferimento ai prospetti di conto economico, dal risultato operativo al lordo di ammortamenti, accantonamenti e svalutazioni. L’Ebit coincide invece con il risultato operativo. Inoltre sono state effettuate alcune stime e assunzioni, uniformemente a tutti i periodi intermedi presentati, che hanno effetto sui valori economici e patrimoniali. Se nel futuro tali stime e assunzioni, basate sulla miglior valutazione da parte del management, dovessero differire dalle situazioni effettive, sarebbero modificate nel periodo in cui le circostanze stesse variano. Le suddette valutazioni si ispirano al principio di ragionevolezza e tengono conto della prassi, dell’esperienza storica, del coinvolgimento di consulenti esterni e delle condizioni di mercato. I dati relativi alla posizione finanziaria netta sono confrontati con i dati di chiusura del trimestre precedente e dell’ultimo esercizio. I valori indicati nella presente trimestrale sono espressi in milioni di euro. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 10 di 17 5. ANDAMENTO DELLA GESTIONE (Importi in milioni di euro) 1 / 1 - 30 / 09 1 / 7 - 30 / 09 DATI ECONOMICI 2013 2014 yoy 2013 2014 yoy Ricavi netti delle prestazioni Altri ricavi e proventi 576,1 16,1 588,7 24,3 2,2% 186,7 5,2 194,0 6,4 3,9% Valore della produzione 592,2 612,9 3,5% 191,8 200,4 4,5% Materie prime, sussid.,di cons. e merci Servizi Personale Oneri diversi di gestione 6,2 221,0 288,9 7,9 13,0 215,9 304,4 7,8 109,4% -2,3% 5,4% -1,4% 2,9 73,7 91,8 1,9 6,9 71,5 94,7 2,8 137,4% -3,1% 3,2% 47,5% Costi della produzione 524,0 541,2 3,3% 170,3 175,9 3,3% Risultato Operativo Lordo (EBITDA) % sui ricavi netti 68,2 11,8% 71,8 12,2% 5,2% 21,5 11,5% 24,5 12,6% 14,3% 47,3 8,2% 55,6 9,4% 17,5% 15,9 8,5% 21,7 11,2% 37,0% 56,5 9,6% -20,0% 15,1 8,1% 22,6 11,6% 49,3% Risultato operativo (EBIT) % sui ricavi netti Risultato prima delle imposte (EBT) % sui ricavi netti 70,6 (*) 12,3% (*) comprende 26,5 milioni di euro di risultato positivo straordinario Il conto economico consolidato del terzo trimestre 2014 presenta ricavi in crescita ed un ulteriore significativo incremento della redditività operativa con un miglioramento di tutti gli indicatori economici che va oltre le nostre precedenti stime. • Il valore della produzione registra un risultato di 200,4 milioni di euro in crescita del 4,5% rispetto al terzo trimestre 2013. • Il risultato operativo lordo (EBITDA) del periodo cresce del 14,3% (+3,0 milioni di euro sul terzo trimestre 2013). • Il risultato prima delle imposte (EBT) raggiunge i 22,6 milioni di euro, in crescita del 49,3% sull’analogo trimestre 2013 (15,1 milioni di euro) • La posizione finanziaria netta si attesta a +36,6 milioni di euro contro i –6,9 milioni di euro di settembre 2013 ed i +39,0 milioni di euro di dicembre 2013. Al 30 ottobre 2014 risulta positiva per circa 50 milioni di euro. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 11 di 17 Analoghe considerazioni vanno estese al raffronto dei primi novi mesi dell’anno in corso rispetto all’anno precedente: • Il volume dei ricavi ha raggiunto i 612,9 milioni di euro in crescita del 3,5% rispetto ai 592,2 milioni di euro dell’analogo periodo dell’esercizio precedente. • Il risultato operativo lordo (EBITDA) si attesta a 71,8 milioni di euro rispetto ai 68,2 milioni di euro (+5,2%), scontando la vendita straordinaria di licenze software che ha influenzato positivamente l’esercizio 2013. • Il risultato prima delle imposte (EBT) registra un valore di 56,5 milioni di euro in crescita del 28,1% rispetto al risultato 2013 al netto del badwill di 26,5 milioni derivanti dall’operazione di acquisizione di T-Systems Italia S.p.a. (oggi Engineering.mo S.p.a.). Al 30 settembre 2014 l’organico del Gruppo risulta pari a 7.303 unità sostanzialmente in linea rispetto alle 7.283 unità della chiusura 2013 e alle 7.297 unità dell’analogo periodo dell’esercizio precedente. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 12 di 17 6. POSIZIONE FINANZIARIA NETTA La posizione finanziaria netta al 30 settembre 2014 è riportata positiva a 36,6 milioni di euro contro i -6,9 milioni di euro dell’analogo periodo 2013 ed i +39,0 milioni di euro di fine 2013. (Importi in milioni di euro) 7. POSIZIONE FINANZIARIA NETTA 30 / 09 / 2013 31 / 12 / 2013 30 / 09 / 2014 Passività finanziarie non correnti (19,5) (19,5) (45,6) Disponibilità liquide 97,9 146,2 126,6 Passività finanziarie correnti (85,4) (87,7) (44,4) TOTALE POSIZIONE FINANZIARIA NETTA (6,9) 39,0 36,6 FATTI DI RILIEVO AVVENUTI DURANTE IL TRIMESTRE Riportiamo di seguito i principali eventi: • in data 10 luglio 2014 è stato corrisposto il dividendo agli azionisti in ottemperanza alla delibera dell’Assemblea Ordinaria tenutasi lo scorso 15 maggio per un valore di 8,0 milioni di euro. • In data 12 settembre 2014 l’Assemblea Straordinaria di XC Excellence Club S.r.l. ha provveduto a modificare la denominazione sociale in Engineering Excellence Center S.r.l.. Nel medesimo giorno la Società ha provveduto ad acquisire un ramo d’Azienda deputato allo svolgimento di processi, attività di servizi IT consistenti nell’implementazione delle soluzioni SAP di Logistica Avanzata. 8. EVENTI SIGNIFICATIVI AVVENUTI DOPO LA CHIUSURA DEL TRIMESTRE Nessun fatto significativo è avvenuto dopo la chiusura del trimestre. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 13 di 17 9. OPERAZIONI INFRAGRUPPO Ai sensi della raccomandazione CONSOB n. 97001574 del 20 febbraio 1997, si attesta che le operazioni infragruppo sono avvenute alle normali condizioni commerciali di mercato, mentre non si rilevano operazioni con parti correlate e operazioni atipiche. Si ricorda che i rapporti fra le società del Gruppo Engineering, sostanzialmente costituiti da forniture di servizi utilizzati nell’ambito di progetti verso clienti, hanno generato interscambio di ricavi/costi per 43,5 milioni di euro. 10. AZIONI PROPRIE In data 15 maggio 2014 l’assemblea dei soci di Engineering Ingegneria Informatica S.p.A. ha deliberato un piano di acquisto di azioni proprie fino ad un massimo di 2.500.000 azioni in un arco di tempo massimo di 18 (diciotto) mesi. Le azioni proprie presenti in portafoglio alla data del 30 settembre 2014 ammontano a n. 317.642 per un controvalore di euro 7.444.436,29 , iscritto nell’apposita voce del passivo patrimoniale come previsto dalle disposizioni introdotte dallo IAS 32, ad un prezzo medio di carico di 23,4366 euro per azione. Alla data di approvazione del presente rendiconto, il numero di azioni proprie detenute nel portafoglio della Società è aumentato a n. 334.726 (pari al 2,678% delle azioni della Società). 11. ALTRE INFORMAZIONI Facendo seguito alle iniziative comunicate in sede di approvazione della semestrale proseguono tutte le azioni, anche giudiziarie, volte a recuperare il credito vantato nei confronti di Sicilia e Servizi S.p.A. da parte della controllata Sicilia e-Servizi Venture S.c.r.l. . Alla data la posizione creditoria della Sicilia e-Servizi Venture S.c.r.l., da noi posseduta al 65%, nei confronti della Sicilia e Servizi S.p.A. controllata interamente dalla Regione Siciliana è di oltre 108 milioni di euro composto da fatture emesse, fatture da emettere e lavori in corso su ordinazione. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 14 di 17 12. EVOLUZIONE PREVEDIBILE DELLA GESTIONE I dati consuntivi dei primi nove mesi dell'anno risultano migliori rispetto alle nostre previsioni di periodo e ci consentono di confermare al 31 dicembre 2014 le stime già anticipate, con un valore della produzione tra 840 e 860 milioni di euro e un ebitda tra 104 e 106 milioni di euro. Come per gli anni precedenti anche nel 2014 proporremo all’Assemblea degli Azionisti delle società Engineering Ingegneria Informatica S.p.A. di distribuire parte degli utili di esercizio ai dipendenti secondo criteri legati al raggiungimento di obiettivi gestionali. Confidando che tale destinazione verrà approvata dall’Assemblea degli Azionisti, prevediamo di contabilizzare alla fine dell’anno fra i costi del personale fino a circa 8,0 milioni di euro in aderenza al principio contabile internazionale IAS 19. ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 15 di 17 13. DICHIARAZIONE AI SENSI DELL’ART. 154 - BIS COMMA 2 D. LGS. N. 58/1998 DICHIARAZIONE AI SENSI DELL'ART. 154-BIS, COMMA 2 DEL D.LGS. 24 FEBBRAIO 1998, N. 58 E SUCCESSIVE MODIFICHE ED INTEGRAZIONI OGGETTO: Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014. Il sottoscritto dott. Armando Iorio, quale dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari di Engineering Ingegneria Informatica S.p.A., attesta in conformità a quanto previsto dall’art. 154 bis, comma secondo, del decreto legislativo 24 febbraio 1998, N. 58, che il resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014, corrisponde alle risultanze documentali, ai libri e alle scritture contabili. Roma, 14 novembre 2014 Il Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari Dott. Armando Iorio ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 16 di 17 GRUPPO ENGINEERING (Importi in milioni di euro) 1 / 1 - 30 / 09 1 / 7 - 30 / 09 DATI ECONOMICI 2013 2014 yoy 2013 2014 yoy Ricavi netti delle prestazioni Altri ricavi e proventi 576,1 16,1 588,7 24,3 2,2% 186,7 5,2 194,0 6,4 3,9% Valore della produzione 592,2 612,9 3,5% 191,8 200,4 4,5% Materie prime, sussid.,di cons. e merci Servizi Personale Oneri diversi di gestione 6,2 221,0 288,9 7,9 13,0 215,9 304,4 7,8 109,4% -2,3% 5,4% -1,4% 2,9 73,7 91,8 1,9 6,9 71,5 94,7 2,8 137,4% -3,1% 3,2% 47,5% Costi della produzione 524,0 541,2 3,3% 170,3 175,9 3,3% Risultato Operativo Lordo (EBITDA) % sui ricavi netti 68,2 11,8% 71,8 12,2% 5,2% 21,5 11,5% 24,5 12,6% 14,3% 47,3 8,2% 55,6 9,4% 17,5% 15,9 8,5% 21,7 11,2% 37,0% 56,5 9,6% -20,0% 15,1 8,1% 22,6 11,6% 49,3% Risultato operativo (EBIT) % sui ricavi netti Risultato prima delle imposte (EBT) % sui ricavi netti 70,6 (*) 12,3% (*) comprende 26,5 milioni di euro di risultato positivo straordinario (Importi in milioni di euro) POSIZIONE FINANZIARIA NETTA 30 / 09 / 2013 Passività finanziarie non correnti (19,5) (19,5) (45,6) Disponibilità liquide 97,9 146,2 126,6 Passività finanziarie correnti (85,4) (87,7) (44,4) TOTALE POSIZIONE FINANZIARIA NETTA (6,9) 39,0 36,6 31 / 12 / 2013 30 / 09 / 2014 ___________________________________________________________________________________________ Resoconto intermedio di gestione al 30 settembre 2014 17 di 17
© Copyright 2024 Paperzz
