A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ TÜRKİYE GRUP VE ZİNCİR OTELLER GELİŞİM ENDEKSİ (GHG INDEX) 2014 30 YIL 1984-2014 AKTOB ARAŞTIRMA /EROL KARABULUT A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ ÖNSÖZ / SUNUŞ TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Son 30 yılda, dünya konaklama sektöründe en hızlı büyüyen pazarların başında gelen Türkiye, aynı zamanda, uluslar arası ölçekte görülen grup ve zincir yapılanmasında da öne çıkmaya başladı. İki binli yılların başında Türkiye’de grup ve zincir yapılanmasına geçen 50’den az girişim bulunuyordu. Bugün Türkiye’de grup ve zincir yapılanmasına geçen, bu yönde faaliyetlerde bulunan girişim sayısı 150’ye ulaştı. Bu toplama yabancı marka ve zincirler de eklendiğinde Türkiye, 200 dolayında grup ve zincirin faaliyet gösterdiği bir konaklama sektörü yapılanmasına ulaşmış bulunmaktadır. Öte yandan, son 10 yılda, Türkiye’de doğan ve faaliyet alanı, işletme, yatırım veya kiralama gibi yöntemlerle, uluslar arası boyuta ulaşan 10 kadar grup bulunmaktadır. Bu grupların 5 adedi, yurtdışında da kendi markalarını kullanırken, bazı otel ve turoperatörleri grupları da bazı ülkelerde oteller kiralamaktadır. Gelişimi bu denli hızlı olan grup ve zincirleşme faaliyetlerini, değerlendirmek, analiz etmek için bugüne kadar tesis, oda ve yatak sayısı gibi fiziki özellikler kullanıldı. Oysa Türkiye’de doğan, yurtiçinde ve yurtdışında faaliyetlerde bulunan grup ve zincirlerin; tesis özellikleri, lokasyonları, ürün gamları, yatırım davranışları, tanıtım ve pazarlara stratejileri, istihdam politikaları vb farklılıklar göstermektedir. Bu farklılıklar dikkate alınmadığında, en fazla yatağa veya tesise sahip olanların “en iyi”, “en büyük” gibi tabirlerle öne çıkartılması, aslında sektör olarak sağlanan gelişmenin tam anlamıyla algılanmasını engellemektedir. 2 TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ Grup ve zincir otellerin gelişimlerini, daha nesnel kriterler yansıtmak, içinde bulunduğumuz dönem, rekabet koşulları ve turizm politikaları açısından son derece önemlidir. AKTOB Araştırma Birimi olarak, bu gerçeklerden hareketle, konaklama sektörünün, grup ve zincirleşme eğilimlerini, çok sayıda ve ölçülebilir kriterler kullanarak yapmayı amaçladık. Bu açıdan, 10 temel gösterge ve kriteri barındıran Grup Oteller Gelişim Endeksi (GHG Index) geliştirildi. Bu temel kriterlerle; grup ve zincir otellerin gerçek büyüme eğilimleri yalnızca yatak sayısı olarak değil, aldıkları riskler, markaları, yatırım eğilimleri, yarattıkları istihdam gibi değerlerin de eklenmesiyle ortaya çıkarıldı. Ülkemizde bu yaklaşımla, bir ilki temsil eden Grup Oteller Gelişim Endeksi (GHG Index), şirketlerin toplam değerlerini nicelik ve nitelik ele alıp değerlendirmektedir. Ortaya çıkan genel sıralama ise klasik yaklaşımların oldukça ötesinde olup, konaklamadaki genel ve değişen eğilimlerin de ortaya konmasına yardımcı olmaktadır. 3 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ YÖNTEM TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Türkiye’de faaliyette olan ulusal konaklama gruplarının, 10 temel göstergede ele alınıp, puanlandığı Grup Oteller Gelişim Endeksi (GHG Index), ilk defa yayınlanmaktadır. Yılda bir kez rapor halinde yayınlanması planlanan araştırmada, konu edilen grup ve zincir yapıları 10 gösterge ve kriterle ele alınıp değerlendirildi. Her bir kriter kendi içinde özel bir puanlama sistemi ile ele alınarak, grup ve zincirlere sahip oldukları oranda yansıtıldı. Her bir grubun, kriterlerden aldıkları puanlar toplanarak bir gelişim endeksi oluşturuldu. Ele alınan tarih itibariyle genel ve özel bazı sıralama ve sınıflandırmalar oluşturuldu. Türkiye’de doğan ve faal olan grup ve zincirlerin değerlendirildiği araştırmada, Türkiye’de; franchising, ortaklık, işletme veya kiralama gibi yöntemlerle faaliyette olan yabancı grup ve zincirler hariç tutuldu. Grup Oteller Gelişim Endeksi (GHG Index) kriterleri: Tesis sayısı Oda ve yatak kapasitesi, Mülkiyet, işletme ve yönetim tarzları, Kurumsallaşma ve devamlılık, Ulaşılan maksimum personel sayısı, Yapılmakta olan, planlı yatırımlar, Ülke genelindeki yaygınlık, Yurtdışı yatırım ve işletmeleri, Sunulan ürün çeşitliliği, Bünyedeki marka sayısı, Yabancı markalarla partnerlikler vb. 4 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Grup Oteller Gelişim Endeksi (GHG Index) 2014 ARAŞTIRMASI SONUÇLARI 5 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ A) Gelişmişlik sıralaması (İlk 15 Grup) TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 AKTOB Araştırma Birimi tarafından gerçekleştirilen Grup Oteller Gelişim Endeksi (GHG Index) 2014 Araştırması bulgularına göre; gelişmişlik sıralamasında; Divan Hotels, Dedeman Hotels, Kaya Hotels, Rixos Hotels ve Limak International Hotels ilk 5 grubu oluşturdu. Bu 5’ li grubu; Crystal Hotels, Barut Hotels, Voyage Hotels, Anemon Hotels ve Paloma Hotels izlediler. Son 5’ li grup da Titanic Hotels, The Marmara Hotels, Delphin Hotels, IC Hotels ve WOW Hotels’ den oluştu. GHG INDEX SIRALAMASI 0,0 20,0 40,0 60,0 80,0 100,0 120,0 104,0 DİVAN HOTELS 103,1 DEDEMAN HOTELS & RESORTS 103,0 KAYA HOTELS 102,5 RIXOS OTELLERİ 91,8 LİMAK INTERNATIONAL HOTELS 90,0 CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA BARUT HOTELS 78,0 73,7 VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) 72,4 ANEMON HOTELS PALOMA HOTELS 67,7 63,1 TITANIC RESORTS & HOTELS 62,2 THE MARMARA GRUBU 62,0 DELPHİN HOTELS & RESORTS 60,5 IC HOTELS 60,2 WOW HOTELS-MNG (*) Türkiye’de; franchising, ortaklık, işletme veya kiralama gibi yöntemlerle faaliyette olan yabancı grup ve zincirler hariç. 6 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ B) Yeni ve klasik yaklaşımla Grup ve zincirler TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Grup ve zincir otellerin değerlendirilmesi ve sıralanmasında yıllardır kullanılan yaklaşım ile araştırmamızın sunduğu yeni yaklaşım arasındaki farklar, aşağıda tabloda birkaç örnekle gösterilmiştir. Tablodan da görüleceği gibi, yalnızca sayısal gelişimi ele alan yaklaşımla, 10 kriterden oluşan puanlamanın getirdiği sonuçlar farklılıklar göstermektedir. Örneğin tesis ve oda sayısında alt sıralarda olan grup, GHG Indexe göre ilk sıralarda, tersine, GHG indexe göre ilk sıralarda olan grup da tesis ve oda sayısında daha alt sıralara inebilmektedir. GHG ve klasik yaklaşımla grupların sıralaması GHG 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 DİVAN HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS KAYA HOTELS RIXOS OTELLERİ LİMAK INTERNATIONAL HOTELS CRYSTAL HOTELS RESORTS BARUT HOTELS CLUB VOYAGE GRUPU ANEMON HOTELS PALOMA HOTELS TITANIC RESORTS & HOTELS THE MARMARA GRUBU DELPHİN HOTELS & RESORTS IC HOTELS WOW HOTELS Tesis 4 3 8 1 9 5 6 10 2 12 11 7 13 14 15 Oda 14 6 5 1 9 2 7 4 13 10 12 15 3 11 8 İstihdam 13 12 5 1 11 2 8 3 14 9 7 15 4 10 6 (*) Türkiye’de; franchising, ortaklık, işletme veya kiralama gibi yöntemlerle faaliyette olan yabancı grup ve zincirler hariç. 7 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ C) Yabancı grup ve zincirlerde görünüm TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Araştırmamıza konu olan grup ve zincir otellerin değerlendirilmesi ve sıralanmasında, kapsam dışı tutulan uluslar arası yapılanmaların durumu da ele alındı. Sahip oldukları değerlerin farklılığı ve ölçümündeki zorluklar açısından araştırtma kapsamı dışında tutulan yabancı kökenli bu grup ve zincirler, karşılaştırma yapılabilecek değerler açısından Türkiye özelinde değerlemeye tabi tutuldu. 2014 yılı Haziran ayı değerlerine göre, Türkiye’ de gelişmişlik düzeyi en yüksek uluslar arası grup ve zincirler içinde Hilton Worldwide ilk sırada yer aldı. Onu, Wyndham Hotels, Accor Hotel Türkiye, Starwood Hotels ve Intercontinental Hotel Grup izledi. GHG Index (2014) 0 20 40 60 80 100 120 107 HİLTON WYNDHAM HOTELS 83 57 SUNTOPIA HOTELS-TUI HOTELS 57 ACCOR HOTEL TURKEY 53 STARWOOD HOTELS 51 INTERCONTINENTAL GROUP BEST WESTERN INT. 43 41 REZİDOR HOTEL GRUP 41 MARRIOTT ROBİNSON CLUBS-TUI 31 27 CLUB MED 26 SWISSOTEL 23 MARITIM HOTELS 21 KEMPINSKI HOTELS SENTIDO HOTELS & RESORTS 18 8 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller (G HG I N DE X ) 2 014 Coğrafi yaygınlık sıralaması Ülke genelinde faal olunan il /bölge sayısına göre Ülke Geneline Yaygınlık Puanı 0 2 4 6 8 10 12 14 16 18 ANEMON HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS DİVAN HOTELS RIXOS OTELLERİ KAYA HOTELS ALKOÇLAR HOTELS CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA LİMAK INTERNATIONAL HOTELS TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ TITANIC RESORTS & HOTELS THE MARMARA GRUBU MAJESTY HOTELS & RESORT BARUT HOTELS PALOMA HOTELS KERVANSARAY OTELLERİ RICHMOND GRUP LIBERTY HOTELS VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) WOW HOTELS-MNG MARTI GRUBU ÖZKAYMAK HOTELS GREEN PARK HOTELS PINE BAY HOTELS & RESORTS ASKA HOTELS LARİSSA HOTELS VERA HOTELS & RESORTS CACTUS HOTELS DELPHİN HOTELS & RESORTS IC HOTELS STONE GROUP HOTELS DEFNE HOTELS AKKA HOTELS NG HOTELS AMARA WORLD HOTELS SÜRAL GRUBU GLORIA HOTELS & RESORTS SUNİS HOTELS TRENDY HOTELS ALİ BEY HOTELS & RESORTS 9 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller Marka portföyü sıralaması, 2 ve üzeri marka TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Ulusal gruplar KAYA HOTELS DİVAN HOTELS PALOMA HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS CLUB VOYAGE GRUPU IC HOTELS Yabancı gruplar HİLTON STARWOOD HOTELS INTERCONTINENTAL GROUP MARRIOTT DER TOURİSTİK WYNDHAM HOTELS THOMAS COOK TUI GROUP ACCOR HOTEL TURKEY REZİDOR HOTEL GRUP 10 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Ürün portföyü sıralaması (Sahil, Şehir, Kış, Kongre, Golf vb) Ürün Portföyü Puanı Sıralaması 0 5 10 15 20 25 30 35 40 KAYA HOTELS LİMAK INTERNATIONAL HOTELS DİVAN HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS IC HOTELS RIXOS OTELLERİ CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA THE MARMARA GRUBU WOW HOTELS-MNG ALKOÇLAR HOTELS MARTI GRUBU BARUT HOTELS VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) PALOMA HOTELS TITANIC RESORTS & HOTELS MAJESTY HOTELS & RESORT ÖZKAYMAK HOTELS KERVANSARAY OTELLERİ GREEN PARK HOTELS RICHMOND GRUP PINE BAY HOTELS & RESORTS GLORIA HOTELS & RESORTS NG HOTELS ANEMON HOTELS DELPHİN HOTELS & RESORTS STONE GROUP HOTELS DEFNE HOTELS LIBERTY HOTELS ASKA HOTELS LARİSSA HOTELS AKKA HOTELS SÜRAL GRUBU VERA HOTELS & RESORTS SUNİS HOTELS TRENDY HOTELS CACTUS HOTELS AMARA WORLD HOTELS ALİ BEY HOTELS & RESORTS EMİRHAN HOTELS 11 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller İstihdam sıralaması Sezonda ulaşılan max çalışan sayısına göre İstihdam Puanı Sıralaması 2,0 4,0 6,0 8,0 10,0 12,0 TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 0,0 14,0 RIXOS OTELLERİ CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) DELPHİN HOTELS & RESORTS KAYA HOTELS WOW HOTELS-MNG TITANIC RESORTS & HOTELS BARUT HOTELS STONE GROUP HOTELS PALOMA HOTELS LİMAK INTERNATIONAL HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS ASKA HOTELS MAJESTY HOTELS & RESORT IC HOTELS AMARA WORLD HOTELS VERA HOTELS & RESORTS LIBERTY HOTELS SUNİS HOTELS DİVAN HOTELS DEFNE HOTELS GLORIA HOTELS & RESORTS MARTI GRUBU LARİSSA HOTELS KERVANSARAY OTELLERİ SÜRAL GRUBU ALİ BEY HOTELS & RESORTS TRENDY HOTELS AKKA HOTELS CACTUS HOTELS PINE BAY HOTELS & RESORTS ANEMON HOTELS GREEN PARK HOTELS ALKOÇLAR HOTELS NOA HOTELS NG HOTELS RICHMOND GRUP THE MARMARA GRUBU ÖZKAYMAK HOTELS EMİRHAN HOTELS 12 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller Varlık/Mülk sıralaması Sahip olunan tesis sayısına göre Varlık/Mülk Puanı Sıralaması 5 10 15 20 25 TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ 30 CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA BARUT HOTELS KAYA HOTELS ANEMON HOTELS THE MARMARA GRUBU LİMAK INTERNATIONAL HOTELS PALOMA HOTELS DELPHİN HOTELS & RESORTS DİVAN HOTELS VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) TITANIC RESORTS & HOTELS ALKOÇLAR HOTELS KERVANSARAY OTELLERİ GREEN PARK HOTELS DEFNE HOTELS RIXOS OTELLERİ WOW HOTELS-MNG ÖZKAYMAK HOTELS STONE GROUP HOTELS RICHMOND GRUP PINE BAY HOTELS & RESORTS IC HOTELS AKKA HOTELS SÜRAL GRUBU SUNİS HOTELS TRENDY HOTELS MARTI GRUBU LIBERTY HOTELS LARİSSA HOTELS VERA HOTELS & RESORTS GLORIA HOTELS & RESORTS NG HOTELS AMARA WORLD HOTELS ALİ BEY HOTELS & RESORTS EMİRHAN HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS MAJESTY HOTELS & RESORT ASKA HOTELS (G HG I N DE X ) 2 014 0 13 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Toplam tesis sayısı Mülkiyet, işletme, kira vb dahil Toplam Tesis Puanı 0 5 10 15 20 25 30 RIXOS OTELLERİ ANEMON HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS DİVAN HOTELS CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA BARUT HOTELS THE MARMARA GRUBU LARİSSA HOTELS KAYA HOTELS LİMAK INTERNATIONAL HOTELS VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) TITANIC RESORTS & HOTELS ALKOÇLAR HOTELS MAJESTY HOTELS & RESORT LIBERTY HOTELS CACTUS HOTELS PALOMA HOTELS DELPHİN HOTELS & RESORTS KERVANSARAY OTELLERİ ASKA HOTELS ÖZKAYMAK HOTELS DEFNE HOTELS VERA HOTELS & RESORTS GREEN PARK HOTELS IC HOTELS WOW HOTELS-MNG MARTI GRUBU STONE GROUP HOTELS RICHMOND GRUP PINE BAY HOTELS & RESORTS NOA HOTELS AKKA HOTELS SÜRAL GRUBU SUNİS HOTELS TRENDY HOTELS AMARA WORLD HOTELS GLORIA HOTELS & RESORTS NG HOTELS ALİ BEY HOTELS & RESORTS EMİRHAN HOTELS 14 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Oda sayısı Yurtiçi ve yurtdışı toplam Oda Kapasitesi Puanı 0,0 2,0 4,0 6,0 8,0 10,0 12,0 14,0 16,0 RIXOS OTELLERİ CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA DELPHİN HOTELS & RESORTS VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) KAYA HOTELS DEDEMAN HOTELS & RESORTS BARUT HOTELS WOW HOTELS-MNG LİMAK INTERNATIONAL HOTELS STONE GROUP HOTELS PALOMA HOTELS LIBERTY HOTELS IC HOTELS MAJESTY HOTELS & RESORT TITANIC RESORTS & HOTELS ANEMON HOTELS KERVANSARAY OTELLERİ ASKA HOTELS AMARA WORLD HOTELS VERA HOTELS & RESORTS SUNİS HOTELS DİVAN HOTELS DEFNE HOTELS LARİSSA HOTELS GREEN PARK HOTELS ÖZKAYMAK HOTELS MARTI GRUBU CACTUS HOTELS SÜRAL GRUBU PINE BAY HOTELS & RESORTS THE MARMARA GRUBU ALİ BEY HOTELS & RESORTS GLORIA HOTELS & RESORTS AKKA HOTELS RICHMOND GRUP TRENDY HOTELS ALKOÇLAR HOTELS NOA HOTELS NG HOTELS EMİRHAN HOTELS 15 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ D) GHG Index Değerlendirme Kriteleri İle Grup Ve Zincir Oteller TÜ R K İ Y E GRU P V E Zİ NCİR OTE L L ER GE LİŞİ M EN DEKSİ (G HG I N DE X ) 2 014 Yatırım Eğilimleri Yurtiçi ve yurtdışı toplam Yatırım Eğilimi Puanı 0 1 2 3 4 5 DİVAN HOTELS RIXOS OTELLERİ LİMAK INTERNATIONAL HOTELS ANEMON HOTELS CRYSTAL HOTELS RESORTS & SPA DEDEMAN HOTELS & RESORTS TITANIC RESORTS & HOTELS MARTI GRUBU KAYA HOTELS BARUT HOTELS DELPHİN HOTELS & RESORTS ALKOÇLAR HOTELS ASKA HOTELS VOYAGE HOTELS (Maxx Royal) PALOMA HOTELS SUNİS HOTELS IC HOTELS STONE GROUP HOTELS GREEN PARK HOTELS GLORIA HOTELS & RESORTS NG HOTELS CACTUS HOTELS THE MARMARA GRUBU WOW HOTELS-MNG MAJESTY HOTELS & RESORT ÖZKAYMAK HOTELS KERVANSARAY OTELLERİ DEFNE HOTELS LIBERTY HOTELS LARİSSA HOTELS VERA HOTELS & RESORTS TRENDY HOTELS AMARA WORLD HOTELS ALİ BEY HOTELS & RESORTS EMİRHAN HOTELS 16 A KDEN İZ T U RİST İK OTE LCİLE R V E İŞLETME CİLE R BİRLİĞİ TÜRKİYE GRUP VE ZİNCİR OTELLER GELİŞİM ENDEKSİ (GHG INDEX) 2014 30 YIL 1984-2014 AKTOB ARAŞTIRMA /EROL KARABULUT
© Copyright 2024 Paperzz
