受益者用資料ＨＳＢＣチャイナオープン(週報) (No.220 2006年5月19日現在) 基準価額の推移商品の特徴 28,000 第1期(2003.1.30)分配金第2期(2004.1.30)分配金第3期(2005.1.31)分配金第4期(2006.1.30)分配金 26,000 24,000 22,000 0円 500円 400円 500円 1. 主に中国の証券取引所に上場している株式に投資するＨＳＢＣチャイナマザーファンドを主要投資対象とし、投資信託財産の中長期的な成長を目指します。 2. 株式の実質組入比率は、原則として高位を維持します。 3. 原則的に為替ヘッジは行いません。 4. 投資一任契約に基づいて、ＨＳＢＣ Halbis パートナーズ（ホンコン）リミテッドに運用の指図に関する権限を委託しています。分配金込基準価額 20,000 18,000 16,000 14,000 商品概要 12,000 (基準価額は分配金調整済み) 10,000 8,000 2002/01/31 2003/07/04 2004/12/09 2006/05/19 商品分類追加型株式投資信託/国際株式型/アジア･オセアニア型設定日 2002年1月31日信託期限無期限決算日原則1月30日/年1回決算販売単位販売手数料一般コース／自動けいぞく投資コース　販売会社によって異なりますので販売会社にお問い合わせください。 3.15%(税抜3.00％）以内信託報酬年率 1.89%(税抜1.80％　信託財産から支払われます。) 基準価額等 (2006年5月19日現在) 1万口当り基準価額 (円) 設定来高値 (2006年4月21日) 設定来安値 (2002年10月11日) 純資産総額 (百万円) 22,327 25,064 8,320 47,529.47 参考指標(円ベース)※の推移期間別騰落率(課税前) 1週間 1ヶ月 3ヶ月 6ヶ月 12ヶ月設定来 -5.3% -8.1% 2.9% 23.6% 54.2% 137.3% 235 215 195 175 155 135 115 95 75 2002/01/31 信託財産の構成 2004/12/09 2006/05/19 為替の推移(円－香港ドル) 香港市場上海市場深セン市場その他市場株式合計キャッシュ等合計 93.64% 0.96% 0.00% 0.00% 94.60% 5.40% 100.00% ※親投資信託の信託財産の構成ポートフォリオ上位銘柄と対純資産組入比率順位 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 2003/07/04 ※2005年6月1日まではＣＬＳＡチャイナワールドを、2005年6月2日以降はMSCIチャイナフリーインデックスを参考指標として使用しております。なお、当該指標は当ファンドのベンチマークではありません。設定時を100として指数化しております。銘柄名業種チャイナモバイル通信ペトロチャイナエネルギー中国石油化工エネルギー中国海洋石油エネルギー中国人寿保険保険中国建設銀行銀行神華能源石油・石炭平安保険保険チャイナテレコム通信コスコパシフィックﾋﾞｼﾞﾈｽ・公共ｻｰﾋﾞｽ華潤創業複合産業中国海外発展不動産チャイナマーチャンツ複合産業中海発展海運業中国交通銀行銀行組入銘柄数ＨＳＢＣ投信株式会社１香港ドル=円 17.5 16.5 15.5 14.5 13.5 12.5 2002/01/31 2003/07/04 2004/12/09 2006/05/19 ファンドマネージャーのコメント比率(%) 9.71 9.39 6.98 5.70 5.46 4.58 4.39 3.86 3.85 3.20 2.75 2.59 2.12 2.11 2.08 45 ※親投資信託の組入比率 Tel: 03(5203)3980 (代表) (円) 18.5 中国国家評議会は住宅市場の法制度の整備と市場の改善を目的としたガイドラインを示した。不動産開発会社に低中価格帯、小中規模サイズを網羅した住宅供給を義務付け、規制当局は課税、貸付・土地政策の面から不動産開発規制を行う。土地買占めを防ぐため土地使用監視を徹底し、古い建物の解体にも制限が加えられる。また政府は住宅流通市場と賃貸市場を発展させると同時に、低価格の住居用アパート建築を推進する。さらに住宅関連の統計を整備し、情報開示による透明性向上を図る。課税当局は地方自治体に対し、中古住宅の売却について20%のｷｬﾋﾟﾀﾙｹﾞｲﾝ課税（取得後5年未満、他の住居を持たない場合を除く）を設けることを指図した。週末にかけての下げの主な要因はインド株式市場の下げと中国政府による不動産投資抑制策に対する懸念である。ファンドは不動産セクターへの配分を減少し、生命保険などの組入れを増やした。中国経済の見通しは引続き良好と考えている。4月のﾏﾈｰｻﾌﾟﾗｲ（M2）は+18.9%(前年同月比、3月は＋18.8%）となり、新規貸出しは3170億元に達した。ﾛｰﾝ残高は同+ 15.5%、固定資産投資は同+29.6%であった。Ｈ株指数は4.5%下落し、上海Ｂ株は0.5%、深センＢ株は0.8%各々上昇した。当資料は、HSBC投信株式会社が作成しており、証券取引法に基づく開示書類ではありません。当資料は、投資信託の運用状況を開示するためのものであり、有価証券の勧誘を目的としたものではありません。お申し込みの際は、必ず目論見書をご覧ください。当ファンドは、株式等値動きのある証券に投資しますので、基準価格は変動します。したがって、元本が保証されているものではありません。投資した資産の減少を含むリスクは、投資信託をご購入のお客様が負うことになります。投資信託は、預金保険または保険契約者保護機構の対象ではありません。証券会社以外の金融機関でご購入いただく投資信託は投資者保護基金の支払対象ではありません。当資料に記載された数値やデータは過去の実績を示すもので、将来の運用結果をお約束するものではありません。当資料に記載された市場やポートフォリオの見通し等は当資料作成時点での当社の見解であり、将来の動向や結果を保証するものではありません。また、将来、予告なく変更する場合もあります。騰落率は実際の投資家利回りとは異なります。