Yatırım Fikirleri Ak Portföy Yatırım Danışmanlığı Haziran 2014 Dünyanın en büyük bankalarına yatırım yapın!.. Dünyanın önde gelen altı bankasını içeren sepetin getirisine yatırım yapın! Üstelik anapara koruma hedefiyle... Citibank, JP Morgan, Bank of America, Barclays, UBS ve Societe Generale’i içeren hisse senedi sepetinin getirisine iştirak imkanı sağlayan %100 anapara koruma amaçlı fon* 19-27 Haziran tarihleri arasında halka arz ediliyor... Fon, yatırım döneminin başlangıcı (30 Haziran 2014) ile sonu (19 Ağustos 2015) arasındaki 416 günlük vadede; sözkonusu 6 hisse senedini, toplam getirilerine göre sıralayarak, en yüksek 4 hisse getirisi yerine %17 olması beklenen sabit getiri oranı sunar. Yatırımcı, iştirak oranı nispetinde sepetin ortalama getirisini elde ederken, getirinin negatif olması durumunda anaparanızın %100’ü korunur (1). Getiri Katkı (1) Citi %30 %17 JPM %27 BofA %26 1.Senaryo Getiri Katkı (1) Citi %0 %17 %17 JPM %5 %17 BofA 2.Senaryo Getiri Katkı (1) Citi -%5 %17 %17 JPM -%7 %17 %2 %17 BofA -%10 %17 3.Senaryo UBS %30 %17 UBS -%4 %17 UBS -%20 %17 Barclays %24 %24 Barclays -%5 -%5 Barclays -%40 -%40 Soc. Gen. %25 %25 Soc. Gen. -%6 -%6 Soc. Gen. -%40 -%40 %19,5 Ortalama %9,5 Ortalama %100 İştirak Oranı (1) %100 Brüt Getiri (2) Ortalama İştirak Oranı (1) Brüt Getiri (2) %19,5 %9,5 -%2 İştirak Oranı (1) %100 Brüt Getiri (2) %0 * Akbank T.A.Ş. Koruma Amaçlı ŞFB B Tipi %100 Anapara Koruma Amaçlı 89. Alt Fon Fon ile ilgili tüm ayrıntıları bulabileceğiniz sirkülere ulaşmak için tıklayınız. Halka arza tüm Akbank Şubeleri aracılığıyla katılabilirsiniz. Küresel hisse senetlerinde görünüm V Yatırımcı TV: Video, Adobe Reader 9 ve üstü versiyonlar ile buradan izlenebilir. Gelişmiş ülke hisse senetlerinde pozitif görünüm sürüyor ABD öncülüğünde gelişmiş ülkelerde ekonomik göstergelerin olumluya dönmesi paralelinde hisse senetlerinde güçlenme eğilimi devam ediyor. ABD ekonomisinde güçlü öncü veriler izlenirken Avrupa’nın 7 çeyrek sonra pozitif büyüme kaydetmesi borsaların risk algısını destekledi. Son bir yıllık süreçte ABD S&P 500 endeksi %20,3 yükselerek tüm zamanların zirvesine çıkarken Alman DAX endeksi %22,0 değer kazanmış durumda. Mevcutta, global sermaye hareketlerinin gelişmiş ülke hisse senetlerini tercih etmeye devam ettiği görülüyor. Likidite teması bir kez daha baş rolde ABD’de (mevcut parasal genişleme programının yavaşlatılmasına rağmen) faizlerin uzun süre düşük kalacağı beklentileri “bol likidite” temasına bağlı fiyatlama yatırım tercihlerinin sürmesini sağlıyor. Piyasa faizlerinde oynaklığın azalması paralelinde hisse senetlerine yönelik talep sürerken bankaların karlılık beklentileri güçlü seyrediyor. Ayrıca Japonya’da hali hazırda parasal genişleme programı sürerken, Avrupa Merkez Bankası ECB’den de bu yönde sinyaller gelmesi, global faiz düzeylerinde oynaklığın sınırlı kalmaya devam edeceğine işaret ediyor. Bankalar performanslarıyla öne çıkıyor Global hisse senetlerindeki yükseliş eğiliminde önde gelen bankaların pozitif ayrıştığı görülüyor. Son bir yıllık performanslarda Citi, JPM, BofA, UBS, Barclays ve SG’den oluşan banka sepeti %12,1 yükselmiş durumda. Öte yandan sepetin beklenen değerleme oranları (fiyat/kazanç) itibariyle tarihsel ortalamalarına yakın olduğu görülüyor. Videoyu Windows Media Player’dan izlemek için tıklayınız: V Hisse Senetleri Ortalama Performansı 350 Ocak 2009=100 300 250 200 150 100 50 2009 2010 2011 2012 2013 “Yatırım Fikirleri” podcastine üye olmak için tıklayın: Yatırımınızı emtialarla zenginleştirin!.. i 1/3 Yatırım Fikirleri Ak Portföy Yatırım Danışmanlığı Haziran 2014 Fon Hakkında Özet Bilgiler Para Birimi Türk Lirası Dayanak Varlık Citibank, JP Morgan, Bank of America, Barclays, UBS, Societe Generale Halka Arz Dönemi 19-27 Haziran 2014 Yatırım Dönemi 30 Haziran 2014 – 19 Ağustos 2015 Yatırım Vadesi 416 gün Koruma Hedefi 100% Getiri Hesaplama (Brüt) Anapara (%100) + [İştirak Oranı x Dayanak Varlık Performansı] *Bknz: ilk sayfa-senaryolar Fiyat Açıklama Tarihi Her ayın 1. ve 10. işgünleri Erken Çıkış Ücreti Yok Vergi %10 stopaj Fonun İtfası Yatırım dönemi sonunda Minimum Katılım 500 TL ve katları Kurucu Akbank T.A.Ş. Portföy Yönetici Ak Portföy Yönetimi A.Ş. Diğer Operasyonel Bilgiler Alım "Halka Arz" yoluyla yapılmaktadır. Halka arz bitiminden yatırım dönemi sonuna kadar geçen süreçte fon alımı mümkün olmamaktadır. Halka Arz Halka arz süresince toplanan talepler Akbank B Tipi Likit Fon ile değerlendirilmektedir. Halka arzın son günü saat 12:30'a kadar verilen emirler iptal edilebilmektedir. Bundan sonra iptal söz konusu olamayacaktır. Fiyat Fonun içerisinde opsiyon sözleşmesi olmasından dolayı, koruma amaçlı fonun fiyatı yatırım dönemi içerisinde her ayın 1. ve 10.işgünlerinde ilan edilmektedir. Fon fiyatının hesaplanacağı gün saat 10:30'a kadar girilen emirler, açıklanacak fiyat üzerinden yatırımcı hesaplarına pay fiyatının hesaplandığı günden (T), 3 işgünü sonra (T+3) sonra aktarılır. Satım (Yatırım dönemi içinde) Fiyat hesaplama günü saat 10:30'dan sonra girilen satım emirleri ise bir sonraki fiyat açıklama tarihine kadar bekletilir. İştirak Oranı İştirak oranı, alınan opsiyon sözleşmesinin fiyatına bağlı olup, halka arz bitiminde açıklanmaktadır. İtfa Yatırım dönemi sonunda, yatırımcıların hesabındaki fonlar otomatik olarak bozularak net tutarlar mevduat hesaplarına geçecektir. Anapara Koruma Amaçlı Fonların Genel Yapısı Anapara Opsiyon Getirisi Opsiyon Sözleşmesi Sabit Getirili Menkul Kıymet Sabit Getirili Menkul Kıymetin vade sonu değeri Anapara + Getiri Anapara koruma amaçlı fon, iki temel enstrümandan oluşur. Anapara korumasını sabit getirili menkul kıymetler ile sağlarken; potansiyel getiriyi ise fonun yatırım stratejisini oluşturan dayanak varlığın üzerine yazılmış opsiyon sözleşmesi ile sunar. “Yatırım Fikirleri” podcastine üye olmak için tıklayın: Yatırımınızı emtialarla zenginleştirin!.. i 2/3 Yatırım Fikirleri Ak Portföy Yatırım Danışmanlığı Haziran 2014 Dipnotlar: (1) Anapara koruması vade sonu için geçerlidir. İştirak oranı ve sabit getiri oranı yatırım döneminin ilk günü açıklanmaktadır. (2) Getirinin hesaplanmasında, yatırım döneminin son günü dahil olmak üzere 5 iş günü önceki lokal para birimi cinsi kapanış fiyatları “son seviye” olarak belirlenir. Fiyatların belirlenmesinde Bloomberg <C Equity>, <JPM Equity>, <BAC Equity>, <BARC Equity>, <UBS Equity>, <GLE FP Equity> sayfasında ilan edilen kapanış seviyeleri kullanılır. Getiriler %10 stopaj hariç brüt miktarlardır. Yatırım Okulu: Anapara korumalı fonlar hakkında her şey... “Anapara korumalı fonların avantajları, iç dinamikleri ve yatırım yaparken dikkat edilmesi gerekenler hakkında merak ettikleriniz...” İdil Hacıhanifioğlu - Ak Portföy Fon Yöneticisi İzlemek için videoya tıklayınız. Bu rapor Ak Portföy tarafından Akbank için hazırlanmıştır. Ak Portföy Yönetimi A.Ş. bir Akbank iştirakidir Ak Portföy Yönetimi A.Ş. Yatırım Danışmanlığı Mustafa Demirel Müdür Yrd. [email protected] Emir Cem Bilge Uzman [email protected] Ak Portföy Yönetimi A.Ş. Yatırım Danışmanlığı Satış / Yatırım Fonları Satış ve Pazarlama Ali Emrah Ustacı Müdür [email protected] Derya Dağlı Uzman [email protected] Erhan Can İşeri Uzman Yrd. [email protected] ÖNEMLİ BİLGİ: Bu döküman sözkonusu yatırım ürününün tanıtımı için özet niteliğinde hazırlanmıştır. Ürün konusundaki tüm detayları içermeyebilir. Bu sebeple yatırım yapmadan önce ürününle ilgili izahname ve sirkülerin incelenmesi gereklidir. YASAL UYARI: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu rapor ve yorumlardaki yazılar, bilgiler ve grafikler, ulaşılabilen ilk kaynaklardan iyi niyetle ve doğruluğu, geçerliliği, etkinliği velhasıl her ne şekil , suret ve nam altında olursa olsun herhangi bir karara dayanak oluşturması hususunda herhangi bir teminat, garanti oluşturmadan, yalnızca bilgi edinilmesi amacıyla derlenmiştir. İş bu raporlardaki yorumlardan; eksik bilgi ve/veya güncellenme gibi konularda ortaya çıkabilecek zararlardan Akbank TAŞ, Ak Yatırım AŞ, Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ve çalışanları sorumlu değildir. Akbank TAŞ,Ak Yatırım AŞ, Ak Portföy Yönetimi A.Ş. her an, hiçbir şekil ve surette ön ihbara ve/veya ihtara gerek kalmaksızın söz konusu bilgileri, tavsiyeleri değiştirebilir ve/veya ortadan kaldırabilir. Genel anlamda bilgi vermek amacıyla hazırlanmış olan iş bu rapor ve yorumlar, kapsamı bilgiler, tavsiyeler hiçbir şekil ve surette Akbank TAŞ, Ak Yatırım AŞ ve Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ’nin herhangi bir taahhüdünü tazammum etmediğinden, bu bilgilere istinaden her türlü özel ve/veya tüzel kişiler tarafından alınacak kararlar, varılacak sonuçlar, gerçekleştirilecek işlemler ve oluşabilecek her türlü riskler bizatihi bu kişilere ait ve raci olacaktır. Hiçbir şekil ve surette ve her ne nam altında olursa olsun, her türlü gerçek ve/veya tüzel kişinin, gerek doğrudan gerek dolayısı ile ve bu sebeplerle uğrayabileceği her türlü doğrudan ve/veya dolayısıyla oluşacak maddi ve manevi zarar, kar mahrumiyeti, velhasıl her ne nam altında olursa olsun uğrayabileceği zararlardan hiçbir şekil ve surette Akbank TAŞ, Ak Yatırım AŞ, Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ve çalışanları sorumlu tutulamayacak ve hiçbir şekil ve surette her ne nam altında olursa olsun Akbank TAŞ, Ak Yatırım AŞ ve Ak Portföy Yönetimi A.Ş. çalışanlarından talepte bulunulmayacaktır. Bu doküman önemli internet yönlendirmeleri içerdiğinden internete bağlı bir bilgisayar üzerinden okunmak üzere tasarlanmıştır 3/3
© Copyright 2024 Paperzz
