このリリースは、2008 年５月 29 日（カナダ時間）にトロント・ドミニオン銀行が発表したプレス・リリースを日本語に抄訳したものです。トロント・ドミニオン銀行が優先株式を発行 2008 年５月 29 日、トロント・ドミニオン銀行（「TD」）は、総売上高 200 百万ドルを達成することを目的として、一株当たりの額面価額が 25.00 ドルの非累積償還権付５年利率見直し型優先株式シリーズ S（「シリーズ S 株式」）を８百万株発行することについて、TD セキュリティーズ・インクが主導する引受団と合意したことを公表しました。TD は、2007 年１月 11 日付け基本発行目論見書を補足するため、かかる株式の発行に関する補足書をカナダにて提出する予定です。 TD は、引受会社に対し、同じ条件でシリーズ S 株式を２百万株まで追加購入することができるオプションも付与します。引受会社は、クロージング日の２営業日前まで、かかるオプションの全部または一部をいつでも行使することができます。すべてのオプションが行使された場合、本募集によりもたらされる総売上高は最高で 250 百万ドルになります。最初の５年間は、2013 年７月 31 日に終了するものとし、この期間のシリーズ S 株式の利回りは、年率 5.00％となる予定です。配当金は、四半期毎に TD の取締役会が宣言した際に支払われます。その後、配当率は、カナダ政府の過去５年間の債券利回りに 160 ベーシス・ポイントを加えたものを基準として、５年毎に見直されます。シリーズ S 株式の保有者には、特定の条件に従うことを条件として、その株式を 2013 年７月 31 日およびその後５年毎の７月 31 日に非累積償還権付変動配当率優先株式シリーズ T（「シリーズ T 株式」）に交換する権利が付与される予定です。シリーズ T 株式の保有者には、四半期毎に TD の取締役会が宣言した際に、カナダ政府の３ヶ月物短期国債利回りに 160 ベーシス・ポイントを加えたものに相当する変動配当率に基づく配当金を受領する権利が付与される予定です。かかる株式の発行は、TD の Tier １資本の条件を満たしており、クロージング日は 2008 年６月 11 日を予定しています。シリーズ S 株式およびシリーズ T 株式は、米国 1933 年証券取引法（その後の改正を含む。）に基づく登録はされておらず、同法に基づいて登録される予定もありません。シリーズ S 株式およびシリーズ T 株式の募集または売出しは、登録なしに、または登録を免除されていない限り、米国で行うことはできません。このプレス・リリースは、米国において有価証券の売出しを行うことを公表するものではありません。＊＊＊本リリースに関する当行の連絡先： John van Boxmeer, Associate Vice President, Capital Finance, (416)308-7309 2 日本語によるリリースに関する日本国内における連絡先：トロント・ドミニオン銀行代理人アンダーソン・毛利・友常法律事務所弁護士平畑和男弁護士奥野信之（電話：03-6888-1000（代表）） TD Bank to Issue Preferred Shares May 29, 2008 - TORONTO – The Toronto-Dominion Bank (“TD”) today announced that it has entered into an agreement with a group of underwriters led by TD Securities Inc. for an issue of 8 million non-cumulative 5-Year Rate Reset Preferred Shares, Series S (the “Series S Shares”), carrying a face value of $25.00 per share, to raise gross proceeds of $200 million. TD intends to file in Canada a prospectus supplement to its January 11, 2007 base shelf prospectus in respect of this issue. TD has also granted the underwriters an option to purchase, on the same terms, up to an additional 2 million Series S Shares. This option is exercisable in whole or in part by the underwriters at any time up to two business days prior to closing. The maximum gross proceeds raised under the offering will be $250 million should this option be exercised in full. The Series S Shares will yield 5.00% per cent annually, payable quarterly, as and when declared by the Board of Directors of the TD, for the initial period ending July 31, 2013. Thereafter, the dividend rate will reset every five years at a level of 160 basis points over the then five-year Government of Canada bond yield. Holders of the Series S Shares will have the right to convert their shares into Non-cumulative Floating Rate Preferred Shares, Series T (the “Series T Shares”), subject to certain conditions, on July 31, 2013, and on July 31 every five years thereafter. Holders of the Series T Shares will be entitled to receive quarterly floating dividends, as and when declared by the Board of Directors of TD, equal to the three-month Government of Canada Treasury Bill yield plus 160 basis points. The issue qualifies as Tier 1 capital for TD and the expected closing date is June 11, 2008. The Series S Shares and Series T Shares have not been and will not be registered under the U.S. Securities Act of 1933, as amended, and may not be offered or sold in the United States absent registration or an applicable exemption from the registration requirements. This press release shall not constitute an offer to sell securities in the United States. About TD Bank Financial Group The Toronto-Dominion Bank and its subsidiaries are collectively known as TD Bank Financial Group. TD Bank Financial Group is the seventh largest bank in North America by branches and serves approximately 17 million customers in four key businesses operating in a number of locations in key financial centres around the globe: Canadian Personal and Commercial Banking, including TD Canada Trust; Wealth Management, including TD Waterhouse and an investment in TD Ameritrade; U.S. Personal and Commercial Banking through TD Banknorth and Commerce; and Wholesale Banking, including TD Securities. TD Bank Financial Group also ranks among the world’s leading on-line financial services firms, with more than 5.5 million online customers. TD Bank Financial Group had CDN$503.6 billion in assets as of April 30, 2008. The Toronto-Dominion Bank trades on the Toronto and New York Stock Exchanges under the symbol “TD”, as well as on the Tokyo Stock Exchange. -30- For further information: John van Boxmeer, Associate Vice President, Capital Finance, (416) 308-7309.